ओवरफंडेड पेंशन योजना

ओवरफंडेड पेंशन योजना क्या है?

देनदारियों की तुलना में अधिक संपत्ति होती है । दूसरे शब्दों में, सेवानिवृत्त लोगों को वर्तमान और भविष्य के मासिक लाभों को कवर करने के लिए अतिरिक्त धनराशि की आवश्यकता होती है। यद्यपि लेखांकन मानक कंपनी को अधिशेष को शुद्ध आय के रूप में रिकॉर्ड करने की अनुमति देते हैं, लेकिन निगम के शेयरधारकों को अन्य आय की तरह इसका भुगतान नहीं किया जा सकता है क्योंकि यह वर्तमान और भविष्य के सेवानिवृत्त लोगों के लिए आरक्षित है।

ओवरफंडेड पेंशन योजना को समझना

एक पेंशन योजना एक प्रकार की परिभाषित लाभ योजना है जिसमें नियोक्ता अपने कर्मचारियों की ओर से एक सूत्र के आधार पर धन का योगदान करते हैं जो कर्मचारी के वेतन और रोजगार की लंबाई पर विचार करता है। कई पेंशनों में धन व्यक्तिगत प्रतिभूतियों, जैसे स्टॉक, और प्रतिभूतियों की एक टोकरी, जैसे म्यूचुअल फंड में निवेश किया जाता है । कई पेंशन फंड बॉन्ड में भी निवेश किए जाते हैं,. जो कि डेट इंस्ट्रूमेंट होते हैं जो आमतौर पर बॉन्ड के जीवन के दौरान ब्याज भुगतान का भुगतान करते हैं।

लक्ष्य निवेश लाभ और प्रतिभूतियों से अर्जित किसी भी ब्याज के परिणामस्वरूप पेंशन फंड को बढ़ाना है। फंड की निवेश आय में वृद्धि अत्यंत महत्वपूर्ण है क्योंकि किसी कर्मचारी को भुगतान किए जाने वाले अधिकांश मासिक लाभ आमतौर पर इन आय से होते हैं जबकि नियोक्ता का योगदान मासिक लाभों का एक छोटा हिस्सा होता है। समय के साथ, शेयर बाजार में वृद्धि की लंबी अवधि के परिणामस्वरूप पेंशन योजनाएँ अधिक हो सकती हैं । अधिक धनराशि वाली पेंशन के परिणामस्वरूप, कर्मचारियों को वर्तमान और भविष्य के मासिक लाभों का भुगतान करने के लिए पर्याप्त धनराशि से अधिक है।

हालांकि, आमतौर पर पेंशन योजना के लिए कम फंडिंग होना आम बात है क्योंकि निवेश की कमी अधिक सामान्य होती है। एक अंडरफंडेड पेंशन तब होती है जब वर्तमान या भविष्य के पेंशन लाभों को कवर करने के लिए योजना में पर्याप्त धनराशि नहीं होती है।

फंडिंग अनुपात

पेंशन योजना को कितनी अच्छी तरह से वित्त पोषित किया जाता है यह योजना के वित्त पोषण अनुपात की गणना करके निर्धारित किया जाता है। फंडिंग अनुपात एक योजना में कुल संपत्ति को भुगतान किए जाने वाले लाभों की राशि से विभाजित करने का परिणाम है। एक पेंशन योजना जिसका फंडिंग अनुपात 100% से कम है, इसका मतलब है कि उसके पास भविष्य की देनदारियों या मासिक लाभों को कवर करने के लिए पर्याप्त धन नहीं है। एक पेंशन जो अधिक मात्रा में है, उसका फंडिंग अनुपात 100 प्रतिशत से अधिक होगा।

हालांकि, सिर्फ इसलिए कि एक फंडिंग अनुपात 100% से कम है, इसका मतलब यह नहीं है कि पेंशन मुश्किल में है या अपनी वित्तीय प्रतिबद्धताओं को पूरा नहीं करने के खतरे में है। आमतौर पर, जिस पेंशन का फंडिंग अनुपात 80% या उससे अधिक होता है, उसे स्थिर माना जाता है। उदाहरण के लिए, जुलाई 2020 तक (2 दिसंबर, 2020 तक के सबसे हालिया आंकड़े), 100 सबसे बड़ी कॉर्पोरेट परिभाषित लाभ योजनाओं के लिए पेंशन 81.1% वित्त पोषित थी । महान मंदी लेकिन पिछले एक दशक के बुल मार्केट से लाभ उठाने में विफल रही ।

ओवरफंड पेंशन योजना के लाभ

पेंशन योजना का वित्त पोषण स्तर योजना के स्वास्थ्य और कर्मचारियों के सेवानिवृत्त होने पर मासिक सेवानिवृत्ति लाभों का भुगतान करने में सक्षम होने की संभावना का एक संकेत है। यदि पेंशन योजना 100% से अधिक वित्त पोषित है, तो यह एक अति-वित्तपोषित योजना है, और यह लाभार्थियों के लिए एक अच्छी बात है। इसका मतलब है कि कंपनी ने मौजूदा कर्मचारियों और सेवानिवृत्त लोगों के लिए अनुमानित सेवानिवृत्ति लाभों का भुगतान करने के लिए पहले से ही पर्याप्त धन बचा लिया है।

एक अच्छी तरह से वित्त पोषित या अधिक वित्त पोषित पेंशन योजना कर्मचारियों के लिए मन की शांति प्रदान कर सकती है कि उनके मासिक सेवानिवृत्ति लाभ उनके सुनहरे वर्षों में होने चाहिए।

पेंशन योजना के लाभों का अनुमान कैसे लगाया जाता है

किसी कंपनी को अपने पेंशन दायित्वों का भुगतान करने के लिए कितनी धनराशि की आवश्यकता होगी, इसका अनुमान लगाना एक सरल उपक्रम नहीं है। एक्चुअरी एक पेशेवर है जो भविष्य में कंपनियों के लिए जोखिम और वित्तीय दायित्वों को मापने के लिए गणितीय और सांख्यिकीय विश्लेषण का उपयोग करता है। एक्चुअरीज गणितीय मॉडल बनाते हैं ताकि यह अनुमान लगाने की कोशिश की जा सके कि कर्मचारी और उनके जीवनसाथी कितने समय तक जीवित रहेंगे, भविष्य में वेतन वृद्धि, कर्मचारी किस उम्र में सेवानिवृत्त होंगे, और कंपनी अपनी पेंशन बचत का निवेश करने से कितना पैसा कमाएगी। परिणामी अनुमान वह राशि है जो कंपनी को पेंशन फंड में बचानी चाहिए थी ।

एक्चुअरीज उन अंशदानों की गणना करते हैं जो एक कंपनी को पेंशन में भुगतान करना चाहिए, जो प्रतिभागियों को प्राप्त होने वाले लाभों के आधार पर या वादा किया जाता है और योजना के निवेश की अनुमानित वृद्धि के आधार पर होता है। ये योगदान नियोक्ता के लिए कर-कटौती योग्य हैं ।

वर्ष के अंत में योजना कितने पैसे के साथ समाप्त होती है, यह प्रतिभागियों को भुगतान की गई राशि और पैसे पर अर्जित निवेश वृद्धि पर निर्भर करता है। जैसे, बाजार में बदलाव के कारण फंड या तो कम या अधिक हो सकता है।

विशेष ध्यान

कुछ मामलों में, परिभाषित लाभ योजनाएं सैकड़ों हजारों या लाखों डॉलर में भी अधिक हो सकती हैं। अफसोस की बात है कि योजना में रहते हुए ओवरफंडिंग का कोई फायदा नहीं है (सुरक्षा की भावना से परे यह लाभार्थियों को प्रदान कर सकता है)। एक ओवरफंडेड पेंशन योजना के परिणामस्वरूप प्रतिभागी लाभ में वृद्धि नहीं होगी और इसका उपयोग व्यवसाय या उसके मालिकों द्वारा नहीं किया जा सकता है।

##हाइलाइट

• समय के साथ, शेयर बाजार में वृद्धि की लंबी अवधि के परिणामस्वरूप पेंशन योजनाएँ अधिक हो सकती हैं।

• एक ओवरफंडेड पेंशन योजना एक कंपनी सेवानिवृत्ति योजना है जिसमें कर्मचारियों को वर्तमान और भविष्य के लाभों को कवर करने के लिए पर्याप्त धन है।

• पेंशन फंड आमतौर पर वित्तीय प्रतिभूतियों में निवेश किया जाता है, जिसमें स्टॉक, म्यूचुअल फंड और बॉन्ड शामिल हैं।