Riskin etsintä
Mitä on riskien etsiminen?
Riskinhaku on suuremman riskin hyväksymistä, joka liittyy rahoituksessa usein hintojen vaihteluun ja sijoitusten tai kaupankäynnin epävarmuuteen, vastineeksi mahdollisuudesta saada korkeampaa tuottoa. Riskinhakijat ovat kiinnostuneempia pääomavoitoista spekulatiivisista varoista kuin pääoman säilyttämisestä pienemmän riskin omaisuudesta.
Riskinhaku voidaan verrata riskin karttumiseen.
Riskien etsimisen ymmärtäminen
Riskiä etsivät yksilöt hyödyntävät riskin ja tuoton välistä kompromissia hyväksymällä enemmän riskejä keskimääräistä paremman tuoton toivossa. Yleensä riskialttiimmat sijoitukset edellyttävät korkeampaa tuotto-odotusta, vaikka kyseisen omaisuuden laatu on otettava huomioon etukäteen, jotta voidaan todeta, onko tuottopotentiaalia riittävä oikeuttamaan riski.
Joitakin esimerkkejä omaisuustyypeistä, joihin riskiä etsivät sijoittajat houkuttelisivat, ovat pienyhtiöt,. johdannaiset, kehittyvien markkinoiden osakkeet ja velat, kehitysmaiden valuutat, roskalainat ja hyödykkeet, vain muutamia mainitakseni.
Riskinhaku voi kuvata myös yrittäjiä,. jotka ovat valmiita luopumaan vakiintuneen yrityksen palkkatyön vakaudesta perustaakseen oman yrityksen paremman taloudellisen ja henkisen tuoton toivossa.
Erityisiä huomioita
Riskinhakukäyttäytyminen kasvaa härkämarkkinoilla, kun sijoittajat houkuttelevat rahoitusmarkkinoiden voittojen rohkaisemana ajattelemaan, että hyvät ajat jatkuvat. Aina on osa riskinhakijoita, jotka suuntaavat strategiansa korkean riskin/korkean tuoton sijoituksiin. Toiset voivat kuitenkin luopua kurinalaisuudestaan jahdatakseen esimerkiksi momentum -osakkeita tai kokeilla onneaan kuumalla listautumisella (IPO), josta he eivät tiedä vähän.
Riskinhaku on tasa-arvoista toimintaa, jota niin yksityissijoittajat kuin ammattirahastonhoitajatkin etsivät, mutta se voi mennä liian pitkälle. Esimerkkejä siitä, milloin riskinhakukäyttäytyminen sai monet sijoittajat ja keinottelijat menettämään valtavia rahasummia, ovat 2000-luvun alun dotcom-kupla ja 2000 -luvun puolivälin asuntokupla.
17 biljoonaa dollaria
Yhdysvaltain kotitalouksien nettovarallisuuden menetys vuodesta 2007 vuoden 2009 ensimmäiseen neljännekseen asuntokuplan romahtamisen ja maailmanlaajuisen finanssikriisin puhkeamisen jälkeen .
Riskiä etsivä vs. riskejä välttävä
Riskinsietokyky on tärkeä käsite sijoittajille ja viittaa siihen, missä määrin sijoittaja on valmis ottamaan riskin korkeamman tuoton mahdollisuudesta. Riskejä välttelevät sijoittajat valitsevat vähäriskiset sijoitukset ja ovat valmiita hyväksymään alhaisemman tuottoasteen, koska he haluavat säilyttää pääoman.
Tervettä järkeä omaavat talousneuvojat neuvovat asiakkaitaan minimoimaan riskinhakukäyttäytymistä sijoituksiinsa liittyen. Monissa tapauksissa, varsinkin nuoremmille henkilöille, riskinhaku on osa kokonaissijoitusstrategiaa, koska riskivarat voivat lisätä salkun kokonaistuottoa.
Henkilöille, jotka tarvitsevat enemmän varmuutta varoista uhkaavaan asuntomaksuun, korkeakoulukoulutukseen tai eläkkeelle siirtymiseen, suositellaan alhaisemman volatiliteetin sijoituksia. Riskejä välttelevät sijoittajat etsivät mieluummin omaisuuseriä, kuten valtion arvopapereita,. blue-chip- osinkoosakkeita, investointitason yrityslainoja ja jopa sijoitustodistuksia (CD).
Korkean riskin salkut
Riskiä etsivät sijoittajat rakentavat usein salkun korkeariskisistä sijoituksista, joiden he uskovat voivan saada suuria voittoja. On olemassa erilaisia strategioita, joita sijoittajat voivat käyttää korkeariskisen salkun rakentamiseen.
Yksi strategia on luoda keskittynyt salkku, joka keskittyy vain yhdelle sektorille tai toimialalle, kuten teknologiaan, sijoittamiseen. Tämäntyyppinen salkku voi toimia parhaiten sijoittajalle, jolla on jo ennestään alan tuntemus ja joka ymmärtää sen hyvin.
Toinen korkean riskin salkun strategia on momentum-sijoittaminen. Tämä menetelmä perustuu volatiliteetin kanssa työskentelemiseen ja jo nousussa olevien sijoitusten etsimiseen. Momenttisijoittaja ei etsi pitkäaikaista sijoitusta, vaan haluaa saada lyhyen aikavälin voitot ja myydä sijoituksen heti vauhdin hiipuessa. Tähän strategiaan liittyy useita ajoitusriskejä, kuten sijoittuminen liian aikaisin tai liian myöhään sulkeminen parhaan voiton saavuttamiseksi.
Muita strategioita korkean riskin salkun rakentamiseksi ovat sijoittaminen valuuttoihin, optioihin tai futuureihin. Jokainen näistä omaisuustyypeistä käyttää vipuvaikutusta,. jonka avulla sijoittajat voivat moninkertaistaa ostovoimansa markkinoilla. Menestyäkseen näissä strategioissa sijoittajien on oltava hyvin koulutettuja kaupan toteuttamisessa ja tutkimuksessa. Sijoittajien on seurattava näitä sijoituksia tarkasti, kyettävä selviytymään nopeatempoisista kaupankäyntiskenaarioista ja kyettävä kehittämään irtautumisstrategia pääoman ja voittojen säilyttämiseksi.
Kohokohdat
Esimerkkejä omaisuustyypeistä, jotka saattavat houkutella riskejä etsivää sijoittajaa, ovat optiot, futuurit, valuutat, penniosakkeet, vaihtoehtoiset sijoitukset, kryptovaluutat ja kehittyvien markkinoiden osakkeet.
Riskinhaku tarkoittaa henkilöä, joka on valmis hyväksymään suuremman taloudellisen epävarmuuden vastineeksi mahdollisesta suuremmasta tuotosta.
Riskinhakuisuus antaa korkean riskinsietokyvyn tai mahdollisten tappioiden määrän, jonka sijoittaja on valmis hyväksymään.
Toisin kuin riskiä etsivät sijoittajat, riskiä karttavat sijoittajat etsivät matalariskisiä sijoituksia ja ovat valmiita hyväksymään alhaisemman tuottoasteen, koska he haluavat säilyttää pääoman.
