Дисбаланс заказов

Что такое дисбаланс заказов?

Дисбаланс ордеров возникает, когда слишком много ордеров котируемой ценной бумаги, которые не могут полностью соответствовать противоположному ордеру на бирже. Это относится к ордерам на покупку, продажу или лимитным ордерам. Дисбаланс заказов также называют «дисбалансом заказов».

Понимание дисбаланса заказов

Акции, в которых наблюдается дисбаланс заказов, могут быть временно остановлены, если торги в течение дня уже начались. Если дисбаланс возникает до открытия рынка, торговля может быть отложена. Более высокая, чем ожидалось, прибыль или другие неожиданные хорошие новости могут привести к резкому увеличению заказов на покупку по сравнению с заказами на продажу.

Хорошие новости повысят спрос на ценные бумаги, а также сделают их привлекательными для удержания. Точно так же неожиданные негативные новости могут привести к большой распродаже и небольшому спросу на ценную бумагу, которая не выглядит многообещающей.

Для ценных бумаг, за которыми наблюдает маркет - мейкер или специалист, акции могут быть внесены из определенного резерва, чтобы добавить ликвидности,. временно удаляя лишние заказы из запасов, чтобы торговля ценной бумагой могла возобновиться на упорядоченном уровне. Экстремальные случаи дисбаланса ордеров могут привести к приостановке торговли до тех пор, пока дисбаланс не будет устранен.

Почему возникает дисбаланс заказов

Дисбаланс заказов часто может возникать, когда важные новости попадают в акции, такие как отчет о прибылях и убытках,. изменение руководства или деятельность по слияниям и поглощениям. Дисбаланс ордеров может привести ценные бумаги вверх или вниз, но большинство дисбалансов устраняются в течение нескольких минут или часов за одну ежедневную сессию.

Меньшие, менее ликвидные ценные бумаги могут иметь дисбаланс, который длится дольше, чем одна торговая сессия,. потому что меньше акций находится в руках меньшего количества людей. Инвесторы могут защитить себя от неустойчивых изменений цен,. которые могут возникнуть из-за дисбаланса, используя лимитные ордера при размещении сделок, а не рыночные ордера.

По мере того, как каждый торговый день подходит к концу, может возникнуть дисбаланс ордеров, поскольку инвесторы стремятся зафиксировать акции по цене, близкой к цене закрытия. Это может особенно сыграть роль, если цена акций будет снижена в этот конкретный торговый день.

Инвесторы, которые хотят избежать такого дисбаланса ордеров, могут попытаться рассчитать время своих ордеров до волны покупателей и продавцов, которые могут прийти в конце сессии. В общем, синхронизировать ордера или движения рынка очень сложно, поэтому инвесторы должны быть готовы принять любые возможные потери или упущенные возможности.

Особые соображения

Другие факторы, которые могут привести к несбалансированности заказов, включают в себя набирающее обороты законодательство, которое может повлиять на деятельность компании и бизнес-модель. Компании, которые используют более новые технологии и платформы, которые опережают существующие законы, могут быть особенно восприимчивы к этому, поскольку регулирующие органы играют в догонялки и в процессе вводят правила, которые могут сократить их прибыль.

Если есть уведомление о дисбалансе заказов со слишком большим количеством заказов на покупку, держатели акций могут воспользоваться возможностью продать часть своих акций, воспользоваться повышенным спросом и получить прибыль от инвестиций. И наоборот, покупатели могут попытаться воспользоваться избытком заказов на продажу.

Рынки постоянно меняются, и на них влияет множество факторов, таких как новости, интуиция, анализ, законодательство, войны и т. д. У каждого инвестора и трейдера разные взгляды, поэтому, если существует дисбаланс ордеров, он обычно исчезает очень быстро из-за к эффективности свободных рынков.

Особенности

Чтобы продавцы совершали свои сделки, должны быть покупатели и наоборот; когда уравнение слишком сильно наклонено в одном направлении, это создает дисбаланс.
Если дисбаланс становится слишком громоздким в течение торговой сессии, торговля по этой конкретной ценной бумаге может быть остановлена до тех пор, пока дисбаланс не будет устранен.
Дисбаланс ордеров – это когда рыночная биржа получает слишком много ордеров одного типа – покупка, продажа, лимит – и недостаточно встречных ордеров.
Если дисбаланс происходит во время обычной торговли и акции контролируются специалистом по рынку, дополнительные акции могут быть распределены из резерва для повышения ликвидности ценной бумаги.
Если дисбаланс произойдет до начала обычных торгов, торговля по этой конкретной ценной бумаге может быть отложена.