Umslagsrás

Hvað er umslagsrás?

Umslagsrás vísar til efri og neðri sviða í kringum verðstikur, sem myndast af hlaupandi meðaltali og fyrirfram ákveðinni fjarlægð fyrir ofan og neðan hlaupandi meðaltal. Fjarlægðin er hægt að reikna út með prósentubreytu sem er hærri og lægri en meðaltalið (þ.e. 2%, 5% eða 10%) eða fjölda staðalfrávika (þ.e. 1, 2, 3, svipað og Bollinger Bands ).

Ólíkt hefðbundnum verðrásum breytast umslagsrásir sem byggjast á staðalfrávikum með tímanum til að bregðast við sveiflum verðbréfa með því að víkka eða þrengja böndin.

Skilningur á umslagsrásum

Hægt er að búa til umslagsrásir með því að nota margvíslegar aðferðir, svo framarlega sem þær vinna saman til að mynda efri og neðri bönd sem umlykja verð öryggisins.

Til dæmis getur kaupmaður notað 20 daga einfalt hreyfanlegt meðaltal og 5% fjarlægð til að búa til umslagsrás fyrir tiltekið verðbréf. Önnur dæmi gætu verið Bollinger Bands eða Keltner Channels,. sem eru sveiflutengd umslag búin til með veldisvísishreyfandi meðaltölum.

Margir kaupmenn bregðast við sölumerki þegar verðið nær efri bandinu og kaupmerki þegar verðið nær neðra bandi umslagsrásar. Oft þurfa kaupmenn að gera tilraunir með mismunandi hreyfanlegt meðaltal og fjarlægðarstillingar til að finna hvað virkar fyrir tiltekið verðbréf eða markað. Þeir ættu einnig að fylgjast með bilunum og bilunum frá umslagsrásum við erfiðari aðstæður vegna þess að þessi merki geta valdið meiri áreiðanleika og arðsemi.

Aðrar tæknilegar vísbendingar eða grafmynstur geta verið gagnlegar til að staðfesta viðsnúningar, lækka tíðni rangra kaupa eða sölumerkja.

Dæmi um umslagsrás

Kortaþjónusta skilgreinir og reiknar umslagsrásina á mismunandi vegu. Til dæmis notar Worden's TC2000 umslagsrás hlaupandi meðaltal og prósentu fjarlægð fyrir ofan og neðan hlaupandi meðaltal .

Vísirinn er stilltur á 20 daga einfalt hreyfanlegt meðaltal og 6% fjarlægð í þessu Apple dæmi, teiknar efri og neðri bönd sem innihalda langflestar verðhreyfingar á milli október 2017 og ágúst 2018.

Aukning jókst fyrir utan efstu hljómsveitina í nóvember 2017, sem gefur af stað sölumerki sem kemur á undan minniháttar lækkun og síðan þriggja mánaða viðskiptabil. Lækkun fram í febrúar sker í gegnum neðsta bandið í viku, sem veldur því að whipsaw tapi ef dýfukaupendur koma of snemma inn. Hoppið inn í mars snýr við á efstu bandinu en hlutabréfin eru aðeins hærri áður en hún lækkar verulega um miðjan mánuðinn.

Apríl og maí kaupmerki skila heilbrigðum hagnaði á meðan samkoman í Memorial Day básar fyrir utan efstu hljómsveitina, sem skapar stigvaxandi samþjöppunarmynstur. Að lokum, ágústbylgja til nýrrar hámarks gefur út annað falskt sölumerki, sem segir kaupmönnum að endurskoða vísistillingar.

##Hápunktar

• Ólíkt hefðbundnum verðrásum breytast umslagsrásir sem byggjast á staðalfrávikum með tímanum til að bregðast við óstöðugleika verðbréfa með því að víkka eða þrengja böndin.

• Hægt er að búa til umslagsrásir með því að nota margvíslegar aðferðir, svo framarlega sem þær vinna saman til að mynda efri og neðri bönd sem umlykja verð öryggisins.

• Hægt er að reikna fjarlægðina með prósentubreytu hærri og lægri en hlaupandi meðaltal.

• Umslagsrás vísar til efri og neðri sviða í kringum verðstikur, mynduð af hlaupandi meðaltali og fyrirfram ákveðinni fjarlægð fyrir ofan og neðan hlaupandi meðaltal.