Elliott Wave Theory

Hvad er Elliott Wave Theory?

Elliott Wave-teorien er en teori i teknisk analyse,. der bruges til at beskrive prisbevægelser på det finansielle marked. Teorien blev udviklet af Ralph Nelson Elliott, efter at han observerede og identificerede tilbagevendende fraktale bølgemønstre. Bølger kan identificeres i aktiekursbevægelser og i forbrugeradfærd. Investorer, der forsøger at drage fordel af en markedstendens, kan beskrives som at ride på en bølge. En stor, stærk bevægelse fra husejere til at erstatte deres eksisterende realkreditlån med nye, der har bedre vilkår, kaldes en refinansieringsbølge.

Forstå Elliott Wave Theory

Elliott Wave-teorien blev udviklet af Ralph Nelson Elliott i 1930'erne. Efter at være blevet tvunget til pension på grund af en sygdom, havde Elliott brug for noget at optage sin tid og begyndte at studere 75 års værdi af årlige, månedlige, ugentlige, daglige og selvfremstillede time- og 30-minutters diagrammer på tværs af forskellige indekser.

uhyggelig forudsigelse af en aktiemarkedsbund . Det er siden blevet en fast bestanddel for tusindvis af porteføljeforvaltere,. handlende og private investorer.

Elliott beskrev specifikke regler for, hvordan man identificerer, forudsiger og udnytter disse bølgemønstre. Disse bøger, artikler og breve er dækket i RN Elliott's Masterworks, som blev udgivet i 1994. Elliott Wave International er det største uafhængige finansanalyse- og markedsprognosefirma i verden, hvis markedsanalyse og prognoser er baseret på Elliotts model .

Han var omhyggelig med at bemærke, at disse mønstre ikke giver nogen form for sikkerhed om fremtidige prisbevægelser, men snarere tjener til at hjælpe med at ordne sandsynligheden for fremtidig markedshandling. De kan bruges sammen med andre former for teknisk analyse, herunder tekniske indikatorer,. for at identificere specifikke muligheder. Handlende kan have forskellige fortolkninger af et markeds Elliott Wave-struktur på et givet tidspunkt.

Hvordan Elliott Waves fungerer

Nogle tekniske analytikere forsøger at drage fordel af bølgemønstre på aktiemarkedet ved hjælp af Elliott Wave Theory. Denne hypotese siger, at aktiekursbevægelser kan forudsiges, fordi de bevæger sig i gentagne op-og-ned-mønstre kaldet bølger, der er skabt af investorpsykologi eller sentiment.

Teorien identificerer to forskellige typer bølger: motivbølger (også kendt som impulsbølger) og korrigerende bølger. Det er subjektivt, hvilket betyder, at ikke alle handlende fortolker teorien på samme måde eller er enige om, at det er en succesfuld handelsstrategi.

I modsætning til de fleste andre prisformationer, er hele ideen med bølgeanalyse i sig selv ikke lig med en almindelig blueprint-formation, hvor du blot følger instruktionerne. Bølgeanalyse giver indsigt i trenddynamik og hjælper dig med at forstå prisbevægelser på en meget dybere måde.

Elliott Wave-princippet består af impuls- og korrigerende bølger i sin kerne.

Impulsbølger

Impulsbølger består af fem underbølger, der gør nettobevægelser i samme retning som trenden i den næststørste grad. Dette mønster er den mest almindelige motivbølge og den nemmeste at få øje på på et marked. Som alle motivbølger består den af fem underbølger - tre af dem er også motivbølger, og to er korrigerende bølger. Dette er mærket som en 5-3-5-3-5 struktur, som blev vist ovenfor.

Den har tre ubrydelige regler, der definerer dens dannelse:

• Bølge to kan ikke spore mere end 100 % af den første bølge

• Den tredje bølge kan aldrig være den korteste af bølgerne et, tre og fem

• Bølge fire kan ikke gå ud over den tredje bølge på noget tidspunkt

Hvis en af disse regler overtrædes, er strukturen ikke en impulsbølge. Den erhvervsdrivende skal ommærke den formodede impulsbølge.

Korrigerende bølger

Korrigerende bølger,. som nogle gange kaldes diagonale bølger, består af tre - eller en kombination af tre - underbølger, der gør nettobevægelser i retning modsat tendensen i den næststørste grad. Som alle motivbølger er dets mål at flytte markedet i retning af trenden.

Den korrigerende bølge består af fem underbølger. Forskellen er, at diagonalen ligner enten en ekspanderende eller kontraherende kile. Diagonalens underbølger har muligvis ikke et tal på fem, afhængigt af hvilken type diagonal der observeres. Som med motivbølgen, går hver sub-bølge af diagonalen aldrig helt tilbage til den forrige sub-bølge, og sub-bølge tre af diagonalen er muligvis ikke den korteste bølge.

Disse impuls- og korrigerende bølger er indlejret i en selvlignende fraktal for at skabe større mønstre. For eksempel kan et et-årigt diagram være midt i en korrigerende bølge, men et 30-dages diagram kan vise en udviklende impulsbølge. En trader med denne Elliott-bølgefortolkning kan således have et langsigtet bearish udsigter med et kortsigtet bullish udsigt.

Særlige overvejelser

Elliott erkendte, at Fibonacci-sekvensen angiver antallet af bølger i impulser og korrektioner. Bølgeforhold i pris og tid udviser også almindeligvis Fibonacci-forhold,. såsom 38% og 62%. For eksempel kan en korrigerende bølge have et tilbageslag på 38 % af den foregående impuls.

Andre analytikere har udviklet indikatorer inspireret af Elliott Wave princippet, herunder Elliott Wave Oscillator, som er afbilledet på billedet ovenfor. Oscillatoren giver en computeriseret metode til at forudsige fremtidig prisretning baseret på forskellen mellem et glidende gennemsnit med fem perioder og 34 perioder. Elliott Wave Internationals kunstige intelligens system, EWAVES, anvender alle Elliott wave regler og retningslinjer på data for at generere automatiseret Elliott wave analyse.

Højdepunkter

• Hvert sæt bølger er indlejret i et større sæt bølger, der overholder den samme impuls eller korrigerende mønster, hvilket beskrives som en fraktal tilgang til investering.

• Teorien identificerer impulsbølger, der opretter et mønster, og korrigerende bølger, der modarbejder den større tendens.

• Elliott Wave-teorien er en form for teknisk analyse, der leder efter tilbagevendende langsigtede prismønstre relateret til vedvarende ændringer i investorernes sentiment og psykologi.

Ofte stillede spørgsmål

Hvordan handler du med Elliott Wave Theory?

Overvej, at en erhvervsdrivende bemærker, at en aktie bevæger sig på en opadgående tendens på en impulsbølge. Her kan de gå længe på aktien, indtil den fuldender sin femte bølge. På dette tidspunkt, foruden en tilbageførsel, kan den erhvervsdrivende så gå short på aktien. Baggrunden for denne handelsteori er ideen om, at fraktale mønstre går igen på de finansielle markeder. I matematik gentager fraktale mønstre sig på en uendelig skala.

Hvad er Elliott Wave Theory?

I teknisk analyse er Elliott Wave-teorien analysen af langsigtede tendenser i prismønstre, og hvordan de stemmer overens med investorpsykologi. Disse prismønstre, kaldet 'bølger', er bygget på specifikke regler, der blev udviklet af Ralph Nelson Elliott i 1930'erne. Specifikt blev de designet til at identificere og forudsige bølgemønstre på aktiemarkederne. Det er vigtigt, at disse mønstre ikke er beregnet til at være sikre, men i stedet give sandsynlige resultater for fremtidige prisbevægelser.

Hvordan virker Elliott Waves?

Inden for Elliott Wave-teorien er der forskellige former for bølger eller prisformationer, hvorfra investorer kan få indsigt. Impulsbølger inkluderer for eksempel både en opadgående eller nedadgående tendens, der bærer fem underbølger, der kan vare timer eller endda årtier. De har tre regler: den anden bølge kan ikke spore mere end 100% af den første bølge; den tredje bølge kan ikke være kortere end bølge et, tre og fem; bølge fire kan ikke overgå den tredje bølge nogensinde. Sammen med impulsbølger er der korrigerende bølger, som falder i tre mønstre.