Ordre de prise de bénéfices - T/P
Qu'est-ce qu'un ordre de prise de bénéfices (T/P)
Un ordre de prise de profit (T/P) est un type d' ordre à cours limité qui spécifie le prix exact auquel fermer une position ouverte pour un profit. Si le prix du titre n'atteint pas le prix limite, l'ordre de prise de profit n'est pas exécuté.
Principes de base d'un ordre de prise de bénéfices
La plupart des traders utilisent des ordres de prise de profit conjointement avec des ordres stop-loss (S/L) pour gérer leurs positions ouvertes. Si le titre atteint le point de prise de profit, l'ordre T/P est exécuté et la position est clôturée pour un gain. Si le titre tombe au point stop-loss, l'ordre S/L est exécuté et la position est fermée pour une perte. La différence entre le prix du marché et ces deux points permet de définir le rapport risque/ récompense de la transaction.
L'avantage d'utiliser un ordre de prise de profit est que le trader n'a pas à se soucier d'exécuter manuellement une transaction ou de se remettre en question. D'autre part, les ordres de prise de profit sont exécutés au meilleur prix possible quel que soit le comportement du titre sous-jacent . L'action pourrait commencer à augmenter, mais l'ordre T/P pourrait s'exécuter au tout début de la cassure, ce qui entraînerait des coûts d'opportunité élevés.
Les ordres de prise de profit sont mieux utilisés par les traders à court terme intéressés à gérer leur risque. En effet, ils peuvent se retirer d'une transaction dès que leur objectif de profit prévu est atteint et ne pas risquer un éventuel ralentissement futur du marché. Les commerçants ayant une stratégie à long terme ne favorisent pas de tels ordres car cela réduit leurs bénéfices.
Les ordres de prise de profit sont souvent placés à des niveaux définis par d'autres formes d'analyse technique, y compris l'analyse des modèles de graphique et les niveaux de support et de résistance, ou en utilisant des techniques de gestion de l'argent, telles que le critère de Kelly. De nombreux développeurs de systèmes de trading utilisent également des ordres de prise de profit lors de la passation de transactions automatisées, car ils peuvent être bien définis et constituer une excellente technique de gestion des risques .
Exemple d'ordre de prise de profit
Supposons qu'un trader repère une figure graphique en triangle ascendant et ouvre une nouvelle position longue. Si l'action a une cassure, le trader s'attend à ce qu'elle atteigne 15 % par rapport à ses niveaux actuels. Si l'action ne s'évade pas, le trader souhaite quitter rapidement la position et passer à l'opportunité suivante. Le trader peut créer un ordre de prise de profit supérieur de 15 % au prix du marché afin de vendre automatiquement lorsque l'action atteint ce niveau. Dans le même temps, ils peuvent placer un ordre stop-loss qui est de cinq pour cent inférieur au prix actuel du marché.
La combinaison de l'ordre de prise de profit et d'arrêt de perte crée un rapport risque / récompense de 5:15, ce qui est favorable en supposant que les chances d'atteindre chaque résultat sont égales, ou si les chances sont biaisées vers le scénario d'évasion.
En passant l'ordre de prise de profit, le trader n'a pas à se soucier de suivre avec diligence le stock tout au long de la journée ou de se remettre en question quant à la hauteur du stock après la cassure. Il existe un rapport risque/récompense bien défini et le trader sait à quoi s'attendre avant même que la transaction ne se produise.
Points forts
Les ordres de prise de profit sont bénéfiques pour les traders à court terme intéressés à profiter d'une augmentation rapide des coûts de sécurité.
Les prix limites pour les ordres T/P sont placés à l'aide d'une analyse fondamentale ou technique.
Les ordres Take-profit (T/P) sont des ordres à cours limité qui sont clôturés lorsqu'un niveau de profit spécifié est atteint.
