Ned volum

Hva er ned volumet?

Nedvolum oppstår når et verdipapirs pris faller sammen med et høyt handelsvolum. Volumnedgang er et handelsscenario som også kan refereres til som volumnedgang.

Dette kan sammenlignes med opp volum.

Forstå ned volum

Nedvolum refererer til handel med høyt volum som påvirker aksjen negativt. Ned volum er det motsatte av opp volum, der et verdipapirs pris øker med høyere volum. Volum ned indikerer bearish handel, mens opp volum indikerer bullish handel.

Hvis prisen på et verdipapir faller, men bare på lavt volum, kan det være andre faktorer som virker, bortsett fra en ekte bjørnevending. For eksempel er noen market makers eller andre deltakere borte på ferie, noe som fører til mindre likviditet enn vanlig, eller kjøpere venter på at prisen skal gå litt lavere før de legger inn bud. Uansett reflekterer volumnedgang en tilstand der prisen beveger seg ned sammen med økninger i handelsvolum som bekrefter at prisen går nedover.

Støyhandlere har en tendens til å være betydelige bidragsytere til handler med høyt volum. I visse situasjoner kan en aksje stige på grunn av en positiv utvikling i selskapet som nettopp har blitt offentliggjort. Hvis nyheten var uventet, kan det føre til et høyt handelsvolum fra både institusjonelle investorer og private investorer ettersom aksjen korrigerer og øker til oppsiden. Ofte vil støyhandlere i stor grad bidra til handelsdager med høyt volum siden disse investorene følger trender og handler tungt basert på følelsesmessige følelser.

De fleste tekniske analytikere og institusjonelle investorer vil følge volumet til et verdipapir som de vurderer for investering. En økning i volum er vanligvis forårsaket av en betydelig markedskatalysator som fortjener oppmerksomhet. Mange tekniske analytikere mener at volum også kan være et signal om et prisbrudd i en bullish eller bearish retning.

##Volum

Volum er en markedsfaktor som kan påvirke prisen på et verdipapir. Volum er definert av antall aksjer i et verdipapir som omsettes over en spesifisert tidsperiode. Vanligvis vil handelsmenn se volumet til et verdipapir fra dag til dag, og refererer til dager da prisen synker som dager med nedgang.

Det er flere faktorer som kan påvirke volumet. Nedgangsdager påvirkes vanligvis av negative nyheter om en aksje direkte eller nyheter som påvirker aksjen indirekte. Rapporter om inntekter som er lavere enn forventet eller negative nyheter om et selskaps salgs-, ledelses- eller ledelsesbeslutninger kan forårsake et høyt volum av handler i det som kan kalles et salg.

Ved salg er størstedelen av volumhandelen til nedsiden, noe som betyr at investorer raskt selger kontra kjøp, noe som har en negativ effekt på prisen. Generelt kan høyvolumsdager være sterkt påvirket av støyhandlere som er ikke-profesjonelle tradere som har en tendens til å handle oftere når høyprofilerte nyheter om et selskap utgis. Handel fra støyhandlere kan forårsake mer drastiske negative effekter på aksjen enn nødvendig, noe som til tider kan skape en kjøpsmulighet fra oversalg.

Det er flere indikatorer handelsmenn kan se for å tolke volum og forstå effektene på et verdipapirs pris. Tre av de mest populære indikatorene er volumvektet gjennomsnittspris (VWAP), positiv volumindeks (PVI) og negativ volumindeks (NVI).

Den volumveide gjennomsnittsprisen er en trendlinje trukket fra et glidende gjennomsnitt av følgende beregning:

VWAP = (Sikkerhetsandeler kjøpt x Sikkerhetsandelskurs) / Sikkerhetsandeler kjøpt

Traders som overvåker volumets innflytelse på prisen vil typisk se etter et VWAP-kryss. Når et VWAP-kryss spiker til nedsiden og krysser over et verdipapirs lysestakemønster,. er det et tegn på salg med redusert volum. Hvis dette mønsteret oppdages, kan det være en tidlig indikator på en bearish trend i et verdipapirs pris. Traders søker vanligvis å dra nytte av dette signalet ved å selge for å dra fordel av en fallende pris.

PVI og NVI

De positive og negative volumindeksene (PVI og NVI) ble først utviklet av Paul Dysart i 1936 for å hjelpe investorer med å se noen av effektene av markedsvolum. PVI og NVI ble deretter mer populære på 1970-tallet etter at beregningene ble utvidet til individuelle verdipapirer.

PVI: Hvis gjeldende volum er større enn forrige dags volum, PVI = Forrige PVI + {[(Dagens sluttkurs-Gårsdagens sluttkurs)/Gårsdagens sluttkurs)] x Forrige PVI}. Hvis gjeldende volum er lavere enn forrige dags volum, er PVI uendret.

NVI: Hvis gjeldende volum er mindre enn forrige dags volum, NVI = Forrige NVI + {[(Dagens sluttkurs-Gårsdagens sluttkurs)/Gårsdagens sluttkurs)] x Forrige NVI}. Hvis gjeldende volum er høyere enn forrige dags volum, er NVI uendret.

Disse indeksverdiene gir innsikt i hvordan prisene svinger med handelsvolum. I en opp volumtrend vil PVI trende høyere ettersom volumet økte. Dermed kan investorer som ønsker å tjene på bullish opp volumhandel bruke PVI som en indikator for potensielle prissignaler.

##Høydepunkter

– Nedvolum er når prisen på et verdipapir faller ledsaget av høyt eller økende handelsvolum.

• Negative volumindekser hjelper til med å holde styr på ned volumet for å bekrefte at et prisfall faktisk kan signalisere et langsiktig endring i sentimentet.

• Volum ned kan indikere et skifte mot et korreksjons- eller bjørnemarked.