社会责任投资 (SRI)

什么是社会责任投资 (SRI)？

社会责任投资 (SRI)，也称为社会投资，是一种由于公司开展业务的性质而被认为具有社会责任的投资。社会责任投资的一个共同主题是具有社会意识的投资。社会责任投资可以投资于具有良好社会价值的个体公司，或通过具有社会意识的共同基金或交易所交易基金 (ETF)。

了解社会责任投资 (SRI)

对社会负责的投资包括避免对生产或销售成瘾物质或活动（如酒精、赌博和烟草）的公司进行投资，转而寻找从事社会正义、环境可持续性和替代能源/清洁技术工作的公司。

在最近的历史中，具有社会意识的投资已成为一种广为人知的做法，因为有数十种新基金和集合投资工具可供散户投资者使用。共同基金和 ETF 提供了一个额外的优势，即投资者可以通过单一投资获得跨多个行业的多家公司的敞口。但是，投资者应仔细阅读基金招股说明书，以确定基金经理所采用的确切理念，以及这些投资的潜在盈利能力。

社会责任投资有两个内在目标：社会影响和经济收益。两者不一定要齐头并进；仅仅因为一项投资标榜自己具有社会责任感并不意味着它将为投资者提供良好的回报，而良好回报的承诺也远不能保证所涉及的公司的性质具有社会意识。投资者在尝试衡量其社会价值的同时，仍必须评估投资的财务前景。

特别注意事项

对社会负责的投资往往模仿当时的政治和社会气候。这是投资者需要理解的一个重要风险，因为如果一项投资基于社会价值，那么如果该社会价值在投资者中失宠，投资可能会受到影响。

出于这个原因，投资专业人士经常从环境、社会和治理 (ESG) 因素的角度考虑对社会负责的投资。这种方法侧重于公司的管理实践以及它们是否倾向于可持续性和社区改善。有证据表明，专注于这种方法可以提高回报，而没有证据表明仅根据社会价值进行投资会取得成功。

例如，在 1960 年代，投资者主要关注为妇女权利、公民权利和反战运动等事业做出贡献。小马丁·路德·金（Martin Luther King Jr.）在提高民权运动意识方面发挥了重要作用，将反对该事业的公司视为对社会不负责任的公司。

近年来，随着人们对全球变暖和气候变化的认识不断提高，具有社会责任感的投资趋向于通过减少排放或投资于可持续或清洁能源来对环境产生积极影响的公司。因此，由于商业行为对环境的负面影响，这些投资避开了煤矿等行业。

一种社会责任投资形式涉及促进种族正义、平等和包容。被称为种族正义投资，其目的是利用机构和零售资金以推动这一和其他反种族主义事业的方式进行投资。

社会责任投资示例

社会责任投资的一个例子是社区投资，它直接面向那些通过帮助社区而具有社会责任记录的组织，并且无法从银行和金融机构等其他来源获得资金。这些资金使这些组织能够为其社区提供服务，例如经济适用房和贷款。目标是通过减少对政府援助（如福利）的依赖来提高社区的质量，从而对社区经济产生积极影响。

＃＃ 强调

• 对社会负责的投资在最近的历史中越来越受欢迎。

• 对社会负责的投资是将资金投资于具有积极社会影响的公司和基金的做法。

• 投资者应牢记，对社会负责的投资仍然是投资，并务必权衡其决策的回报潜力。

• 社区投资是一种投资类型，其回报是根据社区影响而不是货币回报来衡量的。

• 对社会负责的投资往往模仿当时的政治和社会气候。

＃＃ 常问问题

哪些是最具社会责任感的债券 ETF？

它们是 VanEck 发行的 VanEck Investment Grade Floating Rate ETF (FLTR)； SPDR Bloomberg Investment Grade Floating Rate ETF (FLRN)，由 State Street 发行；和贝莱德金融管理公司发行的 iShares Floating Rate Bond ETF (FLOT)。

ESG 代表什么？

ESG 代表环境、社会和治理，这是一些投资者坚持的重要因素。这些投资者寻求公司的稳健管理，并寻找那些致力于可持续发展和社区改善的人。 2020 年，ESG 投资开始流行。

可以在哪里进行社会责任投资？

它们可以成为具有良好社会价值的个体公司，也可以通过具有社会意识的共同基金或交易所交易基金 (ETF)。