Community Reinvestment Act (CRA)
Hva er fellesskapsreinvesteringsloven?
Community Reinvestment Act ble vedtatt av Kongressen i 1977 for å oppmuntre banker og sparsommeligheter til å hjelpe til med å møte behovene til lokalsamfunnene der de opererer, inkludert lav- og moderate inntektsområder. Under CRA blir forsikrede depotinstitusjoner evaluert med jevne mellomrom for å vurdere deres innsats for å støtte deres lokalsamfunn. Posten brukes deretter til å vurdere søknader om fremtidige filialåpninger, bankfusjoner, charter og bankoppkjøp.
Dypere definisjon
Før CRA ble vedtatt, var det få banker som ga lån til forbrukere med lav eller moderat inntekt. Mange banker endret visse deler av byene og nektet å låne ut til folk og bedrifter i disse områdene. Dette etterlot de fleste indre byer uten tilgang til kapital for å revitalisere nabolagene sine, bortsett fra statlige investeringer. CRA forbød redlining. Siden vedtakelsen har CRA utviklet seg til også å inkludere landlige samfunn.
Depositorinstitusjoner som er regulert av Office of the Comptroller of the Currency (OCC), Federal Reserve System,. Federal Deposit Insurance Corp. og Office of Thrift Supervision er underlagt rapporteringskrav. OCC er ansvarlig for å evaluere bankenes oversikt over å hjelpe lokalsamfunn med å møte deres kredittbehov.
Regulatorer bruker flere indikatorer for å evaluere depotinstitusjoners overholdelse av CRA, men bankene er ikke underlagt utlånskvoter. De er ikke pålagt å dekke et visst antall lån eller gi en viss prosentandel av lån til lokalsamfunnene sine. I tillegg gir ikke CRA mandat at banker gir høyrisikolån som vil kompromittere institusjonens finansielle stabilitet.
I henhold til CRA-regelverket:
– Små banker med eiendeler på mindre enn 1,202 milliarder dollar blir evaluert via en strømlinjeformet prosess som fokuserer på bankens utlånsresultater.
Mellomliggende små banker med eiendeler på mer enn 300 millioner dollar og mindre enn 1,202 milliarder dollar blir evaluert via en test som vurderer utlån, kvalifiserte investeringer og tjenester som tilbys samfunnet for å oppmuntre til utvikling.
Store detaljbanker med eiendeler på 1,202 milliarder dollar eller mer vurderes ut fra deres utlåns- og investeringsaktivitet, og samfunnsutviklingstjenester.
Finansinstitusjoner som anses som engros- eller begrenset formål vurderes kun av deres samfunnsutviklingsaktiviteter.
CRA tillater at enhver depotinstitusjon, uavhengig av størrelse eller strategi, blir evaluert. Ved å gjøre det kan institusjoner utvikle ytelsesplaner, med samfunnets forretningsbehov i tankene, og med samfunnsinnspill.
OCC gir banken en skriftlig ytelsesevaluering og CRA-rating. OCC publiserer evalueringsplanen på forhånd for å gjøre det mulig for samfunnet å gi tilbakemelding om bankens resultater. Banker er tildelt en av CRA-vurderingene nedenfor:
Fremragende
Tilfredsstillende
– Må forbedres
- Betydelig avvik
I gjennomsnitt evaluerer OCC bankene hvert tredje år, men småbanker vurderes sjeldnere. Banker med eiendeler på $250 millioner eller mindre som får en samlet CRA-rating på tilfredsstillende eller utestående kan ikke evalueres av CRA mer enn hver 48. eller 60. måned.
Community Reinvestering Act eksempel
Noen måter banker overholder CRA og investerer i lokalsamfunnene deres er å:
Gi midler til økonomiske utviklingsprosjekter i undertjente samfunn for å gjenoppbygge nabolag, skaffe rimelige boliger og ombygge forlatte kommersielle bygninger.
Kontantlønn og statlige sjekker for folk som ikke har tradisjonelle brukskontoer.
Gi gratis skatteforberedelse for innbyggere med lav og moderat inntekt.
Støtte ansattes frivillige innsats i samfunnet.
Gi penger til ideelle organisasjoner i samfunnet.
Gi gratis workshops og økonomisk utdanningskurs til fellesskapsmedlemmer.
Høydepunkter
– Community Reinvestment Act (CRA) bidrar til å sikre at føderalt forsikrede banker oppfyller kredittbehovene til lokalsamfunnene de befinner seg i, i samsvar med trygg og sunn bankpraksis.
Selv om regulatorer ser på utlånsaktiviteten og andre data i sin evaluering, er det ingen spesifikke referanseindekser bankene må oppfylle.
CRA var en av flere lover som ble vedtatt på slutten av 1960- og 1970-tallet for å utvide tilgangen til kreditt.
CRA-ytelsesvurderinger er tilgjengelig online og på forespørsel i lokale bankfilialer.
FAQ
Hva er USAs rettferdige utlånslover?
Rettferdige utlånslover forbyr långivere å diskriminere basert på spesifikke beskyttede klasser under alle aspekter av en kreditttransaksjon. Flere vedtekter omfatter føderale lover og forskrifter for rettferdige utlån, inkludert: - Fair Housing Act of 1968 - Equal Credit Opportunity Act of 1974 - Home Mortgage Disclosure Act of 1975 - Community Reinvestment Act of 1977
Hvilke faktorer kan långivere vurdere når de gir lån?
Låneinstitusjoner kan kun vurdere faktorer som er relevante for en søkers kredittverdighet (deres betalingsevne). Det er ulovlig for långivere å vurdere faktorer som ikke er relatert til kredittverdighet, inkludert søkerens rase, farge, religion, nasjonal opprinnelse, kjønn, sivilstand, alder og deltakelse i offentlige hjelpeprogrammer.
Hva er Redlining?
Redlining er den nå ulovlige diskriminerende praksisen med å nekte kreditt til innbyggere i visse områder basert på deres rase eller etnisitet. Sosiolog John McKnight laget begrepet på 1960-tallet for å beskrive kart laget av Home Owners' Loan Corporation (et amerikansk myndighetsorgan) som markerte rase- og etniske minoritetsbydeler med rødt, og merket dem "farlige" for långivere.
