Serie 34
Die Serie 34 ist eine Prüfung und Lizenz, die für Personen erforderlich ist, die an außerbörslichen Devisentransaktionen mit Privatkunden teilnehmen möchten. Es ist Teil des Registrierungs- und Zertifizierungsprozesses für die meisten Forex-Manager, Händler und Vermittler.
Serie 34 aufschlüsseln
Die Series 34-Prüfung, auch bekannt als Retail Off-Exchange Forex Examination, ist eine Prüfung der National Futures Association (NFA),. die von der Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) durchgeführt wird. Nach Bestehen der Prüfung wird eine Person als „Forex AP“ oder „Forex Associated Person“ bezeichnet.
Laut der NFA ist die Erlangung der Series 34-Zertifizierung von jedem erforderlich, der eine Zulassung als Forex-Firma oder Forex-Einzelperson anstrebt, bevor er sich mit außerbörslichen Einzelhandelsdevisen befasst, es sei denn, er hat bereits die Series 3 (National Commodities Futures Examination) oder die Series 32 (Limited Futures-Prüfungsordnung) Prüfungen. Sie müssen auch die Serie 34 innerhalb der letzten zwei Jahre bestanden haben oder kontinuierlich bei einer NFA-Mitgliedsfirma registriert sein, nachdem sie die Serie 34 ohne eine Registrierungsverzögerung von mehr als zwei Jahren bestanden haben
Series 34 Prüfungsinhalt
Die Prüfung der Serie 34 besteht aus 40 Multiple-Choice-Fragen. Die Kandidaten haben 60 Minuten Zeit, um es auszufüllen. Um die Prüfung zu bestehen, muss der Bewerber mindestens 28 Fragen richtig beantworten, um eine Bestehensquote von 70 % zu erreichen .
Das Folgende stellt eine Beispielliste der Hauptfächer dar, die von der Prüfung der Serie 34 abgedeckt werden, obwohl sie nicht vollständig ist:
Abschnitt A: Definitionen und Terminologie - Amerikanische/europäische Begriffe; Basis, Quotierung, Konditionen und Sekundärwährung; Geld-Brief-Spanne; Sicherheiten, regulierte Unternehmen, die im Commodity Exchange Act aufgeführt sind; Kaution, Marge; Kreuzkurse, Kreuze und Paare; Direkte und indirekte Zitate; Tauschrate; Vorwärtspunkte; Forward-Kurs/Bid-Forward-Kurs; Zinsdifferenz und Parität; Auf- und Abschläge; PIPs; Überschläge; Kassakurs/Preis; Handels-/Abwicklungsdatum; Tauscht.
Abschnitt B: Devisenhandelsberechnungen - Cross-Rate-Transaktionen; Auswirkungen von Leverage-Berechnungen; Netting von Positionen; Offene Handelsvariante; Gewinn- und Verlustrechnungen; Pip-Wert, Preis nach Pips; Rendite auf Sicherheiten. Kaution; Rand; und Transaktionskosten.
Abschnitt C: Risiken im Zusammenhang mit dem Devisenhandel - Länder-/Länderrisiko; Kredit, Wechselkurs; Zinssatz, Liquidität, Markt, operationelles Risiko; Abwicklungs- und Herstaatsrisiko.
Abschnitt D: Devisenmarkt - Konzepte, Theorien, Wirtschaftsfaktoren und Indikatoren, Teilnehmer: Zahlungsbilanz; Ausgeglichenheit des Handels; Bank für Internationalen Zahlungsausgleich (BIZ); Kapitalkonto und Girokonto; Zentralbankaktivitäten, Intervention, sterilisierte Intervention; Clearing House Interbank Payment System (CHIPS); Diskontsatz; Wirtschaftsindikatoren: Beschäftigungs-, Konsumausgaben-, Einkommens-, Industrie- und Inflationsindikatoren; Elastizität der Wechselkurse; Wechselkursintervention; Wechselkursvolatilität; Federal Reserve Board, Fedwire; Finanzpolitik; Fisher-Effekt; Indikatoren für Auslandsinvestitionen; Bruttosozialprodukt, Bruttoinlandsprodukt; Inflation; Interbanken-Geldtransfer- und Abwicklungssysteme; Internationaler Fisher-Effekt; Internationaler Währungsfonds; Portfoliobilanz; Rolle der Zentralbanken; Theorie der Elastizitäten; Theorie der Kaufkraftparität und der Welthandelsorganisation.
Abschnitt E: Regulatorische Forex-Anforderungen - CFTC-Vorschriften, einschließlich: Schließung von Ausgleichspositionen, Offenlegung von profitablen vs. nicht-profitablen Konten, Verbot von Garantien gegen Verlust, Registrierungsanforderungen, Neunotierung, Sicherheitshinterlegungen, Spezifisch Gewerbeerlaubnis; CFTC-Zuständigkeit und Zuständigkeitsbeschränkungen; Interessenskonflikte; Offenlegung gegenüber Kunden; Rechtsprechung und regulatorischer Rahmen; Kenne deinen Kunden; NFA Interpretive Notices, einschließlich: The Allocation of Bunched Retail Forex Orders for Multiple Accounts, Forex Transactions, Requirements for Forex Transactions, Supervision of the Use of Electronic Trading Systems, Verbot on the Use of Certain Electronic Funding Mechanisms (Gültig ab 31. Januar 2015) ; NFA-Mitgliedschafts- und assoziierte Mitgliedschaftsanforderungen; Werbematerial und Werbung; Berichte an Kunden, Bestätigungen, monatliche Zusammenfassungen; Kautionsregeln; Sicherheit der Kundengelder, keine Trennung.
