Théorie des vagues d'Elliott
Qu'est-ce que la théorie des vagues d'Elliott ?
La théorie d'Elliott Wave est une théorie d'analyse technique utilisée pour décrire les mouvements de prix sur le marché financier. La théorie a été développée par Ralph Nelson Elliott après avoir observé et identifié des modèles d'ondes fractales récurrents. Les vagues peuvent être identifiées dans les mouvements des cours boursiers et dans le comportement des consommateurs. Les investisseurs essayant de profiter d'une tendance du marché pourraient être décrits comme surfant sur une vague. Un mouvement important et fort des propriétaires pour remplacer leurs hypothèques existantes par de nouvelles hypothèques à de meilleures conditions est appelé une vague de refinancement.
Comprendre la théorie des vagues d'Elliott
La théorie des vagues d'Elliott a été développée par Ralph Nelson Elliott dans les années 1930. Après avoir été contraint de prendre sa retraite en raison d'une maladie, Elliott avait besoin de quelque chose pour occuper son temps et a commencé à étudier pendant 75 ans des graphiques annuels, mensuels, hebdomadaires, quotidiens et faits maison et des graphiques de 30 minutes sur divers indices.
creux boursier . Il est depuis devenu un incontournable pour des milliers de gestionnaires de portefeuille,. de traders et d'investisseurs privés.
Elliott a décrit des règles spécifiques régissant la façon d'identifier, de prévoir et de capitaliser sur ces modèles de vagues. Ces livres, articles et lettres sont couverts dans ** RN Elliott's Masterworks **, qui a été publié en 1994. Elliott Wave International est la plus grande société indépendante d'analyse financière et de prévision du marché au monde dont l'analyse et la prévision du marché sont basées sur le modèle d'Elliott. .
Il a pris soin de noter que ces modèles ne fournissent aucune sorte de certitude quant au mouvement futur des prix, mais servent plutôt à aider à ordonner les probabilités d'une action future du marché. Ils peuvent être utilisés conjointement avec d'autres formes d'analyse technique, y compris des indicateurs techniques,. pour identifier des opportunités spécifiques. Les traders peuvent avoir des interprétations différentes de la structure Elliott Wave d'un marché à un moment donné.
Comment fonctionnent les vagues d'Elliott
Certains analystes techniques tentent de profiter des modèles de vagues sur le marché boursier en utilisant la théorie des vagues d'Elliott. Cette hypothèse dit que les mouvements des prix des actions peuvent être prédits parce qu'ils se déplacent en répétant des modèles de haut en bas appelés vagues qui sont créées par la psychologie ou le sentiment des investisseurs.
La théorie identifie deux types d'ondes différents : les ondes motrices (également appelées ondes impulsionnelles) et les ondes correctives. C'est subjectif, ce qui signifie que tous les traders n'interprètent pas la théorie de la même manière ou ne conviennent pas qu'il s'agit d'une stratégie de trading réussie.
Contrairement à la plupart des autres formations de prix, l'idée même de l'analyse des vagues elle-même n'équivaut pas à une formation de plan régulier où vous suivez simplement les instructions. L'analyse des vagues offre un aperçu de la dynamique des tendances et vous aide à comprendre les mouvements de prix de manière beaucoup plus approfondie.
Le principe Elliott Wave consiste en des ondes impulsionnelles et correctives en son cœur.
Ondes d'impulsion
Les ondes d'impulsion se composent de cinq sous-ondes qui effectuent un mouvement net dans la même direction que la tendance du degré supérieur suivant. Ce modèle est la vague motrice la plus courante et la plus facile à repérer sur un marché. Comme toutes les ondes motrices, elle se compose de cinq sous-ondes dont trois sont également des ondes motrices et deux sont des ondes correctives. Ceci est étiqueté comme une structure 5-3-5-3-5, qui a été montrée ci-dessus.
Il a trois règles incassables qui définissent sa formation :
La deuxième vague ne peut pas retracer plus de 100 % de la première vague
La troisième vague ne peut jamais être la plus courte des vagues un, trois et cinq
La quatrième vague ne peut à aucun moment dépasser la troisième vague
Si l'une de ces règles est violée, la structure n'est pas une onde d'impulsion. Le commerçant devrait réétiqueter la vague d'impulsion suspectée.
Vagues correctives
vagues correctives,. parfois appelées vagues diagonales, se composent de trois ou d'une combinaison de trois sous-vagues qui effectuent un mouvement net dans la direction opposée à la tendance du degré supérieur suivant. Comme toutes les ondes motrices, son objectif est de déplacer le marché dans le sens de la tendance.
La vague corrective se compose de cinq sous-vagues. La différence est que la diagonale ressemble à un coin en expansion ou en contraction. Les sous-ondes de la diagonale peuvent ne pas compter jusqu'à cinq, selon le type de diagonale observé. Comme pour l'onde motrice, chaque sous-onde de la diagonale ne retrace jamais complètement la sous-onde précédente, et la sous-onde trois de la diagonale peut ne pas être l'onde la plus courte.
Ces ondes impulsionnelles et correctives sont imbriquées dans une fractale auto-similaire pour créer des motifs plus grands. Par exemple, un graphique sur un an peut être au milieu d'une vague corrective, mais un graphique sur 30 jours peut montrer une vague d'impulsion en développement. Un trader avec cette interprétation de la vague d'Elliott peut donc avoir une perspective baissière à long terme avec une perspective haussière à court terme .
Considérations particulières
Elliott a reconnu que la séquence de Fibonacci dénote le nombre d'ondes dans les impulsions et les corrections. Les relations de vague dans le prix et le temps présentent également généralement des ratios de Fibonacci,. tels que 38 % et 62 %. Par exemple, une vague corrective peut avoir un retour de 38 % de l'impulsion précédente.
D'autres analystes ont développé des indicateurs inspirés du principe d'Elliott Wave, notamment l'Elliott Wave Oscillator, illustré dans l'image ci-dessus. L' oscillateur fournit une méthode informatisée de prédiction de la direction future des prix basée sur la différence entre une moyenne mobile sur cinq périodes et sur 34 périodes. Le système d'intelligence artificielle d'Elliott Wave International, EWAVES, applique toutes les règles et directives relatives aux vagues d'Elliott aux données pour générer une analyse automatisée des vagues d'Elliott.
Points forts
Chaque ensemble de vagues est imbriqué dans un ensemble plus large de vagues qui adhèrent au même modèle d'impulsion ou de correction, décrit comme une approche fractale de l'investissement.
La théorie identifie les ondes impulsionnelles qui créent un schéma et les ondes correctives qui s'opposent à la tendance générale.
La théorie d'Elliott Wave est une forme d'analyse technique qui recherche des modèles de prix récurrents à long terme liés à des changements persistants dans le sentiment et la psychologie des investisseurs.
FAQ
Comment tradez-vous en utilisant la théorie des vagues d'Elliott ?
Considérons qu'un trader remarque qu'une action suit une tendance à la hausse sur une vague d'impulsion. Ici, ils peuvent être longs sur le titre jusqu'à ce qu'il termine sa cinquième vague. À ce stade, anticipant un retournement, le trader peut alors prendre une position courte sur l'action. Cette théorie du trading repose sur l'idée que les modèles fractals se reproduisent sur les marchés financiers. En mathématiques, les motifs fractals se répètent à l'infini.
Qu'est-ce que la théorie des vagues d'Elliott ?
En analyse technique, la théorie Elliott Wave est l'analyse des tendances à long terme des modèles de prix et de leur correspondance avec la psychologie des investisseurs. Ces modèles de prix, appelés "vagues", sont construits sur des règles spécifiques qui ont été développées par Ralph Nelson Elliott dans les années 1930. Plus précisément, ils ont été conçus pour identifier et prédire les modèles de vagues au sein des marchés boursiers. Il est important de noter que ces modèles ne sont pas destinés à être certains, mais fournissent plutôt des résultats probables pour les mouvements de prix futurs.
Comment fonctionnent les vagues d'Elliott ?
Dans la théorie des vagues d'Elliott, il existe différentes formes de vagues, ou formations de prix, à partir desquelles les investisseurs peuvent glaner des informations. Les ondes impulsionnelles, par exemple, comprennent à la fois une tendance à la hausse ou à la baisse qui porte cinq sous-ondes qui peuvent durer des heures, voire des décennies. Ils possèdent trois règles : la deuxième vague ne peut retracer plus de 100 % de la première vague ; la troisième vague ne peut pas être plus courte que les vagues un, trois et cinq ; la quatrième vague ne peut jamais dépasser la troisième vague. En plus des ondes impulsionnelles, il existe des ondes correctives, qui se répartissent par trois.
