Ei-tarkoituslaina

Mikä on muu kuin tarkoituksellinen laina?

Ei-käyttölaina on vaihtoehtoinen lainatyyppi, jossa käytetään usein sijoitusarvopapereita vakuutena ja joka perustuu monimutkaiseen strukturointiin. Meklarit ja rahoituslaitokset voivat tarjota säänneltyjä ei-tarkoituksellisia lainoja tietyillä valtion asettamilla asiakirjoilla .

Kuinka tarkoitukseton laina toimii

Säännellyillä ei-tarkoituksellisilla lainoilla lainanottaja voi käyttää sijoitussalkkua lainavakuudeksi, vaikka tuottoa ei voi käyttää arvopapereiden ostamiseen, kantamiseen tai kauppaan. Yksi tämäntyyppisen lainan etu on, että se antaa sijoittajille mahdollisuuden saada varoja ilman, että heidän tarvitsee myydä sijoituksiaan.

Yleensä ei-tarkoitukselliset lainat voidaan myös esittää lainakategoriana useilla lainaalustoilla. Yleensä lainanantajat vaativat lainanottajaa määrittelemään lainan tarkoituksen henkilökohtaiselle lainalle. Tämä on erityisen tärkeää online-lainausalustoilla, joissa yksityis- ja institutionaaliset sijoittajat päättävät sijoittaa lainoihin erityistarkoituksensa mukaan.

Säännökset edellyttävät, että rahoituslaitokset ilmoittavat, onko laina ei-tarkoituslaina. Tätä säätelee Federal Reserve säännön U mukaisesti. Lainanottajien, jotka saavat ei-tarkoituksellisen lainan, on täytettävä noudattamislomake, jossa on yksityiskohtaiset tiedot lainan ehdot ja sen ei-tarkoitukselliset velvoitteet .

Lainaalustaluokat

Yleisesti ottaen online-laina-alustat voivat tarjota myös ei-tarkoituksellisia lainoja, jotka ovat lainanottajien saamia henkilökohtaisia lainoja, joilla ei ole erityistä käyttötarkoitusta. Verkkolainasijoittajat, kuten Lending Club tai Prosper, sijoittavat usein alustalainoihin lainan tarkoituksen perusteella, joten tämä luokittelu voi ottaa huomioon myös sijoitusriskianalyysin .

Muut lainat antavat sijoittajille mahdollisuuden saada varoja ilman, että heidän tarvitsee myydä sijoituksiaan.

Muu kuin käyttötarkoituslaina vs. Marginaalilaina

Ei-tarkoituksellisia lainoja pidetään vaihtoehtona perinteiselle marginaalilainalle , koska ne mahdollistavat useiden sijoitustilien käyttämisen lainan turvaamiseen. Sekä ei-tarkoitus- että marginaalilainat antavat sijoittajille mahdollisuuden saada edelleen salkkuomistuksensa etuja, kuten osinkoja, korkoja ja arvonnousua. Molempiin sovelletaan myös vakuusvaatimusta,. jos pantattujen arvopapereiden arvo laskee alle määritellyn rajan. Näiden kahden lainaustyypin välillä on kuitenkin eroja.

Ei-tarkoituksellisia lainoja markkinoidaan tyypillisesti arvopaperivakuudellisina luottolinjoina (SBLOC). Niiden saaminen on yleensä monimutkaisempaa kuin tavallinen marginaalilaina. Ja kuten edellä todettiin, niitä ei voida käyttää arvopapereiden ostamiseen, kun taas marginaalilainoja käytetään tyypillisesti vain arvopapereihin sijoittamiseen.

Välittäjät tarjoavat marginaalilainoja yksittäisille sijoitustileille. SBLOCit tarjoavat lainaajille mahdollisuuden saada lainaa käyttämällä useita tilisijoituksia. Jotkut SBLOC:t saattavat vaatia tietyn tilin lainatulojen saamiseksi.

Esimerkki muusta lainasta

Charles Schwab tarjoaa yhden esimerkin panttiomaisuusluottotuotteestaan. Yleensä lainanottaja voi saada jopa 70 % vakuusvaroistaan käteisenä lainasopimuksen kautta. Tarjolla on enintään viiden vuoden ehtoja, ja ainoat sovellettavat maksut ovat myöhästymismaksut. Kuten kaikkia ei-tarkoituksellisia lainoja, Schwab's Pledged Asset Linea ei voi käyttää arvopapereiden ostamiseen .

##Kohokohdat

• Jopa vakuudeksi asetettujen lainojen avulla sijoittajat voivat edelleen saada salkkuomistuksensa etuja, kuten osinkoja, korkoja ja arvonnousua, ilman, että heidän tarvitsee myydä sijoituksiaan.

• Ei-käyttölaina on vaihtoehtoinen lainatyyppi, joka käyttää vakuutena sijoituksia ja perustuu monimutkaiseen strukturointiin.

• Rahoituslaitosten on ilmoitettava, onko laina Federal Reserve:lle säännön U mukainen muu kuin tarkoituksellinen laina.