Argent
Qu'est-ce que l'argent ?
La monnaie est un système de valeur qui facilite l'échange de biens dans une économie. L'utilisation de l'argent permet aux acheteurs et aux vendeurs de payer moins en frais de transaction, par rapport au troc.
Les premiers types de monnaie étaient des marchandises. Leurs propriétés physiques les rendaient souhaitables comme moyen d'échange. Sur les marchés contemporains, l'argent peut inclure la monnaie légale émise par le gouvernement ou la monnaie fiduciaire,. les substituts monétaires, les supports fiduciaires ou les crypto- monnaies électroniques.
Comment fonctionne l'argent
L'argent est un actif liquide utilisé pour faciliter les transactions de valeur. Il est utilisé comme moyen d'échange entre les individus et les entités. C'est aussi une réserve de valeur et une unité de compte qui peut mesurer la valeur d'autres biens.
Avant l'invention de la monnaie, la plupart des économies reposaient sur le troc,. où les individus échangeaient les biens qu'ils avaient directement contre ceux dont ils avaient besoin. Cela posait le problème de la double coïncidence des désirs : une transaction ne pouvait avoir lieu que si les deux participants avaient quelque chose dont l'autre avait besoin. L'argent élimine ce problème en agissant comme un bien intermédiaire.
Les premières formes de monnaie connues étaient les produits agricoles, tels que les céréales ou le bétail. Ces marchandises étaient très demandées et les commerçants savaient qu'ils pourraient à nouveau les utiliser ou les échanger à l'avenir. Les fèves de cacao, les cauris et les outils agricoles ont également servi de premières formes de monnaie.
Au fur et à mesure que les économies devenaient plus complexes, la monnaie était standardisée en devises. Cela a réduit les coûts de transaction en facilitant la mesure et la comparaison de la valeur. En outre, les représentations de l'argent sont devenues de plus en plus abstraites, des métaux précieux et des pièces de monnaie estampées aux billets en papier et, à l'ère moderne, aux enregistrements électroniques.
Pendant la Seconde Guerre mondiale, les cigarettes sont devenues une monnaie de facto pour les soldats dans les camps de prisonniers de guerre. L'utilisation des cigarettes comme monnaie rendait le tabac hautement désirable, même parmi les soldats qui ne fumaient pas.
Quelles sont les propriétés de l'argent ?
Pour être le plus utile, l'argent doit être fongible, durable, portable, reconnaissable et stable. Ces propriétés réduisent le coût de transaction de l' utilisation de l'argent en facilitant l'échange.
L'argent devrait être fongible
Le mot fongible fait référence à une qualité qui permet à une chose d'être échangée, substituée ou retournée pour une autre chose, sous l'hypothèse d'une valeur équivalente. Ainsi, les unités de monnaie devraient être interchangeables les unes avec les autres.
Par exemple, les pièces en métal doivent avoir un poids et une pureté standard. La monnaie-marchandise devrait être de qualité relativement uniforme. Essayer d'utiliser un bien non fongible comme monnaie entraîne des coûts de transaction qui impliquent d'évaluer individuellement chaque unité du bien avant qu'un échange puisse avoir lieu.
L'argent doit être durable
L'argent doit être suffisamment durable pour conserver son utilité pour de nombreux échanges futurs. Un bien périssable ou un bien qui se dégrade rapidement du fait des divers échanges sera moins utile pour les transactions futures. Essayer d'utiliser un bien non durable comme argent entre en conflit avec l'utilisation et la valeur essentielles de l'argent axées sur l'avenir.
L'argent devrait être portable
L'argent doit être facile à transporter et à diviser afin qu'une quantité valable puisse être emportée sur soi ou transportée. Par exemple, essayer d'utiliser un bien difficile ou incommode à transporter comme de l'argent pourrait nécessiter un transport physique qui entraînerait des coûts de transaction.
L'argent doit être reconnaissable
L'authenticité et la quantité du bien doivent être évidentes pour les utilisateurs afin qu'ils puissent facilement accepter les conditions d'un échange. L'utilisation d'un bien non reconnaissable comme monnaie peut entraîner des coûts de transaction liés à l'authentification des biens et à l'accord sur la quantité nécessaire à un échange.
La masse monétaire devrait être stable
L'offre de l'article utilisé comme monnaie doit être relativement constante dans le temps pour éviter les fluctuations de valeur. L'utilisation d'un bien instable comme monnaie entraîne des coûts de transaction en raison du risque que sa valeur augmente ou diminue, en raison de la rareté ou de la surabondance, avant la prochaine transaction.
Comment l'argent est-il utilisé ?
L'argent fonctionne principalement comme les bonnes personnes l'utilisent pour échanger des objets de valeur. Cependant, il a également des fonctions secondaires qui découlent de son utilisation comme moyen d'échange.
L'argent comme unité de compte
En raison de l'utilisation de la monnaie comme moyen d'échange pour l'achat et la vente et comme indicateur de valeur pour toutes sortes de biens et de services, la monnaie peut être utilisée comme unité de compte.
Cela signifie que l'argent peut suivre l'évolution de la valeur des articles au fil du temps et des transactions multiples. Les gens peuvent l'utiliser pour comparer les valeurs de diverses combinaisons ou quantités de différents biens et services.
La monnaie en tant qu'unité de compte permet de comptabiliser les profits et les pertes, d'équilibrer un budget et d'évaluer l'actif total d'une entreprise.
L'argent comme réserve de valeur
L'utilité de l'argent en tant que moyen d'échange dans les transactions est intrinsèquement tournée vers l'avenir. En tant que tel, il fournit un moyen de stocker une valeur monétaire pour une utilisation future sans que cette valeur ne se détériore.
Ainsi, lorsque les gens échangent des objets contre de l'argent, cet argent conserve une valeur particulière qui peut être utilisée dans d'autres transactions. Cette capacité à fonctionner comme une réserve de valeur facilite l'épargne pour l'avenir et les transactions sur de longues distances.
L'argent comme norme de paiement différé
Dans la mesure où l'argent est accepté comme moyen d'échange et sert de réserve de valeur utile, il peut être utilisé pour transférer de la valeur sur différentes périodes sous forme de crédits et de dettes.
Une personne peut emprunter une somme d'argent à quelqu'un d'autre pour une période de temps convenue et rembourser une autre quantité d'argent convenue à une date ultérieure.
Quels sont les différents types d'argent
Monnaie déterminée par le marché
L'argent peut provenir de l'ordre spontané des marchés. Comme les commerçants troquent divers biens, certains biens s'avéreront plus pratiques que d'autres parce qu'ils ont la meilleure combinaison des cinq propriétés de l'argent énumérées ci-dessus.
Au fil du temps, ces biens peuvent devenir désirables en tant qu'objets d'échange plutôt que pour une utilisation pratique. Finalement, les gens peuvent en venir à désirer un bien uniquement pour de futurs échanges.
Historiquement, les métaux précieux tels que l'or et l'argent étaient souvent utilisés comme monnaie déterminée par le marché. Ils étaient très prisés dans de nombreuses cultures et sociétés différentes. Aujourd'hui, les habitants des économies sans espèces se tournent fréquemment vers les cigarettes, les nouilles instantanées ou d'autres produits non périssables comme substitut monétaire déterminé par le marché.
Monnaie émise par le gouvernement
Lorsqu'un certain type de monnaie est largement accepté dans une économie, les organismes gouvernementaux peuvent commencer à le réglementer en tant que monnaie. Ils peuvent émettre des pièces ou des billets standardisés pour réduire davantage les coûts de transaction.
Un gouvernement peut également reconnaître une certaine monnaie comme ayant cours légal,. ce qui signifie que les tribunaux et les organismes gouvernementaux doivent accepter cette forme de monnaie comme moyen de paiement final.
L'émission de monnaie permet au gouvernement de bénéficier du seigneuriage,. la différence entre la valeur nominale d'une monnaie et le coût de sa production.
Par exemple, si le coût d'impression d'un billet de 100 $ n'est que de 10 $, le gouvernement réalisera un profit de 90 $ pour chaque billet imprimé. Cependant, les gouvernements qui comptent trop sur le seigneuriage peuvent par inadvertance déprécier leur monnaie.
20,6 billions de dollars
La valeur totale de la masse monétaire M1 aux États-Unis en mai 2022.
Monnaie Fiat
De nombreux pays émettent une monnaie fiduciaire, qui est une monnaie qui ne représente aucun type de marchandise. Au lieu de cela, la monnaie fiduciaire est soutenue par la force économique du gouvernement émetteur. Il tire sa valeur de l'offre et de la demande et de la stabilité du gouvernement.
La monnaie fiduciaire permet au gouvernement émetteur de mener une politique économique en augmentant ou en réduisant la masse monétaire. Aux États-Unis, la Réserve fédérale et le Département du Trésor surveillent plusieurs types de masses monétaires dans le but de réglementer et d'atténuer les problèmes monétaires.
Étant donné que la monnaie fiduciaire ne représente pas une marchandise réelle, il incombe au gouvernement émetteur de s'assurer qu'elle répond aux cinq propriétés de la monnaie décrites ci-dessus.
Le Fonds monétaire international (FMI) et la Banque mondiale servent de chiens de garde mondiaux pour l'échange des devises internationales. Les gouvernements peuvent adopter des contrôles de capitaux ou établir des ancrages afin de stabiliser leur monnaie sur le marché international.
Substituts monétaires et moyens fiduciaires
Pour réduire le fardeau de transporter de grandes quantités de devises, les marchands et les commerçants échangent parfois des substituts monétaires tels que des relevés de dette écrits qui peuvent être remboursés plus tard. Ces déclarations peuvent elles-mêmes adopter certaines des propriétés de la monnaie, en particulier si les commerçants les utilisent à la place de la monnaie réelle.
Par exemple, les anciennes banques émettaient des lettres de change à leurs déposants, indiquant le montant qui avait été déposé et les conditions de remboursement. Plutôt que de retirer de l'argent de la banque pour effectuer des paiements, les déposants échangeraient simplement leurs factures, permettant au destinataire de les racheter ou de les échanger à volonté.
Cette utilisation de substituts monétaires peut augmenter la portabilité et la durabilité de l'argent, ainsi que réduire le coût de stockage. Cependant, les substituts monétaires comportent des risques. Les banques peuvent imprimer plus de factures qu'elles n'ont d'argent à rembourser, une pratique connue sous le nom de banque à réserve fractionnaire. Si trop de personnes essaient d'effectuer des retraits en même temps, la banque peut souffrir d'une panique bancaire.
Les moyens fiduciaires sont des types de substituts monétaires mis en circulation qui ne sont pas entièrement garantis par la monnaie de base détenue pour soutenir les substituts monétaires. Par exemple, les chèques papier, les pièces symboliques et le crédit électronique représentent des exemples contemporains de supports fiduciaires.
Les crypto-monnaies comme monnaie
Ces dernières années, des monnaies numériques qui n'existent pas sous forme physique, comme le Bitcoin,. ont été introduites. Contrairement aux relevés bancaires électroniques ou aux systèmes de paiement, ces monnaies virtuelles ne sont pas émises par un gouvernement ou un autre organisme central. Les crypto-monnaies ont certaines des propriétés de l'argent et sont parfois utilisées dans les transactions en ligne.
Bien que les crypto-monnaies soient rarement utilisées dans les transactions quotidiennes, elles ont atteint une certaine utilité en tant qu'investissement spéculatif ou réserve de valeur. Certaines juridictions ont reconnu les crypto-monnaies comme moyen de paiement, y compris le gouvernement d'El Salvador.
L'essentiel
L'argent est un élément de valeur qui permet aux personnes et aux institutions de s'engager dans des transactions qui aboutissent à un échange de biens ou de services.
L'argent doit être échangeable, pratique à transporter, reconnu comme légitime par tous, durable physiquement et avoir une valeur stable.
L'argent se présente sous diverses formes, notamment les métaux précieux, les devises et les substituts monétaires. À l'heure actuelle, bien que les crypto-monnaies aient certaines des propriétés de l'argent, elles fonctionnent sans autorité centrale et ne sont pas soutenues par les gouvernements. Alors que les crypto-monnaies (telles que Bitcoin) sont considérées comme des biens à des fins fiscales par l'IRS, elles ne sont pas considérées comme ayant cours légal par le gouvernement américain.
Points forts
La monnaie est un système de valeur qui facilite l'échange de biens.
Aujourd'hui, la plupart des systèmes monétaires sont basés sur des monnaies standardisées contrôlées par les banques centrales.
L'utilisation de l'argent élimine le problème du troc où les deux parties doivent avoir quelque chose que l'autre veut ou a besoin.
Historiquement, les premières formes de monnaie étaient les denrées agricoles, comme les céréales ou le bétail.
Les crypto-monnaies numériques ont également certaines des propriétés spécifiques de l'argent.
FAQ
La crypto-monnaie est-elle de l'argent ?
La crypto-monnaie possède de nombreuses propriétés de l'argent et est parfois utilisée comme moyen d'échange pour les transactions. De nombreux gouvernements considèrent la crypto-monnaie comme un actif imposable, mais très peu lui accordent le même traitement juridique qu'une devise étrangère. Certaines juridictions, notamment El Salvador, ont adopté la crypto-monnaie.
Quelle est la différence entre l'argent dur et l'argent mou ?
L'argent dur est de l'argent basé sur une marchandise de valeur, comme l'or ou l'argent. Étant donné que l'offre de ces métaux est limitée, ces devises sont moins sensibles à l'inflation que la monnaie douce comme les billets de banque imprimés. Sans aucune garantie que des billets supplémentaires ne seront pas imprimés, l'argent doux peut être considéré comme risqué par certains.
Quels sont les 4 types d'argent ?
L'argent peut être quelque chose déterminé par les acteurs du marché comme ayant de la valeur et pouvant être échangé. L'argent peut être une monnaie (billets et pièces) émise par un gouvernement. Un troisième type de monnaie est la monnaie fiduciaire, qui est entièrement soutenue par le pouvoir économique et la bonne foi du gouvernement émetteur. Le quatrième type de monnaie est celui des substituts monétaires, c'est-à-dire tout ce qui peut être échangé contre de l'argent à tout moment. Par exemple, un chèque émis sur un compte courant dans une banque est un substitut monétaire.
