SEC RW -arkistointi

Mikä on SEC RW -tiedosto?

SEC RW -hakemus on virallinen pyyntö rekisteröinnin peruuttamiseksi, joka on aiemmin jätetty SEC:lle vuoden 1933 arvopaperilain mukaisesti. Liikkeeseenlaskija käyttää erityisesti SEC RW -rekisteröintiä pyytääkseen, että vireillä oleva arvopaperirekisteröinti poistetaan käsittelystä ennen arvopapereiden myyntiä.

Kuinka SEC RW -arkistointi toimii

Monet säännöistä ja määräyksistä, joita julkisten yhtiöiden on noudatettava, määrättiin vuoden 1933 arvopaperilaissa ja vuoden 1934 arvopaperivaihtolaissa.

RW-lomaketta käytetään arvopapereiden rekisteröinnin peruuttamiseen SEC-säännön 477 mukaisesti, sellaisena kuin se on julkaistu vuoden 1933 arvopaperilain mukaisesti. Yritys voi peruuttaa rekisteröintiilmoituksensa joko ennen kuin sen rekisteröinti on katsottu voimaan tai sen jälkeen, kun se on katsottu voimaan niin kauan kuin osakkeita ei ole. yhtiössä on myyty. SEC:n henkilökunta ei julista säännön 477 mukaisesti jätettyä peruutuspyyntöä voimaan, mutta heidän on suostuttava rekisteröinnin peruuttamiseen ennen yrityksen rekisteröintiilmoitusta, ja kaikki muutokset, jotka on tehty tähän lausuntoon ennen sen voimaantuloa, voidaan peruuttaa .

Muutoksia nostopyyntöprosessiin

Aikaisemmin säännön 477 mukaiset rekisteröinnin peruutuspyynnöt hyväksyttiin vain, jos SEC pyyntöä tutkiessaan katsoi, että rekisteröinnin peruuttaminen on sijoittajien ja yleisön etujen mukaista. Vuonna 2001 SEC kuitenkin muutti sääntöä 477 yksinkertaistaakseen rekisteröintilausuntojen peruutusprosessia ja nopeuttaakseen lausuntojen peruuttamista, jos peruutuspyyntö on tehty ennen koko rekisteröintiilmoituksen voimaantulopäivää .

Muutetussa säännössä 477 todetaan, että rekisteröintilausunnon peruuttaminen myönnetään, kunhan RW-lomake on jätetty ennen koko rekisteröintilausunnon voimaantulopäivää hakemuksen jättämishetkellä SEC:lle. SEC:llä on 15 kalenteripäivää siitä päivästä, jona rekisteröijä jättää RW-lomakkeen, ilmoittaa hakijalle, että peruutuspyyntöä ei hyväksytä .

Lisäksi rekisteröijän tulee osana peruutuspyyntöä ilmoittaa, että "annin yhteydessä ei myyty arvopapereita". Jos rekisteröijä pyytää peruuttamista säännön 155(c) perusteella, hänen on mainittava hakemuksessa, että hän "voi tehdä myöhemmän yksityisen tarjouksen säännön 155(c) perusteella". Lopuksi peruutettu rekisteröintilausunto ja siihen liittyvä RW-lomake pysyvät SEC:n julkisessa rekisterissä .

Kohokohdat

• Vuonna 2001 tehdyssä muutoksessa poistettiin pyynnön SEC-tutkimuksen tarve ja yksinkertaistettiin pyynnön peruuttamisprosessia.

• Peruuttamisprosessin aikaisempi versio edellytti, että SEC tutkii pyynnön ja hyväksyy peruutuksen vain, jos sen katsottiin hyödyttävän sijoittajia ja yleisöä.

• RW-ilmoitusta käytetään, kun yrityksen vireillä oleva arvopaperirekisteröinti on peruutettava virallisesti joko ennen sen hyväksymistä tai sen jälkeen, kun se on hyväksytty, mutta ennen kuin osakkeet on myyty.

• SEC RW -hakemus on nostopyyntö, jonka yritys tekee sen jälkeen, kun se on hakenut arvopaperinsa rekisteröimistä SEC:lle.