نموذج SEC 305B2
ما هو نموذج SEC 305B2؟
SEC Form 305B2 عبارة عن إيداع إلكتروني مع لجنة Securi links and Exchange (SEC) التي تسمح بتعيين وصي من قِبل جهة إصدار السندات على أساس مؤجل بموجب قانون Trust Indenture لعام 1939. وسيشمل ذلك عند تسجيل عرض الرف من السندات أو أدوات الدين الأخرى.
فهم النموذج 305B2
يجب تسمية الوصي عندما تقوم الشركة التي تصدر السندات (المسجل) بتقديم تسجيل تلقائي على الرف لعرض وبيع سندات الدين. التسجيل على الرف هو طريقة للشركات لتسجيل الأوراق المالية دون الحاجة إلى إصدارها على الفور.
بدلاً من ذلك ، يمكن إصدار الأوراق المالية في أي وقت خلال فترة عامين ، مما يسمح للشركة بتعديل توقيت المبيعات للاستفادة من ظروف السوق الأكثر ملاءمة في حالة ظهورها.
إذا لم يقم المسجل بتعيين وصي على الفور ، فسيقوم بتقديم SEC Form 305B2 جنبًا إلى جنب مع SEC Form T-1 لتسجيل الأوراق المالية للديون. تعمل البنوك الاستثمارية كأمناء .
تسجيل الأوراق المالية بموجب قانون Trust Indenture
عقد الثقة هو اتفاق في عقد السندات بين مُصدر السندات وصي يمثل مصالح حامل السند من خلال تسليط الضوء على القواعد والمسؤوليات التي يجب على كل طرف الالتزام بها. قد يشير أيضًا إلى مصدر دخل السند.
Indenture لعام 1939 ("القانون") هو قانون فيدرالي يحظر عرض إصدارات السندات التي تزيد قيمتها عن 5 ملايين دولار للبيع دون اتفاق رسمي مكتوب (عقد ) ، موقعة من جهة إصدار السندات وحامل السندات ، والتي يكشف بشكل كامل عن تفاصيل إصدار السندات. يتطلب القانون أيضًا تعيين وصي لجميع إصدارات السندات حتى لا يتم المساس بحقوق حملة السندات .
عندما يخطط المُصدر لطرح سندات الدين ، فإنه يقدم نموذج SEC T-1 كمستند في بيان التسجيل. يحتوي النموذج T-1 على معلومات شخصية أساسية حول الوصي المقترح ، بالإضافة إلى علاقاته مع مُصدر الدين ومتعهدي الاكتتاب ، مثل ما إذا كان المُصدر أو أي ضامن يحتفظ بأي من الأوراق المالية للوصي وما إذا كان الوصي يحتفظ بأي أوراق مالية من المصدر أو أي متعهد اكتتاب .
إذا كان العرض جزءًا من تسجيل الرف ، فإن القسم 305 (ب) (2) من القانون يسمح للمُصدر بتعيين الوصي على أساس متأخر. إذا اختار المُصدر هذا الخيار ، يصبح نموذج SEC T-1 ساريًا بعد 10 أيام تقويمية بعد الإيداع .
يوجد في الجزء العلوي من هذا النموذج مربع للتحقق مما إذا كان أيضًا طلبًا إلى SEC لتحديد أهلية الوصي بموجب القسم 305 (ب) (2). إذا حدد المسجل هذا المربع ، فيجب أيضًا تقديم نموذج SEC 305B2 بشكل منفصل إلكترونيًا.
يسلط الضوء
يتم استخدام نموذج SEC 305B2 من قبل شركة تريد تسجيل عرض الرف للأوراق المالية ذات الدخل الثابت لدى لجنة الأوراق المالية والبورصات.
يندرج هذا الإيداع تحت رعاية قانون Trust Indenture لعام 1939 ، الذي يحظر إصدار سندات تزيد قيمتها عن 5 ملايين دولار دون تسجيل .
يسمح التسجيل على الرف بالتأخير في إصدار الأوراق المالية من قبل المُصدر ، حيث يمكن عرضها للبيع لمدة تصل إلى عامين بعد التسجيل الأولي.
