Субстандартный кредит

Что такое субстандартный кредит?

Под субстандартным кредитом понимаются ссуды, обычно предлагаемые по ставкам, намного превышающим базовую ставку,. которые предоставляются заемщикам с плохим кредитным рейтингом.

Понимание субстандартного кредита

Субстандартный кредит часто является единственным типом кредита, доступным для заемщиков с низким кредитным рейтингом, высоким уровнем долга, просрочкой платежа, дефолтом или банкротством, а также без имущества или активов, которые можно использовать в качестве залога. Кредиторы используют систему оценки кредитоспособности, такую как баллы FICO,. для классификации субстандартных заемщиков на основе вероятности погашения. Разные кредиторы используют разные правила для того, что представляет собой субстандартный кредит,. но баллы FICO ниже 619 обычно классифицировались как субстандартные кредиты в прошлом.

Субстандартный кредит финансируется за счет переупаковки субстандартных долговых обязательств по кредитным картам, автокредитов, бизнес-кредитов и ипотечных кредитов в пулы и продажи их инвесторам в качестве ценных бумаг, обеспеченных активами,. таких как обеспеченные долговые обязательства (CDO) и ценные бумаги, обеспеченные ипотекой (MBS).

Особые соображения

Во время жилищного бума в начале 2000-х стандарты кредитования субстандартных ипотечных кредитов были смягчены, и ссуды NINJA выдавались заемщикам без дохода, без работы или активов. Когда в 2007 году пузырь лопнул, количество субстандартных кредитов на финансовых рынках способствовало обвалу ипотечных кредитов и ипотечному кризису, который спровоцировал Великую рецессию.

Защитники прав потребителей говорят, что субстандартный кредит является общественным благом и обеспечивает финансирование домохозяйств с низким доходом. Тем не менее, это увеличивает риск кредитных бумов и спадов. В США банки ужесточили стандарты кредитования после финансового кризиса.

Тем не менее, автофинансовые компании использовали низкие процентные ставки, чтобы подпитывать бум субстандартных автокредитов,. что помогло экономике восстановиться. Тем не менее, просрочки по автокредитам достигли кризисного уровня в 2017 году, даже несмотря на то, что субстандартное автокредитование продолжало бум, что привело к предположениям о том, что формируется еще один кредитный пузырь, который в конечном итоге лопнет.

Особенности

• Субстандартный кредит часто является единственным типом кредита, доступным для заемщиков с низким кредитным рейтингом, высоким уровнем долга, просрочкой платежа, дефолтом или банкротством, а также без имущества или активов, которые могут быть использованы в качестве залога.

• Защитники прав потребителей говорят, что субстандартный кредит является общественным благом и обеспечивает финансирование домохозяйств с низкими доходами, даже несмотря на то, что он увеличивает риск кредитных бумов и спадов.

• Субстандартный кредит относится к кредитам, обычно предлагаемым по ставкам, значительно превышающим основную ставку, выдаваемым заемщикам с плохим кредитным рейтингом.