Sijoitusrahaston tuotto
Mikä on sijoitusrahaston tuotto?
Sijoitusrahaston tuotto mittaa sijoitusrahaston tuottotuottoa. Se lasketaan jakamalla vuotuinen osinko rahaston osakkeiden arvolla. Sijoitusrahastojen tuotot vaihtelevat rahaston markkina-arvon ja vuotuisen osingonjaon muutosten mukaan.
Sijoitusrahaston tuotto lasketaan tyypillisesti päivittäin rahaston substanssiarvolla (NAV), joka määritetään jokaisen päivän markkinoiden sulkeutumisen jälkeen.
Sijoitusrahaston tuoton ymmärtäminen
Sijoitusrahaston tuotto voi olla johtava mittari tulosijoittajien harkittavaksi. Sijoitusrahastojen tuottolaskelmat sisältävät tyypillisesti kaiken rahastosta yhden vuoden aikana maksetut tulot. Sijoitusrahaston osingonjaosta päättää hallitus, joka hyväksyy ja julkistaa jaon sijoittajille.
Kaikenlaiset sijoitusrahastot maksavat osinkoa. Osakesijoitusrahastossa jako otetaan yleensä salkun osakkeiden maksamista osingoista. Joukkovelkakirjasijoitusrahastossa osingonjakoon sisältyy usein salkun joukkovelkakirjasijoituksista maksettu korko. Korkean tuoton sijoitusrahastosijoituksia etsivillä sijoittajilla on laaja valikoima vaihtoehtoja sijoitusmarkkinoilla.
Sijoitusrahaston tuotto noteerataan usein termiinituottona tai kahdentoista kuukauden viimeisenä tuotona. Sijoitusrahaston termiinituotto kertoo viimeisimmän osingonjaon rahaston odotetulla yhden vuoden osinkoaikataululla. Jäljellä oleva kahdentoista kuukauden osinkotuotto on viimeisen 12 kuukauden ajalta maksettujen osinkojen summa jaettuna yhden rahasto-osuuden arvolla. Sijoitusrahastot maksavat usein kuukausittaisia tai neljännesvuosittaisia osinkoja.
Korkean tuoton sijoitusrahastojen sijoittajien tulee myös kiinnittää erityistä huomiota rahastonsa tuottolaskelmiin. Eri lähteet tehokkuusraportointiin voivat käyttää erilaisia menetelmiä. Sijoittajat voivat käyttää kokonaistuottoa kattavaan arvioon rahaston kehityksestä . Normaalista tuotosta poiketen kokonaistuotto huomioi kaikki rahastolle maksetut osingonjaot.
Esimerkki rahaston tuotosta
Oletetaan, että sijoitusrahaston nykyinen markkinahinta on 20 dollaria osakkeelta ja että se maksoi 0,04 dollaria kuukausittaisina osinkoina viimeisen vuoden aikana. Jäljellä oleva kahdentoista kuukauden rahaston tuotto laskettaisiin jakamalla vuosittain maksetut osingot osakkeen hinnalla. Siten tuotto olisi 0,48 $ ÷ 20 $ = 0,024 eli 2,4 %.
Harkitse nyt sijoitusrahastojen termiinituottoa. Oletetaan, että sijoitusrahaston nykyinen hinta on 20 dollaria, mutta sijoitusrahasto on juuri nostanut kuukausittaisen osinkonsa 0,05 dollariin. Sijoitusrahaston termiinituotto laskettaisiin jakamalla odotettu vuotuinen osinko 0,05 x 12 dollaria osakkeen hinnalla. Näin ollen termiinituotto olisi 0,60 $ ÷ 20 $ = 0,03 tai 3 %.
Jotkut korkeatuottoiset sijoitusrahastot
Sijoittajilla on laaja valikoima tuloja maksavia sijoitusrahastoja, joista valita sijoitusmarkkinoilla. Alla on esimerkkejä huipputuottoisista sijoitusrahastoista.
Vanguard High Dividend Yield -indeksirahasto (VHYAX)
Vanguard High Dividend Yield -indeksirahasto on indeksirahasto. Se pyrkii seuraamaan FTSE High Dividend Yield -indeksin omistusta ja tuottoa. Sen 30 päivän SEC-osinkotuotto oli 31.12.2020 3,16 % .
T. Rowe Price Emerging Markets Bond (PREMX)
- Rowe Price Emerging Markets Bond -sijoitusrahasto sijoittaa kehittyvien markkinoiden maiden joukkolainoihin. Sen 30 päivän SEC-standardoitu tuotto oli 26.1.2021 4,05 % .
##Kohokohdat
Sijoitusrahaston tuotolla tarkoitetaan rahaston sijoituksista kertyneen koron ja osingon kautta sijoittajille palautettua tuottoa.
Korkeatuottoiset sijoitusrahastot voivat olla houkuttelevia parempaa tuottoa tavoitteleville sijoittajille, mutta se voi myös olla merkki siitä, että rahastolla on riskialttiimpia omaisuuseriä kuin sinä saatat olla tyytyväinen.
Sijoitusrahaston tuotto ilmaistaan prosentteina osakekohtaisen tuoton määrällä jaettuna osakkeen substanssiarvolla.
Rahastonhoitajat voivat käyttää erilaisia menetelmiä laskeakseen sijoittajien näkemän rahaston tuoton, joten mahdollisten sijoittajien kannattaa tutustua rahastoesitteeseen, miten luku on päätynyt.
