Guadagno fantasma

Che cos'è un guadagno fantasma?

Un guadagno fantasma è una situazione in cui0 un investitore deve tasse sulle plusvalenze anche se il portafoglio di investimenti complessivo dell'investitore potrebbe essere diminuito di valore.

Capire il guadagno fantasma

Lo scenario più comune per un investitore di essere colpito da un guadagno fantasma è quando investe in un fondo comune di investimento. Se un gruppo di investitori desidera prelevare da un fondo comune di investimento, ciò potrebbe far sì che un gestore di fondi comuni debba vendere azioni per raccogliere la liquidità necessaria per pagare. Ma queste vendite di azioni potrebbero creare una plusvalenza per gli investitori nel fondo comune di investimento, anche se l'atto del gruppo di investitori che vende il fondo comune provoca un calo del valore complessivo del fondo comune.gr`

I guadagni fantasma a volte sono difficili da identificare perché le perdite potrebbero non essere evidenti in superficie. Ad esempio, diamo un'occhiata a un obbligazionista che riceve anche pagamenti di cedole dalla stessa obbligazione. Se l'obbligazionista riceve un pagamento della cedola per un totale di $ 150 durante un periodo di un anno e poi vende l'obbligazione durante l'anno per una perdita di $ 130, l'obbligazionista può credere di aver guadagnato $ 20 durante l'anno. Tuttavia, le tasse che l'investitore pagherà sul pagamento della cedola ridurranno il pagamento netto. Si supponga che l'investitore paghi $ 30 di tasse sul pagamento della cedola. Questo investitore ha un guadagno fantasma di $ 20, ma in realtà ha perso $ 10.

Tasse sui guadagni fantasma e sulle plusvalenze

Il reddito risultante dalla vendita di un bene a un prezzo superiore al suo prezzo di acquisto è chiamato plusvalenza e viene tassato come reddito dal governo federale.Per scopi pratici, il governo richiede che le tasse siano pagate solo quando un bene viene venduto, poiché le fluttuazioni i prezzi delle attività si verificano costantemente, rendendo potenzialmente dannoso per l'economia l'imposizione di tasse ogni volta che un'attività aumenta di prezzo. Ma questa politica porta anche a frustranti dislocazioni come guadagni fantasma, quando gli investitori devono tasse, anche se non hanno registrato un aumento complessivo del valore dei loro investimenti.

Guadagni fantasma contro reddito fantasma

I guadagni fantasma sono talvolta confusi con il reddito fantasma,. che in realtà è un concetto diverso e più ampio. Mentre i guadagni fantasma si riferiscono specificamente al reddito derivante dall'apprezzamento del valore dei beni di un contribuente, il reddito fantasma è qualsiasi reddito riconosciuto dall'IRS, ma non effettivamente ricevuto dal contribuente. Un esempio di reddito fantasma è la remissione del debito, che l'IRS considera imponibile, anche se il contribuente responsabile in realtà non riceve denaro da cui può pagare l'imposta .