Lavare
Che cos'è un lavaggio?
Un lavaggio è una serie di transazioni che si traducono in un guadagno netto pari a zero. Un investitore, ad esempio, può perdere $ 100 su un investimento e guadagnare $ 100 in un altro investimento. Questo è un lavaggio. Ma le implicazioni fiscali possono essere complicate per l'investitore.
Un lavaggio è anche indicato come proposta di pareggio.
Capire un lavaggio
Quando si tratta di un lavaggio, due transazioni si annullano a vicenda, creando di fatto una posizione di pareggio.
Se un'azienda spende $ 25.000 per produrre merce e la vende a $ 25.000, il risultato è un lavaggio. Se un investitore perde $ 5.000 dalla vendita di un investimento e guadagna $ 5.000 dalla vendita di un altro, la transazione è stata annullata.
È abbastanza semplice, ma l'IRS ha regole fiscali complicate per quanto riguarda le vendite di lavaggio da parte degli investitori e sono legate alla richiesta di perdite sugli investimenti. In particolare, le regole impediscono a un investitore di richiedere una perdita se vende un titolo in perdita e poi riacquista lo stesso titolo o uno sostanzialmente identico entro 30 giorni.
Ad esempio, supponiamo che un investitore acquisti 100 azioni di Anheuser-Busch (BUD) per $ 10.000. Solo sei settimane dopo, il valore delle 100 azioni scende a $ 7.000. L'investitore vende tutte le 100 azioni sperando di detrarre la perdita di capitale di $ 3.000 al momento delle tasse, ma poi, una settimana dopo, decide che BUD è un vero affare e acquista di nuovo 100 azioni.
La perdita iniziale non può essere rivendicata ai fini fiscali in quanto lo stesso titolo è stato riacquistato entro il limitato intervallo di tempo.
Un investitore non può vendere un'azione in perdita, riacquistare la stessa azione entro 30 giorni e continuare a rivendicare la perdita come detrazione.
Tuttavia, la perdita realizzata da un lavaggio non viene completamente sprecata. La perdita può essere applicata alla base del costo del secondo acquisto di BUD. Ciò aumenta la base di costo dei titoli acquistati e quindi ridurrà l'entità di eventuali guadagni imponibili futuri quando l'azione verrà venduta. Il beneficio del lavaggio è stato ritardato ma non è scomparso.
Inoltre, al periodo di detenzione dei titoli sostitutivi si aggiunge il periodo di detenzione dei titoli wash. In questo esempio, l'investitore ha aggiunto sei settimane al periodo di detenzione di tale azione, rendendo molto più facile qualificarsi per l'aliquota fiscale più favorevole sulle plusvalenze a lungo termine. (Le azioni devono essere detenute per un anno per beneficiare di tale aliquota fiscale inferiore.)
Quando un lavaggio è illegale
Alcune vendite di lavaggio sono illegali perché assomigliano a uno schema di pompaggio e scarico .
Ad esempio, un investitore non può acquistare un'azione utilizzando una società di intermediazione e poi venderla tramite un'altra società di intermediazione allo scopo di stimolare l'interesse degli investitori.
Mette in risalto
Nell'investire, un wash è una perdita che viene annullata da un uguale guadagno.
Ci sono limiti di tempo alla capacità di un investitore di detrarre la perdita se lo stesso titolo viene acquistato di nuovo.
Ai fini fiscali, un lavaggio è una perdita di investimento che può essere utilizzata come detrazione.
