Compagnie d'assurance captive
Qu'est-ce qu'une compagnie d'assurance captive ?
Une société d'assurance captive est une filiale d'assurance détenue à 100 % qui fournit des services d'atténuation des risques à sa société mère ou à un groupe de sociétés liées. Une société d'assurance captive peut être créée si la société mère ne peut pas trouver une société extérieure appropriée pour l'assurer contre des risques commerciaux particuliers, si les primes versées à l'assureur captif créent des économies d'impôt, si l'assurance fournie est plus abordable ou si elle offre une meilleure couverture des risques de la société mère.
Une compagnie d'assurance captive ne doit pas être confondue avec un agent d'assurance captif,. qui est un agent d'assurance qui ne travaille que pour une seule compagnie d'assurance et qui n'est pas autorisé à vendre les produits des concurrents.
Comprendre la compagnie d'assurance captive
Une compagnie d'assurance captive est une forme d'« auto-assurance » d'entreprise. Bien qu'il y ait des avantages financiers à créer une entité distincte pour fournir des services d'assurance, les sociétés mères doivent tenir compte des coûts administratifs et généraux associés, tels que le personnel supplémentaire. Il existe également des problèmes de conformité complexes à prendre en compte. En conséquence, les grandes entreprises forment principalement des compagnies d'assurance captives, mais peuvent également compter sur des assureurs tiers pour s'assurer contre certains risques.
Problèmes fiscaux des sociétés d'assurance captives
Le concept fiscal d'une compagnie d'assurance captive est relativement simple. La société mère paie les primes d'assurance à sa compagnie d'assurance captive et cherche à déduire ces primes dans son pays d'origine, souvent une juridiction à fiscalité élevée. Une société mère localisera la société d'assurance captive dans des paradis fiscaux,. tels que les Bermudes et les îles Caïmans, afin d'éviter des conséquences fiscales défavorables. Aujourd'hui, plusieurs États américains autorisent la formation de sociétés captives. La protection contre l'imposition est un avantage recherché pour la société mère.
La question de savoir si la société mère bénéficiera d'un allégement fiscal lors de la création d'une société d'assurance captive dépendra de la classification des assurances que la société négocie. Aux États-Unis, l' Internal Revenue Service (IRS) exige que la répartition et le transfert des risques soient présents pour qu'une transaction entre dans la catégorie des « assurances ». L'IRS a déclaré publiquement qu'il prendrait des mesures contre les compagnies d'assurance captives soupçonnées d'évasion fiscale abusive.
Certains risques pourraient entraîner des dépenses importantes pour la compagnie d'assurance captive qui sont inabordables. Ces risques considérables pourraient conduire à la faillite. Des événements uniques sont moins susceptibles de mettre en faillite un grand assureur privé en raison du pool de risques diversifié qu'il détient.
Exemples de sociétés d'assurance captives
Une compagnie d'assurance captive bien connue a fait la une des journaux à la suite de la marée noire de British Petroleum en 2010 dans le golfe du Mexique. À cette époque, des rapports ont circulé selon lesquels BP était auto-assuré par une compagnie d'assurance captive basée à Guernesey appelée Jupiter Insurance et qu'elle pourrait en recevoir jusqu'à 700 millions de dollars. British Petroleum n'est pas seule dans cette pratique, et en effet de nombreuses sociétés du Fortune 500 ont des filiales d'assurance captives.
Points forts
De nombreuses grandes entreprises formeront une société d'assurance captive principalement en raison des avantages fiscaux qu'elle peut conférer.
Une compagnie d'assurance captive est une filiale à 100 % d'une grande entreprise qui est chargée de souscrire des polices d'assurance pour la société mère et qui n'assure aucune autre compagnie.
La création d'une société d'assurance captive peut réduire les coûts d'assurance d'une société et fournir des couvertures plus spécifiques, mais s'accompagne également des frais généraux supplémentaires liés à la gestion d'un assureur distinct.
