Nettogewinn nach Steuern (NIAT)

Was ist das Nettoeinkommen nach Steuern?

Der Nettogewinn nach Steuern (NIAT) ist ein Finanzbegriff, der verwendet wird, um den Gewinn eines Unternehmens zu beschreiben, nachdem alle Steuern bezahlt wurden. Der Nettogewinn nach Steuern ist ein buchhalterischer Begriff und findet sich am häufigsten in den Quartals- und Jahresfinanzberichten eines Unternehmens. Der Nettogewinn nach Steuern stellt den Gewinn oder das Ergebnis dar, nachdem alle Ausgaben von den Einnahmen abgezogen wurden. Die Berechnung des Nettogewinns nach Steuern kann sowohl als Gesamtdollarbetrag als auch als Berechnung pro Aktie angezeigt werden.

Nettoeinkommen nach Steuern (NIAT) verstehen

Das Nettoeinkommen nach Steuern (NIAT) ist das Nettoeinkommen eines Unternehmens abzüglich aller Steuern. Mit anderen Worten, NIAT ist die Summe aller Einnahmen aus dem Verkauf der Produkte und Dienstleistungen des Unternehmens abzüglich der Betriebskosten. Umsatz und Umsatz werden von Unternehmen manchmal synonym verwendet. Auch Handelsunternehmen verwenden häufig den Begriff Nettoumsatz oder Nettoumsatz, da sie häufig Waren von Kunden zurückgeschickt haben. Der Gesamtbetrag der Kundenrabatte aus Retouren wird vom Gesamtumsatz für den Zeitraum abgezogen.

Unabhängig davon, mit welchem Begriff ein Unternehmen seinen Gesamtumsatz aus Verkäufen beschreibt, steht der Umsatz immer ganz oben in der Gewinn- und Verlustrechnung. Im Ergebnis ist der Umsatz die Zahl, von der alle Kosten und Ausgaben abgezogen werden, die letztendlich zum Nettoertrag führt, der am Ende der Gewinn- und Verlustrechnung steht. Aus diesem Grund wird der Umsatz als Top Line bezeichnet, während der Nettogewinn als Bottom Line bezeichnet wird.

Der Nettogewinn nach Steuern wird berechnet, indem die Einnahmen genommen und alle Ausgaben und Kosten eines Unternehmens abgezogen werden, einschließlich der folgenden:

• Kosten der verkauften Waren,. die die mit der Produktion verbundenen Kosten darstellen, einschließlich direkter Arbeit und direkter Materialien oder Lagerbestände

• Abschreibung,. bei der die Kosten des Anlagevermögens über seine Nutzungsdauer verrechnet oder verteilt werden

• Ausbuchungen,. bei denen es sich um einmalige Abschreibungen oder Verluste handeln kann

• Zinsaufwendungen für alle Verbindlichkeiten, einschließlich kurzfristiger Verbindlichkeiten, und der Zinsanteil für diesen Zeitraum für langfristige Verbindlichkeiten, wie z. B. ausgegebene Anleihen

• An die Regierung gezahlte Steuern

• Gemeinkosten,. die das Personal und das Gebäude für die Unternehmenszentrale umfassen, werden in der Gewinn- und Verlustrechnung als Verkauf, Allgemein und Verwaltung (SG&A) aufgeführt.

• Ausgaben für Forschung und Entwicklung

Obwohl das Nettoergebnis nach Steuern im Wesentlichen mit dem Nettoergebnis identisch ist, wird es im Jahresabschluss verwendet, um zwischen dem Ergebnis vor Steuern und dem Ergebnis nach Steuern zu unterscheiden. Die beiden Zahlen können auch als Vorsteuergewinn und Nachsteuergewinn bezeichnet werden.

Interpretieren des Nettoeinkommens nach Steuern

Der Jahresüberschuss nach Steuern ist eine der am meisten analysierten Zahlen im Jahresabschluss eines Unternehmens. Der erfasste Betrag gibt einen Hinweis auf die Rentabilität eines Unternehmens, die bestimmt, ob das Unternehmen seine Investoren und Aktionäre durch Dividenden und Aktienrückkäufe entschädigen kann. Dividenden sind Belohnungen – normalerweise in bar – die an Aktionäre gezahlt werden, während Rückkäufe Aktienrückkäufe durch ein Unternehmen sind.

Eine Gewinnsteigerung über mehrere Zeiträume führt in der Regel zu einem Anstieg des Aktienkurses des Unternehmens, da die Anleger eine positive Einschätzung des Unternehmens hätten. Wenn ein Unternehmen zusätzliches Nettoeinkommen generiert, hat es mehr Geld, um es in die Zukunft des Unternehmens zu investieren, was den Kauf neuer Geräte, Technologien oder die Erweiterung seiner Geschäftstätigkeit und seines Vertriebs umfassen kann. Ein Unternehmen mit positivem Nettogewinnwachstum ist auch in einer besseren finanziellen Position, um Schulden zurückzuzahlen oder eine Akquisition zu tätigen, um seine Wettbewerbsfähigkeit und seinen Gesamtumsatz zu steigern.

Ein Unternehmen mit einem negativen oder unterdurchschnittlichen Nettogewinn kann das Ergebnis eines Unternehmens mit Umsatzrückgang, schlechtem Kostenmanagement, veralteten Technologien, übermäßiger Verschuldung oder einer schlecht umgesetzten Managementstrategie sein.

Ein Unternehmen mit negativen Nettoeinnahmen – oder Verlusten – kann auch daran liegen, dass es sich um ein Start-up-Unternehmen handelt, das Jahre dauern kann, bis das Unternehmen Gewinne erzielt. Anstatt den Nettogewinn zu beobachten, beobachten die Anleger das Umsatzwachstum, um festzustellen, ob das Unternehmen das Potenzial hat, letztendlich profitabel zu sein.

Ein starker Anstieg des Nettogewinns eines Unternehmens nach Steuern kann auf einen niedrigeren Steuersatz oder eine günstige steuerliche Behandlung zurückzuführen sein. Anleger sollten Erhöhungen der NIAT mit dem Vorsteuereinkommen abgleichen, um sicherzustellen, dass der zusätzliche Gewinn auf Ertragssteigerungen und nicht nur auf einen steuerlichen Glücksfall zurückzuführen ist.

Besondere Überlegungen

Das Nettoeinkommen nach Steuern ist nicht das gesamte von einem Unternehmen über einen bestimmten Zeitraum verdiente Bargeld, da nicht zahlungswirksame Ausgaben wie Abschreibungen und Amortisationen von den Einnahmen abgezogen werden, um die NIAT zu erhalten. Stattdessen ist die Kapitalflussrechnung der Hinweis darauf, wie viel Geld ein Unternehmen über einen Zeitraum erwirtschaftet.

Während die Berechnung des Nettogewinns nach Steuern eine der solidesten Kennzahlen für die Leistung eines Unternehmens ist, haben zahlreiche Bilanzskandale im Laufe der Jahre bewiesen, dass sie weniger als 100 % zuverlässig ist. Es ist wichtig zu beachten, dass der Nettogewinn eine wertvolle Kennzahl ist, um die Rentabilität eines Unternehmens zu bewerten. Die gemeldeten Finanzzahlen eines Unternehmens sind jedoch nur so zuverlässig wie das Unternehmen dahinter.

Beim Vergleich der Nettoeinnahmen mehrerer Unternehmen können Anleger verschiedene Finanzkennzahlen oder Kennzahlen verwenden. Eine beliebte Rentabilitätskennzahl wird als Gewinnspanne bezeichnet, die NIAT als Prozentsatz des Gesamtumsatzes eines Unternehmens ist. Die Gewinnmarge misst, wie viel von jedem Dollar Umsatz ein Unternehmen als Gewinn erwirtschaftet. Beispielsweise hätte ein Unternehmen, das 1 Million US-Dollar Umsatz und 200.000 US-Dollar Gewinn erwirtschaftet, eine Gewinnmarge von 20 % (200.000 US-Dollar/1.000.000 US-Dollar = 0,20 * 100, um 0,20 in Prozent umzurechnen). Mit anderen Worten, für jeden Dollar Umsatz, der durch Verkäufe erzielt wird, verdient das Unternehmen 0,20 Dollar Gewinn. Die Rentabilitätsanalyse kann Anlegern helfen, festzustellen, ob der Nettogewinn eines Unternehmens im Vergleich zu anderen Unternehmen günstig ist.

Beispiel aus der Praxis für das Nettoeinkommen nach Steuern

Nachfolgend finden Sie die Gewinn- und Verlustrechnung für Apple Inc. (AAPL) für das am 28. Dezember 2019 endende Geschäftsquartal gemäß der 10-Q-Einreichung des Unternehmens.

• Ganz unten in der Aufstellung (blau hervorgehoben) steht das Vorsteuereinkommen von Apple, das für das im Dezember 2019 endende Quartal 25,9 Milliarden US-Dollar betrug.

• Der Einkommenssteuerabzug (rot hervorgehoben) zeigt, dass Apple für das Quartal 3,6 Milliarden US-Dollar an Steuern gezahlt hat.

• Der Nettogewinn (grün hervorgehoben) belief sich im Quartal auf 22,2 Milliarden US-Dollar.

• Mit anderen Worten, Apple erzielte im Dezember 2019 einen Nettogewinn nach Steuern von 22,2 Milliarden US-Dollar, was einen Anstieg von 19,9 Milliarden US-Dollar an NIAT gegenüber dem Vorjahr bedeutet.

Höhepunkte

• Unternehmen, die den Nettogewinn steigern, haben mehr Geld, um in die Zukunft des Unternehmens zu investieren, Dividenden zu zahlen und Aktien zurückzukaufen.

• Der Nettogewinn nach Steuern stellt den Gewinn oder Ertrag dar, nachdem alle Ausgaben von den Einnahmen abgezogen wurden.

• Der Nettogewinn nach Steuern (NIAT) ist ein Finanzbegriff, der verwendet wird, um den Gewinn eines Unternehmens zu beschreiben, nachdem alle Steuern bezahlt wurden.