استثمارات المحفظة
ما هو استثمار المحفظة؟
استثمار المحفظة هو ملكية الأسهم أو السندات أو الأصول المالية الأخرى مع توقع أنها ستكسب عائدًا أو تنمو في القيمة بمرور الوقت ، أو كليهما. وهو ينطوي على ملكية سلبية أو عدم التدخل في الأصول بدلاً من الاستثمار المباشر ، والذي قد ينطوي على دور إداري نشط.
يمكن تقسيم استثمارات الحافظة إلى فئتين رئيسيتين:
ينطوي الاستثمار الاستراتيجي على شراء الأصول المالية لإمكانات نموها على المدى الطويل أو عائد دخلها ، أو كليهما ، بقصد الاحتفاظ بهذه الأصول لفترة طويلة.
يتطلب النهج التكتيكي نشاط بيع وشراء نشط على أمل تحقيق مكاسب على المدى القصير.
فهم استثمار المحفظة
يغطي مصطلح استثمارات المحفظة مجموعة واسعة من فئات الأصول بما في ذلك الأسهم والسندات الحكومية وسندات الشركات وصناديق الاستثمار العقاري (REITs) والصناديق المشتركة والصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) وشهادات الإيداع المصرفية.
يمكن أن تشمل استثمارات المحفظة أيضًا المزيد من الخيارات الباطنية بما في ذلك الخيارات والمشتقات مثل الضمانات والعقود الآجلة.
هناك أيضًا استثمارات مادية مثل العقارات والسلع والفنون والأراضي والأخشاب والذهب.
في الواقع ، يمكن أن يكون استثمار المحفظة أي حيازة يتم شراؤها بغرض تحقيق عائد على المدى القصير أو الطويل.
اتخاذ الخيارات
يعتمد تكوين الاستثمارات في المحفظة على عدد من العوامل. الأهم هو تحمل المستثمر للمخاطر وأفق الاستثمار. هل المستثمر شاب محترف لديه أطفال ، أو شخص ناضج يتطلع إلى التقاعد ، أو متقاعد يبحث عن دخل إضافي موثوق؟
قد يفضل أولئك الذين لديهم قدر أكبر من تحمل المخاطر الاستثمار في أسهم النمو ، والعقارات ، والأوراق المالية الدولية ، والخيارات ، بينما قد يختار المستثمرون الأكثر تحفظًا السندات الحكومية والأسهم الممتازة.
يمكن أن يكون استثمار المحفظة أي شيء من الأسهم أو الصندوق المشترك إلى العقارات أو الفن.
على نطاق أوسع ، تعمل الصناديق المشتركة والمستثمرون المؤسسيون في عمل استثمارات الحافظة. بالنسبة لأكبر المستثمرين المؤسسيين مثل صناديق التقاعد والصناديق السيادية ، قد يشمل ذلك أصول البنية التحتية مثل الجسور والطرق.
عادة ما يتم الاحتفاظ باستثمارات الحافظة من قبل المستثمرين المؤسسيين على المدى الطويل وهي متحفظة نسبيًا. لا تستثمر صناديق التقاعد وصناديق الهبات الجامعية في أسهم المضاربة.
استثمارات الحافظة للتقاعد
غالبًا ما يُنصح المستثمرون الذين يدخرون للتقاعد بالتركيز على مزيج متنوع من الاستثمارات منخفضة التكلفة لمحافظهم الاستثمارية.
أصبحت صناديق المؤشرات شائعة في حسابات التقاعد الفردية (IRAs) وحسابات 401 (k) ، نظرًا لتعرضها الواسع لعدد من فئات الأصول عند الحد الأدنى من مستوى المصروفات. تشكل هذه الأنواع من الصناديق مقتنيات أساسية مثالية في محافظ التقاعد.
أولئك الذين يريدون نهجًا عمليًا أكثر يمكنهم تعديل تخصيصات محافظهم عن طريق إضافة فئات أصول إضافية مثل العقارات والأسهم الخاصة والأسهم والسندات الفردية إلى مزيج المحفظة.
يسلط الضوء
استثمار المحفظة هو أصل يتم شراؤه مع توقع أنه سيحقق عائدًا أو ينمو في القيمة ، أو كليهما.
استثمار المحفظة سلبي ، على عكس الاستثمار المباشر ، مما يعني ضمناً إدارة عملية.
يعد تحمل المخاطر والأفق الزمني عاملين أساسيين في اختيار أي استثمار في المحفظة.
