Franchise-Cover

Was ist ein Franchise-Schutz?

Ein Franchiseschutz ist ein Rückversicherungsplan,. bei dem die Ansprüche aus mehreren Policen zu einem Rückversicherungsanspruch zusammengefasst werden. Franchisedeckungen werden auch als Loss Trigger Covers bezeichnet. Andere Arten von nichtproportionaler Rückversicherung mit aggregierten Deckungen sind aggregierte Stop-Loss-Rückversicherungen und Katastrophendeckungen.

Franchise-Abdeckungen verstehen

Die Franchisedeckung ist eine Art Schwellenwert, der in Rückversicherungsverträgen verwendet wird, um die Höhe der Rückversicherung zu begrenzen, die einem Zedentenversicherer gewährt wird. Versicherungsverträge verlangen oft, dass der Versicherte Schäden bis zu einer bestimmten Schwelle selbst trägt, wobei der Versicherer nur Schäden abdeckt, die diese Schwelle überschreiten.

Die Höhe der Schäden, die der Versicherer letztendlich bezahlt, wird durch die Deckungsgrenze der Police festgelegt. Rückversicherungsverträge können ähnliche Merkmale aufweisen, was bedeutet, dass der Rückversicherer nicht für Verluste verantwortlich ist, bis ein bestimmter Schwellenwert erreicht ist.

Franchise und Selbstbehalt

Das Franchise bestimmt die Mindestschwelle der finanziellen Verantwortung der Versicherungsunternehmen. Einige Versicherer halten es für ein wenig hart, einen Betrag vollständig von einem Anspruch auszuschließen, und verfolgen einen anderen Ansatz, indem sie eine Franchise anwenden. Eine Selbstbeteiligung gilt für die Police auf die gleiche Weise und aus den gleichen Gründen wie ein Selbstbehalt, aber für den Fall, dass ein Anspruch die Selbstbeteiligung übersteigt, wird der volle Schadensbetrag gezahlt.

Wenn ein Anspruchsberechtigter einen geringfügigen Schaden hat, der unter der Selbstbeteiligung der Police liegt, gibt es keinen Unterschied in der Anwendung der beiden Systeme – in keinem Fall wird ein Betrag gezahlt. Liegt der Schaden jedoch über der Franchisegrenze, wird der Betrag voll ausbezahlt.

Franchiseschutz in der Praxis

Franchisedeckungen werden ausgelöst, wenn ein Verlust - Benchmark einen vorher festgelegten Schwellenwert überschreitet, an welchem Punkt der Rückversicherer die Verluste des abgebenden Versicherers deckt. Die Benchmark kann auf Verluste eines bestimmten vom Versicherer abgetretenen Geschäftszweigs oder auf Verluste des breiteren Marktes festgelegt werden. Wenn der Schwellenwert auf die Erfahrung des breiteren Marktes festgelegt wird, einigen sich der Rückversicherer und der abgebende Versicherer auf den genauen Maßstab, der verwendet werden soll, und geben dies im Rückversicherungsvertrag an.

Beispiel für Franchise-Abdeckungen

Beispielsweise schließt ein Sachversicherungsunternehmen einen Rückversicherungsvertrag mit Franchisedeckung ab. Der Auslöser basiert auf Verlusten, die der breitere Markt erleidet, wobei der Rückversicherer angibt, dass er die Verluste des abgebenden Versicherers decken wird, wenn der Markt Verluste in Höhe von 15 Millionen US-Dollar erleidet. Der Pfändungspunkt – der Punkt, an dem der Versicherer zuerst zahlt – ist auf 10.000 US-Dollar festgelegt. Wenn der Markt Verluste in Höhe von 20 Millionen US-Dollar erleidet, wird der Rückversicherer die Verluste des abgebenden Versicherers über 10.000 US-Dollar decken.

Höhepunkte

• Franchisedeckungen werden ausgelöst, wenn ein Verlust-Benchmark den vorbestimmten Schwellenwert überschreitet, der je nach Geschäftszweig oder der Erfahrung des breiteren Marktes festgelegt wurde.

• Eine Franchisedeckung oder Triggerdeckung ist ein Rückversicherungsplan, bei dem die Ansprüche aus mehreren Policen zu einer Rückversicherungsforderung zusammengefasst werden.

• Die Franchisedeckung begrenzt die Rückversicherungssumme gegenüber einem Zedentenversicherer.