سلة التجارة
ما هي سلة التجارة؟
تداول السلة هو نوع من الأوامر تستخدمه شركات الاستثمار والمتداولين المؤسسيين الكبار لشراء أو بيع مجموعة من الأوراق المالية في وقت واحد.
فهم تجارة السلة
يعتبر تداول السلة أمرًا ضروريًا للمستثمرين المؤسسيين وصناديق الاستثمار التي ترغب في الاحتفاظ بعدد كبير من الأوراق المالية بنسب معينة. عندما تتحرك النقدية داخل وخارج الصندوق ، يجب شراء أو بيع سلال كبيرة من الأوراق المالية في وقت واحد ، بحيث لا تغير تحركات الأسعار لكل ورقة مالية تخصيص المحفظة.
للنظر في كيفية فائدة تجارة السلة لصندوق استثمار ، افترض أن صندوق المؤشر يهدف إلى تتبع مؤشره المستهدف من خلال الاحتفاظ بمعظم أو كل الأوراق المالية في المؤشر. نظرًا لوجود أموال نقدية جديدة يمكن أن تزيد من قيمة الصندوق ، يجب على المدير في نفس الوقت شراء عدد كبير من الأوراق المالية في النسبة التي تتواجد في المؤشر. إذا لم يكن من الممكن تنفيذ صفقة سلة على جميع هذه الأوراق المالية ، فإن التحركات السعرية السريعة للأوراق المالية ستمنع صندوق المؤشر من الاحتفاظ بالأوراق المالية بالنسب الصحيحة.
تتضمن تجارة السلة عادة بيع أو شراء 15 ورقة مالية أو أكثر وتستخدم بشكل عام لشراء الأسهم. عادة ما يتم قياس هذه السلال مقابل معيار أو تتبعها مقابل كيان ، مثل مؤشر ، لقياس عوائدها.
لنفترض أن أحد صناديق الاستثمار يرغب في الاستفادة من التقلبات في المؤشر. يقوم مدير الصندوق بإنشاء سلة طويلة / قصيرة لتتبع المؤشر. السلة لا تحتوي في الواقع على أوراق مالية. بدلاً من ذلك ، لديها مجموعة من خيارات الشراء والبيع.
يمكن أيضًا استخدام السلال لتداول العملات والسلع. على سبيل المثال ، يمكن للمستثمر إنشاء سلة تتضمن سلعًا لينة ، مثل القمح وفول الصويا والذرة. تتطلب معظم شركات الاستثمار أو الوساطة التي تقدم تداول السلة حدًا أدنى لمبلغ الاستثمار.
يمكن تحديد توزيع الدولارات بين المكونات المختلفة لسلة نموذجية باستخدام أنواع مختلفة من الأوزان. على سبيل المثال ، توزع معايير ترجيح الدولار المبلغ الإجمالي بالدولار للسلة بالتساوي بين مكوناتها. ستعمل إستراتيجية تداول السلة التي تستخدم ترجيح الأسهم على تقسيم المبلغ الإجمالي بالتساوي بين كتل الأسهم.
تتيح صفقات السلة للمستثمرين إنشاء تجارة مصممة خصيصًا لهم ، مما يتيح سهولة التخصيص عبر العديد من الأوراق المالية ، ويمنحهم ذلك التحكم في استثماراتهم.
مزايا سلة التجارة
** اختيار شخصي: ** يمكن للمستثمرين إنشاء سلة تداول تناسب أهدافهم الاستثمارية. على سبيل المثال ، قد يقوم المستثمر الذي يسعى للحصول على دخل بإنشاء تجارة سلة تتضمن فقط الأسهم ذات العائد المرتفع. قد تحتوي السلال على أسهم من قطاع معين ، أو لها قيمة سوقية معينة.
** سهولة التخصيص: ** تجعل صفقات السلة من السهل على المستثمرين تخصيص استثماراتهم عبر أوراق مالية متعددة. عادةً ما يتم توزيع الاستثمارات باستخدام كمية الأسهم أو المبلغ بالدولار أو النسبة المئوية المرجحة. تحدد كمية الأسهم عددًا متساويًا من الأسهم لكل حصة في السلة. تستخدم عمليات التخصيص بالدولار والنسبة المئوية مبلغًا بالدولار أو نسبة مئوية لتوزيع الأوراق المالية. على سبيل المثال ، إذا كان المستثمر يستخدم مبلغًا بالدولار لتخصيص 50000 دولار عبر سلة من 15 ورقة مالية ، فسيتم شراء 3333.33 دولارًا لكل ورقة مالية.
** التحكم: ** تجارة السلة تساعد المستثمرين على التحكم في استثماراتهم. يمكن اتخاذ قرارات لإضافة أو إزالة أوراق مالية فردية أو متعددة إلى السلة. كما أن تتبع أداء صفقة السلة ككل يوفر أيضًا الوقت في مراقبة الأوراق المالية الفردية ويبسط العملية الإدارية.
يسلط الضوء
يمكن أن تكون سلال التداول مزيجًا انتقائيًا ، من مجموعات الأوراق المالية إلى السلع اللينة إلى المنتجات الاستثمارية.
تجارة السلة هي إستراتيجية لإدارة المحفظة يستخدمها المستثمرون المؤسسيون لشراء أو بيع عدد كبير من الأوراق المالية في نفس الوقت.
تتضمن تجارة السلة عادة بيع أو شراء 15 ورقة مالية أو أكثر وتستخدم بشكل عام لشراء الأسهم.
تُستخدم أنواع مختلفة من معايير الترجيح في صفقات السلة.
