خطة الدخل الشهرية (MIP)
ما هي خطة الدخل الشهرية (MIP)؟
خطة الدخل الشهرية (MIP) هي نوع من استراتيجيات الصناديق المشتركة التي تستثمر بشكل أساسي في سندات الدين وحقوق الملكية مع تفويض إنتاج التدفقات النقدية والحفاظ على رأس المال.
يهدف برنامج MIP إلى توفير تدفق ثابت للدخل في شكل مدفوعات أرباح وفوائد. لذلك ، عادة ما تكون جذابة للمتقاعدين أو كبار السن الذين ليس لديهم مصادر كبيرة أخرى للدخل الشهري.
فهم خطط الدخل الشهرية (MIPs)
كمخطط صندوق مشترك ، يمكن أن يختلف تخصيص أصول MIP. فبعضها ، على سبيل المثال ، يستثمر ما يزيد عن 30٪ من أصوله في الأوراق المالية. ويهدف آخرون إلى إبقاء هذا النوع من الاستثمار عند 10٪ أو أقل. بغض النظر عن النهج ، فإن الجزء الأكبر من الاستثمارات في سندات الدين لاستهداف عوائد ثابتة مع جزء مخصص لتعظيم الأرباح من خلال التعرض لحقوق الملكية. تختلف أنواع الأسهم المستثمرة أيضًا. تحد بعض الصناديق من التعرض لحقوق الملكية من خلال التركيز بشكل أساسي على الشركات الصغيرة والمتوسطة والكبيرة الحجم. سيستخدم الآخرون نهجًا مختلطًا.
على الرغم من أن هذه الأموال تسمى خطط الدخل الشهرية ، إلا أن MIPs لا تضمن الدخل الشهري. قد يتوقع المستثمرون تدفقًا ثابتًا للدخل عندما يكون السوق قويًا ولكنهم قد يشهدون انخفاضًا في الأسواق الهابطة. يتأثر مستوى التعرض لحقوق الملكية بتقلبات السوق. نظرًا لأن حيازات الأسهم أكثر عرضة لتقلبات الأسعار ، فهي عادة ما تكون جزءًا محدودًا من الصندوق بأكمله.
MIPs هي الأكثر شعبية بين المستثمرين في الهند.
مزيج من الاستثمارات في MIPs
يحتاج المستثمرون إلى إيلاء اهتمام وثيق لاحتياجات دخلهم وتحمل المخاطر عند اتخاذ قرار بالاستثمار في برنامج MIP. لا يوجد التزام على الصندوق بسداد توزيعات أرباح شهرية. عندما تكون الأرباح ضعيفة ، فقد يتخطى سداد المدفوعات تمامًا. في الواقع ، لا يسمح مجلس الأوراق المالية والبورصة الهندي (SEBI) للصناديق المشتركة بضمان الدخل أو توزيعات الأرباح.
بالنسبة للمستثمر المناسب ، يمكن لبرنامج MIP أن يقدم دخلاً ثابتًا لمعيشة التقاعد. تنشأ المشاكل عندما يصل الناس إلى التقاعد ويقضون بيضهم ، ويقومون بسحب عشوائي بمبالغ متفاوتة لدعم نفقاتهم الشهرية. يمكن أن توفر خطة الدخل الشهرية مبلغًا ثابتًا من الدخل كل شهر ، مما يسمح بميزانية شهرية أكثر دقة. يمكن أن تساعد الميزانية الشهرية الدقيقة في تجنب مخاطر الإنفاق الزائد. نفس الهدف موجود في القسط السنوي.
فرض الضرائب على MIPs
في الولايات المتحدة ، يتم فرض ضرائب على أموال برنامج MIP باستخدام حسابات الفائدة والأرباح القياسية. في الهند ، يتم التعامل مع برنامج MIP على أنه مخطط ديون لأغراض الضرائب. يطبق قانون الضرائب الهندي هذا اللقب على أي صندوق يستثمر أقل من 65٪ من أصوله في الأسهم.
كما هو الحال مع الصناديق الأخرى ، فإن الأرباح من الاستثمارات المباعة قبل عام واحد هي مكاسب رأسمالية قصيرة الأجل. يتم احتساب المكاسب قصيرة الأجل في الولايات المتحدة كدخل وتخضع لقانون ضريبة الدخل الخاص بالمستثمر. المبيعات التي تحدث بعد عتبة عام واحد هي مكاسب رأسمالية طويلة الأجل ، خاضعة للضريبة بنسبة 15٪ أو 20٪ (حسب الدخل الخاضع للضريبة) مع ميزة الربط.
يسلط الضوء
تحظى MIPs بشعبية خاصة في الهند ، وهي الأكثر ملاءمة للمتقاعدين الذين يسعون للحصول على دخل ثابت بدلاً من مكاسب رأس المال.
خطة الدخل الشهرية (MIP) هي فئة من صناديق الاستثمار المشترك التي تسعى إلى تحقيق دخل ثابت من خلال توزيعات الأرباح والتدفقات النقدية للفوائد.
غالبًا ما تستثمر MIP في الأوراق المالية منخفضة المخاطر ، بما في ذلك أدوات الدخل الثابت والأسهم الممتازة وأسهم الأرباح.
