Algoritmik Ticaret

Algoritmik Ticaret Nedir?

Algoritmik ticaret, fiyat, zamanlama ve hacim gibi değişkenleri hesaba katmak için otomatik ve önceden programlanmış ticaret talimatlarını kullanan emirleri yerine getirmek için bir süreçtir. Algoritma , bir problemi çözmek için bir dizi talimattır. Bilgisayar algoritmaları, tam siparişin küçük kısımlarını zaman içinde piyasaya gönderir.

Algoritmik ticaret, bir borsada finansal menkul kıymetler satın alma veya satma kararları almak için matematiksel modeller ve insan gözetimi ile birleştirilmiş karmaşık formüllerden yararlanır. Algoritmik tüccarlar genellikle bir firmanın saniyede on binlerce işlem yapmasını sağlayan yüksek frekanslı ticaret teknolojisini kullanır. Algoritmik ticaret, emir yürütme, arbitraj ve trend ticaret stratejileri dahil olmak üzere çok çeşitli durumlarda kullanılabilir .

Algoritmik Ticareti Anlama

1970'lerde Amerikan finans piyasalarında bilgisayarlı ticaret sistemlerinin tanıtılmasından sonra ticarette algoritmaların kullanımı arttı. 1976'da New York Menkul Kıymetler Borsası,. tüccarlardan borsadaki uzmanlara emir yönlendirmek için Belirlenmiş Sipariş Geri Dönüşü (DOT) sistemini tanıttı . Takip eden yıllarda, borsalar elektronik ticareti kabul etme yeteneklerini geliştirdi ve 2009 yılına kadar, ABD'deki tüm işlemlerin yüzde 60'ı bilgisayarlar tarafından gerçekleştirildi .

Wall Street tüccarlarının ve yapıyı tanımlamaya gelen şirketlerin kurulmasına yardımcı olan girişimcilerin hayatlarını belgeleyen en çok satan kitabı Flash Boys'u yayınlayarak yüksek frekanslı, algoritmik ticareti halkın dikkatine sundu . Amerika'da elektronik ticaret. Kitabı, bu şirketlerin, ortalama yatırımcıların aleyhine kendilerine fayda sağlayan emir türlerini kullanarak, rakipler üzerinde hız ile avantaj elde etmek için borsalarla daha hızlı iletişim kurabilen daha hızlı bilgisayarlar inşa etmek için bir silahlanma yarışına girdiklerini savundu.

Kendin Yap Algoritmik Ticaret

Son yıllarda, kendin yap algoritmik ticaret uygulaması yaygınlaştı. Örneğin Quantopian gibi hedge fonları,. en kârlı kodu yazmak için komisyon kazanmak için yarışan amatör programcıların kitle kaynağı algoritmaları. Uygulama, yüksek hızlı internetin yaygınlaşması ve nispeten ucuz fiyatlarla daha hızlı bilgisayarların geliştirilmesiyle mümkün olmuştur. Quantiacs gibi platformlar, algoritmik ticarette ellerini denemek isteyen günlük tüccarlara hizmet etmek için ortaya çıktı.

Wall Street'te ortaya çıkan bir başka teknoloji de makine öğrenimidir. Yapay zekadaki yeni gelişmeler, bilgisayar programcılarının derin öğrenme adı verilen yinelemeli bir süreçle kendilerini geliştirebilecek programlar geliştirmelerini sağlamıştır. Tüccarlar, kendilerini daha karlı hale getirmek için derin öğrenmeye dayanan algoritmalar geliştiriyorlar.

Algoritmik Ticaretin Avantajları ve Dezavantajları

Algoritmik ticaret, çoğunlukla kurumsal yatırımcılar ve büyük aracı kurumlar tarafından ticaretle ilgili maliyetleri azaltmak için kullanılır. Araştırmaya göre, algoritmik ticaret, toplam ticaret hacminin %10'unu oluşturabilen büyük sipariş boyutları için özellikle faydalıdır. Tipik olarak piyasa yapıcılar, likidite yaratmak için algoritmik işlemler kullanır.

Algoritmik ticaret aynı zamanda emirlerin daha hızlı ve daha kolay yürütülmesini sağlayarak borsalar için çekici hale getirir. Bu da, tüccarların ve yatırımcıların fiyattaki küçük değişikliklerden hızla kâr elde edebilecekleri anlamına gelir. Scal ping ticaret stratejisi,. menkul kıymetlerin küçük fiyat artışlarıyla hızlı alım ve satımını içerdiğinden genellikle algoritmalar kullanır.

Sıradan koşullarda bir avantaj olan emir yürütme hızı, insan müdahalesi olmadan aynı anda birkaç emir yürütüldüğünde bir sorun haline gelebilir. 2010'un flaş çöküşünden algoritmik ticaret sorumlu tutuldu .

Algoritmik işlemlerin bir başka dezavantajı, hızlı alış ve satış emirleriyle oluşturulan likiditenin bir anda ortadan kalkabilmesi ve tüccarların fiyat değişikliklerinden kar etme şansını ortadan kaldırmasıdır. Ayrıca anlık likidite kaybına da yol açabilir. Araştırmalar, algoritmik ticaretin, İsviçre Frangı'nın 2015'te Euro peg'ini durdurmasının ardından döviz piyasalarında likidite kaybına neden olan önemli bir faktör olduğunu ortaya çıkardı.

##Öne çıkanlar

Algoritmik ticaret, daha hızlı uygulama süresi ve daha düşük maliyetler gibi avantajlar sağlarken, ani çökmelere ve anında likidite kaybına neden olarak piyasanın olumsuz eğilimlerini de şiddetlendirebilir.
1980'lerin başından beri popülaritesi önemli ölçüde arttı ve kurumsal yatırımcılar ve büyük ticaret firmaları tarafından çeşitli amaçlar için kullanılıyor.
Algoritmik ticaret, işlemleri yürütmek için stratejiler kullanmak için süreç ve kurallara dayalı algoritmaların kullanılmasıdır.