Betydningen av skattefritak
Definerer skattefritak
Skattefrie refererer til inntekt eller transaksjoner som er fri for skatt på føderalt, statlig eller lokalt nivå. Rapportering av skattefrie poster kan være på skatteyters selvangivelse for enkeltpersoner eller bedrifter og vises kun til informasjonsformål. Den skattefrie artikkelen er ikke en del av noen skatteberegninger.
Skattefritak kan også referere til statusen til en virksomhet eller organisasjon som har begrensninger på mengden inntekt eller gaver som er skattepliktige. Disse organisasjonene inkluderer religiøse og veldedige institusjoner.
Vanlige skattefrie inntekter
For ikke å forveksle med et skattefradrag fritar skattefri skattyter fra enhver skatteplikt til å sende inn skatt på den skattefrie transaksjonen eller inntekten. Mens bruken av skattefradrag er å redusere skatteplikten ved å senke bruttoinntekten.
En vanlig type skattefri inntekt er renter på kommunale obligasjoner,. som er obligasjoner utstedt av stater og byer for å skaffe midler til generell drift eller et spesifikt prosjekt. Når en skattyter gir renteinntekter på kommunale obligasjoner utstedt i deres bostedsstat, er overskuddet fritatt for både føderale og statlige skatter.
Skattebetalere mottar IRS-skjema 1099-INT for eventuelle investeringsrenter de tjener i løpet av skatteåret. Innberetning av skattefrie renter er i rubrikk 8 i 1099-skjemaet. Disse kun informasjonsdata er ikke inkludert i beregningen av personlig inntektsskatt.
Fritak for kapitalgevinstskatt
En skattyter kan kjøpe en eiendel og deretter selge den med fortjeneste. Overskuddet er en kapitalgevinst, som skaper en skattepliktig hendelse. Flere typer kapitalgevinster er imidlertid unntatt fra beskatning.
En skattyter kan motregne kapitalgevinster med andre kurstap for skatteåret. For eksempel betaler en investor med $5000 i fortjeneste og $3000 i tap skatt på bare $2000 i kapitalgevinst. Mengden kapitaltap en skattyter kan kreve i et gitt år har et tak på $3000. Når kapitaltap overstiger denne grensen, kan det overskytende bli fremført for å utligne gevinster i fremtidige år.
Skattekoden tillater også skattebetalere å ekskludere fra føderale skatter en bestemt del av kapitalgevinsten fra salg av et hjem.
Alternativ minimumsskatt og fritak
Alternativ minsteskatt (AMT) er en alternativ metode for å fastsette skatteplikt. AMT legger tilbake spesifikke skattefrie elementer i den personlige skatteberegningen. Renter fra private aktivitetsobligasjoner fritatt for vanlig skatt, for eksempel, legges til AMT-skatteberegningen. Individuelle skattytere må inkludere AMT-beregningen med sin opprinnelige selvangivelse og betale skatt av den høyere skatteplikten.
Skattefritatte organisasjoner
En unntatt organisasjon som har $1000 eller mer av bruttoinntekt fra en ikke-relatert virksomhet, må sende inn skjema 990-T. En organisasjon må betale beregnet skatt hvis den forventer at skatten for året er $500 eller mer.
Et 501(c)(3) nonprofit-selskap er en veldedig organisasjon som IRS anerkjenner som skattefri. Denne typen organisasjoner betaler ikke inntektsskatt på inntektene eller donasjonene den mottar. Dessuten kan eventuelle skattyters donasjoner redusere en skattyters skattepliktige inntekt med donasjonsbeløpet. Dette insentivet oppmuntrer til privat veldedighet og gjør det lettere for ideelle organisasjoner å samle inn penger.
A 501(c)(3) er en veldedig organisasjon involvert i religiøs, veldedig, pedagogisk, litterær, forebyggende grusomhet mot dyr og barn, fremme lokale og internasjonale idrettskonkurranser for amatører, testing for offentlig sikkerhet og vitenskapelige aktiviteter eller operasjoner.
