Triple Exponential Moving Average (TEMA)

1. Wählen Sie einen Lookback-Zeitraum aus. So viele Perioden werden in den ersten EMA eingerechnet. Bei einer geringeren Anzahl von Perioden, z. B. 10, wird der EMA den Preis genau verfolgen und kurzfristige Trends hervorheben. Bei einem größeren Rückschauzeitraum, wie z. B. 100, wird der EMA den Preis nicht so genau verfolgen und den längerfristigen Trend hervorheben.

2. Berechnen Sie den EMA für den Rückschauzeitraum. Das ist EMA1.

3. Berechnen Sie den EMA von EMA1 unter Verwendung derselben Lookback-Periode. Wenn Sie beispielsweise 15 Perioden für EMA1 verwenden, verwenden Sie auch in diesem Schritt 15. Das ist EMA2.

4. Berechnen Sie den EMA von EMA2 unter Verwendung der gleichen Lookback-Periode wie zuvor.

5. Setzen Sie EMA1, EMA2 und EMA3 in die TEMA-Formel ein, um den dreifach exponentiellen gleitenden Durchschnitt zu berechnen.

Was sagt Ihnen die TEMA?

Der TEMA reagiert schneller auf Preisänderungen als ein herkömmlicher MA oder EMA. Dies liegt daran, dass ein Teil der Verzögerung in der Berechnung abgezogen wurde.

Ein TEMA kann auf die gleiche Weise wie andere Typen von MAs verwendet werden. Hauptsächlich zeigt die Richtung, in die der TEMA geneigt ist, die kurzfristige (gemittelte) Preisrichtung an. Wenn die Linie ansteigt, bedeutet das, dass der Preis steigt. Wenn es nach unten abgewinkelt ist, bewegt sich der Preis nach unten.

Der Indikator weist immer noch eine kleine Verzögerung auf. Wenn sich die Preise also schnell ändern, ändert der Indikator möglicherweise nicht sofort seinen Winkel. Je länger der Rückblickzeitraum ist, desto langsamer ändert der TEMA seinen Winkel, wenn der Preis die Richtung ändert.

Das TEMA und die Trendrichtung

Die Position des TEMA relativ zum Preis gibt auch Hinweise auf die Trendrichtung. Im Allgemeinen hilft es, wenn der Preis über dem TEMA liegt, zu bestätigen, dass der Preis für diesen Rückschauzeitraum steigt. Wenn der Preis unter dem TEMA liegt, hilft dies zu bestätigen, dass der Preis für diesen Rückschauzeitraum fällt.

Allerdings sollte ein Rückblickzeitraum gewählt werden, damit dies tatsächlich die meiste Zeit zutrifft. Daher ist es Sache des Händlers, den geeigneten Rückschauzeitraum für den Vermögenswert zu wählen, den er handelt, wenn er beabsichtigt, den TEMA zur Unterstützung bei der Identifizierung von Trends zu verwenden.

Wenn der TEMA helfen kann, die Trendrichtung zu identifizieren, dann kann er auch helfen, Trendänderungen zu identifizieren. Wenn der Preis über dem Durchschnitt liegt und dann darunter fällt, könnte dies signalisieren, dass sich der Aufwärtstrend umkehrt oder zumindest, dass der Preis in eine Pullback-Phase eintritt. Wenn der Preis unter dem Durchschnitt liegt und sich dann darüber bewegt, signalisiert dies, dass sich der Preis erholt. Solche Crossover- Signale können verwendet werden, um bei der Entscheidung zu helfen, Positionen einzugehen oder zu verlassen.

Die TEMA für Unterstützung und Widerstand

Der TEMA kann auch Unterstützung oder Widerstand für den Preis bieten. Wenn der Preis beispielsweise insgesamt steigt, kann er bei Pullbacks auf den TEMA fallen, und dann scheint der Preis davon abzuprallen und weiter zu steigen. Diese Bewegung hängt von der richtigen Lookback-Periode für den Vermögenswert ab. Wenn Sie den TEMA zu diesem Zweck verwenden, sollte er bereits in der Vergangenheit Unterstützung und Widerstand geliefert haben. Wenn der Indikator in der Vergangenheit weder Unterstützung noch Widerstand bot, wird er dies wahrscheinlich auch in Zukunft nicht tun.

Schließlich verwenden einige Händler den TEMA, typischerweise mit einer kleinen Rückschauperiode, als Alternative zum Preis selbst. Die einzelne Linie filtert einen Großteil des Rauschens auf traditionellen Candlestick- oder Balkendiagrammen heraus. Auch ein Liniendiagramm würde in dieser Hinsicht funktionieren.

TEMA vs. Double Exponential Moving Average (DEMA)

Diese beiden Indikatoren sollen die Verzögerung verringern, die durchschnittlichen Indikatoren innewohnt. Der TEMA reduziert die Verzögerung stärker als der doppelt exponentielle gleitende Durchschnitt (DEMA).

Die Formel für den DEMA ist anders, was bedeutet, dass sie dem Händler leicht unterschiedliche Informationen und Signale liefert. Er wird berechnet, indem der EMA des Preises mit zwei multipliziert und dann ein EMA des ursprünglichen EMA abgezogen wird.

Einschränkungen bei der Verwendung von TEMA

Während der TEMA die Verzögerung reduziert, erbt er dennoch einige der traditionellen Probleme anderer MAs. MAs sind vor allem in Trendmärkten nützlich, wenn sich der Preis nachhaltig in die eine oder andere Richtung bewegt. In unruhigen Zeiten, wenn der Preis hin und her schaukelt, bieten der MA oder der TEMA möglicherweise wenig Einblick und erzeugen falsche Signale, da Überkreuzungen möglicherweise nicht zu einer nachhaltigen Bewegung führen, solange der Preis in einer Spanne bleibt.

Eine reduzierte Verzögerung kann einigen Händlern zugute kommen, anderen jedoch nicht. Einige Trader ziehen es vor, dass ihre Indikatoren verzögert werden, weil sie nicht möchten, dass ihr Indikator auf jede Preisänderung reagiert. Da der TEMA schneller auf Preisänderungen reagiert, verfolgt er den Preis genauer als beispielsweise ein einfacher gleitender Durchschnitt (SMA). Das bedeutet aber auch, dass der Preis den TEMA bei einer kleineren Preisbewegung kreuzen kann, als dies erforderlich ist, um den SMA zu kreuzen. Anleger möchten in der Regel nicht aktiv handeln, also möchten sie nicht aus Positionen gerissen werden, es sei denn, es gibt eine signifikante Trendwende.

Eine Art von MA ist nicht besser als eine andere. Die Entscheidung, welche verwendet werden soll, hängt von persönlichen Vorlieben ab und davon, was für die Strategie, die jemand verwendet, am besten funktioniert.

Der TEMA wird am besten in Verbindung mit anderen Analyseformen verwendet, wie z. B. Preisaktionsanalyse,. anderen technischen Indikatoren und Fundamentalanalyse.

Beispiel des TEMA

Hier ist ein Beispiel für einen TEMA, der auf den SPDR S&P 500 ETF angewendet wird.

Der TEMA glättet die Kursbewegung. Der Winkel des TEMA hilft dabei, die allgemeine Trendrichtung auch während des täglichen Rauschens geringfügiger Preisschwankungen zu identifizieren.

Höhepunkte

• Der Triple Exponential Moving Average (TEMA) verwendet mehrere EMA-Berechnungen und subtrahiert die Verzögerung, um einen trendfolgenden Indikator zu erstellen, der schnell auf Preisänderungen reagiert.

• Der TEMA kann dabei helfen, die Trendrichtung zu identifizieren, potenzielle kurzfristige Trendänderungen oder Pullbacks zu signalisieren und Unterstützung oder Widerstand zu bieten.

• Wenn der Preis über dem TEMA liegt, hilft dies, einen Aufwärtstrend zu bestätigen; Wenn der Preis unter dem TEMA liegt, hilft dies, einen Abwärtstrend zu bestätigen.