वित्तीय लेखा मानक 157 (एफएएस 157)

वित्तीय लेखा मानक 157 (एफएएस 157) क्या है?

वित्तीय लेखा मानक 157 (एफएएस 157) वित्तीय लेखा मानक बोर्ड (एफएएसबी) का विवादास्पद उचित मूल्य लेखा मानक है, जिसे 2006 में वैश्विक वित्तीय संकट के मद्देनजर पेश किया गया था, और अब इसे लेखा मानक कोड के रूप में जाना जाता है। विषय 820.

वित्तीय लेखा मानक को समझना 157

वित्तीय लेखा मानक 157 (एफएएस 157) ने उद्धृत कीमतों की अनुपस्थिति में उचित मूल्य का आकलन करने के लिए एक "निकास मूल्य" की धारणा के आधार पर और निष्पक्ष आकलन में शामिल निर्णय के स्तर को प्रतिबिंबित करने के लिए एक 3-स्तरीय पदानुक्रम की स्थापना के लिए एक सुसंगत ढांचा स्थापित किया। मूल्य, बाजार-आधारित कीमतों से लेकर अतरल स्तर 3 की संपत्ति तक, जहां कोई भी देखने योग्य बाजार मौजूद नहीं है और मूल्यांकन को मालिकाना आंतरिक जानकारी पर आधारित होना चाहिए, जैसे कि सबसे हालिया फंडिंग राउंड।

FAS 157 की शुरुआत के कुछ ही समय बाद, सबप्राइम संकट ने अपने उचित मूल्य के व्यक्तिपरक उपायों को परीक्षण के लिए रखा। इक्विटी बाजार में उतार-चढ़ाव और तरल बाजारों ने उचित मूल्य लेखांकन मॉडल के साथ कहर बरपाया और निजी इक्विटी फर्मों को अपनी बैलेंस शीट पर संपत्ति के मूल्य को चिह्नित करने के लिए मजबूर किया - जिससे परिसंपत्ति राइट-डाउन का विनाशकारी फीडबैक लूप हुआ जिसने बैंकिंग प्रणाली की सॉल्वेंसी को खतरा पैदा कर दिया। चूंकि अस्थिर बाजार और उचित मूल्य लेखांकन कंपनी के वित्त की सही स्थिति की एक भ्रामक तस्वीर दे सकते हैं, इसलिए एफएएसबी ने तब से कंपनियों को अतरल संपत्तियों का मूल्यांकन करने के लिए अधिक छूट दी है।

अन्य बातें

कि बाजार के अनुमानों के लिए तरल चिह्न के बजाय , क्योंकि इसे व्यापक रूप से अधिक रूढ़िवादी और विश्वसनीय माना जाता था। लेकिन निजी इक्विटी उद्योग ने बदलाव के लिए पैरवी की, क्योंकि ऐतिहासिक लागत का उपयोग करने से कंपनियों के बीच आसान तुलना की अनुमति नहीं मिलती है, और वे अतरल संपत्तियों के उचित मूल्यांकन का मानकीकरण करना चाहते थे।

हालांकि, फंतासी मूल्यांकन गणित की सीमाएं 2016 में स्पष्ट हो गई हैं, जब वीसी-समर्थित "यूनिकॉर्न" स्टार्टअप ड्रॉपबॉक्स को म्यूचुअल फंड टी। रोवे प्राइस द्वारा रातोंरात 50% नीचे $ 8 प्रति शेयर के रूप में चिह्नित किया गया था, क्योंकि यह सोचा था कि $ 10 बिलियन वैल्यूएशन था तर्कहीन। जब ड्रॉपबॉक्स मार्च 2018 में शुरू हुआ, तो इसके शेयर 29 डॉलर प्रति शेयर पर खुले और आईपीओ के अगले दिन इसका बाजार मूल्यांकन 13 अरब डॉलर तक पहुंच गया।

संपत्ति का FASB स्तर

संपत्ति मूल्यांकन के लिए FASB 157 श्रेणियों को कोड स्तर 1,. स्तर 2 और स्तर 3 दिए गए थे। प्रत्येक स्तर को इस बात से अलग किया जाता है कि कितनी आसानी से संपत्ति का सही मूल्यांकन किया जा सकता है, जिसमें स्तर 1 की संपत्ति सबसे आसान है।

स्तर 1

स्तर 1 संपत्ति वे हैं जिनका मूल्य आसानी से देखे जा सकने वाले बाजार मूल्यों के अनुसार होता है। इन परिसंपत्तियों को बाजार में चिह्नित किया जा सकता है और इसमें ट्रेजरी बिल,. विपणन योग्य प्रतिभूतियां,. विदेशी मुद्राएं और स्वर्ण बुलियन शामिल हैं।

###लेवल 2

इन परिसंपत्तियों और देनदारियों का नियमित बाजार मूल्य निर्धारण नहीं होता है, लेकिन निष्क्रिय बाजारों में उद्धृत कीमतों के आधार पर उचित मूल्य दिया जा सकता है, या ऐसे मॉडल जिनमें ब्याज दरें,. डिफ़ॉल्ट दरें और उपज वक्र जैसे अवलोकन योग्य इनपुट होते हैं । एक ब्याज दर स्वैप स्तर 2 संपत्ति का एक उदाहरण है।

###स्तर 3

स्तर 3 श्रेणियों के बाजार के लिए कम से कम चिह्नित है, मॉडल और अप्राप्य इनपुट के आधार पर परिसंपत्ति मूल्यों के साथ - बाजार सहभागियों की धारणाओं का उपयोग परिसंपत्ति या देयता का मूल्य निर्धारण करते समय किया जाता है, यह देखते हुए कि उन पर आसानी से उपलब्ध बाजार की जानकारी नहीं है। स्तर 3 की संपत्ति का सक्रिय रूप से कारोबार नहीं किया जाता है, और उनके मूल्यों का अनुमान केवल जटिल बाजार मूल्यों, गणितीय मॉडल और व्यक्तिपरक मान्यताओं के संयोजन का उपयोग करके लगाया जा सकता है।

स्तर 3 की संपत्ति के उदाहरणों में बंधक-समर्थित प्रतिभूतियां (एमबीएस), निजी इक्विटी शेयर, जटिल डेरिवेटिव,. विदेशी स्टॉक और संकटग्रस्त ऋण शामिल हैं। स्तर 3 की संपत्ति के मूल्य का आकलन करने की प्रक्रिया को प्रबंधन के लिए चिह्न के रूप में जाना जाता है।

##हाइलाइट

• एसेट वैल्यूएशन के लिए FASB 157 श्रेणियों को कोड लेवल 1, लेवल 2 और लेवल 3 दिए गए थे। प्रत्येक स्तर को इस बात से अलग किया जाता है कि कितनी आसानी से संपत्ति का सही मूल्यांकन किया जा सकता है, जिसमें लेवल 1 की संपत्ति सबसे आसान है।

• 2006 में, यूएस वित्तीय लेखा मानक बोर्ड (एफएएसबी) ने सत्यापित किया कि कैसे कंपनियों को एफएएसबी 157 (संख्या 157, उचित मूल्य मापन) के रूप में ज्ञात लेखांकन मानक के माध्यम से अपनी संपत्ति को बाजार में चिह्नित करने की आवश्यकता थी।

• अब लेखांकन मानक कोड विषय 820 नाम दिया गया, FASB 157 ने एक वर्गीकरण प्रणाली की शुरुआत की जिसका उद्देश्य निगमों की बैलेंस शीट परिसंपत्तियों में स्पष्टता लाना है।