Begränsad fullmakt (LPOA)
Vad Àr begrÀnsad fullmakt?
BegrÀnsad fullmakt (LPOA) Àr en auktorisation som tillÄter en portföljförvaltare att utföra specifika funktioner för kontoÀgarens rÀkning. I allmÀnhet tillÄter LPOA förvaltaren att genomföra en överenskommen investeringsstrategi och sköta rutinrelaterade affÀrer utan att kontakta kontoinnehavaren.
Innan kunden undertecknar en LPOA bör kunden vara medveten om de specifika funktioner de har delegerat till portföljförvaltaren, eftersom kunden förblir ansvarig för besluten.
FörstÄ begrÀnsad fullmakt
LPOA -auktoriseringar har blivit vanligare de senaste Ären eftersom fler investerare vÀljer boutique penningförvaltningsfirmor och registrerade investeringsrÄdgivare (RIA) framför traditionella mÀklarfirmor.
En begrÀnsad fullmakt, till skillnad frÄn en allmÀn fullmakt, begrÀnsar den utpekade personens befogenhet till en specifik sfÀr. I detta fall har portföljförvaltaren befogenhet att genomföra en investeringsstrategi enligt överenskommelse med kontoinnehavaren.
En LPOA ger portföljförvaltaren befogenhet att köpa och sÀlja tillgÄngar, betala avgifter och hantera olika nödvÀndiga formulÀr.
Vissa viktiga kontofunktioner kan fortfarande endast utföras av kontoinnehavaren, inklusive kontantuttag och byte av förmÄnstagare. En kund kan tydligt ange vilka andra befogenheter de kan vilja behÄlla nÀr kontot skapas.
BegrÀnsade typer av fullmakt
Det finns ett par varianter av den begrÀnsade fullmakten som kan anvÀndas under sÀrskilda omstÀndigheter:
Springing Powers: En LPOA som har fjÀdrande krafter blir aktiv endast om den utlöses av en specifik hÀndelse, vanligtvis kontoÀgarens död eller invaliditet. Det anvÀnds vanligtvis med ett testamente eller ett familjelivsförtroende.
BestÀndig och icke-hÄllbar: Varaktiga LPOA:er ger portföljförvaltaren fortsatt behörighet att utföra vissa funktioner Àven om kunden dör eller blir arbetsoförmögen. Majoriteten av LPOA Àr icke-hÄllbara, vilket innebÀr att de blir ogiltiga nÀr klienten dör eller blir funktionshindrad.
BegrÀnsade fullmaktsformulÀr
Kunder fyller vanligtvis i ett fullmaktsformulÀr (POA) nÀr de öppnar ett konto hos en portföljförvaltare. De flesta formulÀr ger kunderna möjlighet att vÀlja mellan en LPOA eller en full fullmakt.
En begrÀnsad fullmakt begrÀnsar behörigheten till ett specifikt omrÄde, sÄsom investeringsförvaltning.
Klienten mÄste utse en advokat i sjÀlva verket,. som vanligtvis Àr portföljförvaltare. Andra portföljförvaltare som kan fatta investeringsbeslut för kundens rÀkning ska ocksÄ fÄ sina uppgifter angivna pÄ formulÀret. NÀr det Àr klart mÄste bÄde klienten och advokaten eller advokaterna underteckna formulÀret.
En klient som Àr osÀker eller obekvÀm med vilka funktioner de godkÀnner kanske vill fÄ en advokat att granska POA-formulÀret innan det undertecknas.
Höjdpunkter
â En begrĂ€nsad fullmakt gör att en portföljförvaltare kan fatta rutinmĂ€ssiga beslut utan att kontakta kontohavaren.
â En kontohavare kan ange andra undantag frĂ„n den begrĂ€nsade fullmakten.
- Portföljförvaltaren fÄr aldrig ta ut pengar frÄn kontot eller Àndra förmÄnstagare.
