Ugjenkallelig kredittbrev (ILOC)
Hva er et ugjenkallelig kredittbrev (ILOC)?
En ugjenkallelig remburs (ILOC) er en offisiell korrespondanse fra en bank som garanterer betaling for varer eller tjenester som kjøpes av individet eller enheten, referert til som søkeren, som ber om rembursen fra en utstedende bank.
En ugjenkallelig remburs kan ikke kanselleres, eller på noen måte endres, med unntak av uttrykkelig samtykke fra alle involverte parter: kjøperen, selgeren og den utstedende banken. For eksempel har ikke den utstedende banken myndighet i seg selv til å endre noen av vilkårene for en ILOC når den er utstedt.
Forstå ugjenkallelige remburser
Et remburs utstedes av en forretningsbank som garanterer at en kjøpers betaling til en selger mottas i tide og for riktig beløp. I tilfelle kjøper ikke er i stand til å betale på kjøpet, vil banken være pålagt å dekke hele eller gjenstående kjøpesum.
På grunn av arten av internasjonale forretninger, inkludert faktorer som avstand, ulike lover i hvert land, og vanskeligheter med å kjenne hver part personlig, har bruken av remburser blitt en svært viktig del av internasjonal handel.
Selv om en ILOC er ugjenkallelig mens den er i kraft, vanligvis tidsperioden der en foreslått transaksjon forventes å bli fullført, utløper en ILOC på et spesifisert tidspunkt, som er notert i kredittbrevet.
ILOC-spesifikasjoner
Ugjenkallelige remburser er offisiell bankkorrespondanse overført og autentisert gjennom banksystemet Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications (SWIFT). Dette er et globalt oppsett for å forenkle finansielle transaksjoner mellom banker eller andre finansinstitusjoner, og en ILOC overføres som MT700 – meldingstype 700.
En ILOC gir større betalingssikkerhet til mottakeren av brevet, som vanligvis er selgeren i en transaksjon. ILOC-er etterspørres ofte for store byggeprosjekter fordi de ikke er gjenstand for krav om preferanse i tilfelle en konkurs.
ILOC-er brukes oftest for å lette internasjonal handel på grunn av den ekstra kredittrisikoen som er involvert når to parter som ikke er kjent med hverandre, handler på tvers av landegrenser. En ILOC forsikrer selgeren om å motta betaling fordi det er en garanti fra den utstedende banken, kjøperens bank, for at den vil foreta betaling i tilfelle kjøperen ikke gjør det. Ved å gi selgeren en forsikring om betaling, hjelper en ILOC også kjøperen med å arrangere en transaksjon som selgeren ellers kan være motvillig til å gjøre.
Hvordan en ILOC fungerer
En ILOC er et middel for å forenkle en transaksjon mellom en kjøper og selger med bistand fra deres respektive banker. Kjøperen ber om en ILOC fra banken sin, som deretter sendes til selgers bank. I tillegg til å gi kredittrisikobeskyttelse, spesifiserer en ILOC vanligvis også viktige detaljer om transaksjonen, som pris, betalingsbetingelser og tid og sted for levering av varer. I tilfelle kjøper unnlater å betale som avtalt, foretar kjøpers bank betaling til selgers bank, som igjen gir betaling til selgeren, mottakeren av ILOC.
ILOC-er kan også enten være bekreftet eller ubekreftet. En bekreftet ILOC tilbyr ytterligere risikobeskyttelse for selgeren ved å gi en betalingsgaranti fra både kjøpers bank og selgers bank. Med en ubekreftet ILOC har ikke selgers bank noe betalingsansvar og fungerer i hovedsak kun som mellomledd for å overføre betaling til selger fra kjøpers bank.
Høydepunkter
En ugjenkallelig remburs (ILOC) er en garanti for betaling utstedt av en bank for kjøpte varer og tjenester, som ikke kan kanselleres i løpet av en bestemt tidsperiode.
En bekreftet ILOC tilbyr ytterligere risikobeskyttelse for selger ved å gi en betalingsgaranti fra både kjøpers bank og selgers bank.
– ILOC-er brukes mest for å lette internasjonal handel.
