Plano de pensão com excesso de fundos
O que é um plano de previdência com excesso de fundos?
Um plano de pensão com excesso de fundos é um plano de aposentadoria da empresa que tem mais ativos do que passivos. Em outras palavras, há uma quantidade excedente de dinheiro necessária para cobrir os benefícios mensais atuais e futuros aos aposentados. Embora as normas contábeis permitam que a empresa registre o superávit como lucro líquido, ele não pode ser pago aos acionistas da corporação como outras receitas, pois é reservado para aposentados atuais e futuros.
Entendendo um plano de previdência com excesso de fundos
Um plano de pensão é um tipo de plano de benefício definido no qual os empregadores contribuem com dinheiro em nome de seus funcionários com base em uma fórmula que considera o salário do funcionário e o tempo de serviço. Os fundos de muitas pensões são investidos em títulos individuais, como ações, e uma cesta de títulos, como fundos mútuos. Muitos fundos de pensão também são investidos em títulos,. que são instrumentos de dívida que normalmente pagam juros durante a vida do título.
O objetivo é fazer com que o fundo de pensão cresça em função dos ganhos de investimento e dos juros auferidos com os títulos. O crescimento dos rendimentos de investimento do fundo é extremamente importante, uma vez que a maioria dos benefícios mensais pagos a um funcionário geralmente são provenientes desses ganhos, enquanto as contribuições do empregador compõem uma parcela menor dos benefícios mensais. Ao longo do tempo, os planos de pensão podem ficar sobrecarregados como resultado de longos períodos de aumentos no mercado de ações. Como resultado de uma pensão com excesso de fundos, há fundos mais do que suficientes para pagar os benefícios mensais atuais e futuros aos funcionários.
No entanto, geralmente é mais comum que um plano de pensão seja subfinanciado,. pois as deficiências de investimento tendem a ser mais comuns. Uma pensão subfinanciada ocorre quando não há fundos suficientes no plano para cobrir os benefícios de pensão atuais ou futuros.
Índice de financiamento
O nível de financiamento de um plano de pensão é determinado pelo cálculo do índice de financiamento do plano. O índice de financiamento é o resultado da divisão do total de ativos em um plano pelo valor dos benefícios que devem ser pagos. Um plano de previdência com índice de financiamento inferior a 100% significa que ele não possui recursos suficientes para cobrir responsabilidades futuras ou benefícios mensais. Uma pensão com excesso de fundos teria um índice de financiamento de mais de 100%.
No entanto, só porque um índice de financiamento está abaixo de 100%, não significa necessariamente que a pensão esteja com problemas ou em risco de não cumprir seus compromissos financeiros. Normalmente, uma pensão que tem um índice de financiamento de 80% ou mais é considerada estável. Por exemplo, em julho de 2020 (os números mais recentes em 2 de dezembro de 2020), as pensões eram 81,1% financiadas para os 100 maiores planos corporativos de benefício definido. Esses planos tiveram superávits durante a bolha das pontocom e nos anos anteriores a Grande Recessão,. mas não se beneficiou do mercado altista da última década.
Benefícios de um plano de previdência com excesso de fundos
O nível de financiamento de um plano de pensão é uma indicação da saúde do plano e da probabilidade de a empresa conseguir pagar os benefícios de aposentadoria mensais quando os funcionários se aposentarem. Se o plano de pensão for mais de 100% financiado, é um plano com excesso de fundos, e isso é bom para os beneficiários. Isso significa que a empresa já economizou dinheiro mais do que suficiente para pagar os benefícios de aposentadoria projetados para os atuais trabalhadores e aposentados.
Um plano de pensão bem financiado ou superfinanciado pode proporcionar aos funcionários a tranquilidade de saber que seus benefícios mensais de aposentadoria devem estar lá em seus anos dourados.
Como os benefícios do plano de pensão são estimados
Estimar a quantidade de dinheiro que uma empresa precisará para pagar suas obrigações previdenciárias não é uma tarefa simples. Um atuário é um profissional que usa análises matemáticas e estatísticas para medir riscos e obrigações financeiras para as empresas no futuro. Os atuários criam modelos matemáticos para tentar prever quanto tempo os funcionários e seus cônjuges viverão, o crescimento salarial futuro, com que idade os funcionários se aposentarão e a quantidade de dinheiro que uma empresa ganhará ao investir suas economias de pensão. A estimativa resultante é a quantia de dinheiro que a empresa deveria ter economizado no fundo de pensão .
Os atuários calculam o valor das contribuições que uma empresa deve pagar em uma pensão, com base nos benefícios que os participantes recebem ou são prometidos e o crescimento estimado dos investimentos do plano. Essas contribuições são dedutíveis para o empregador .
Quanto dinheiro o plano termina no final do ano depende do valor que eles pagaram aos participantes e do crescimento do investimento que foi ganho com o dinheiro. Como tal, as mudanças no mercado podem fazer com que um fundo seja subfinanciado ou superfinanciado.
Considerações Especiais
Em alguns casos, os planos de benefício definido podem ficar superfinanciados em centenas de milhares ou mesmo milhões de dólares. Lamentavelmente, o superfinanciamento é inútil enquanto estiver no plano (além da sensação de segurança que pode proporcionar aos beneficiários). Um plano de pensão com excesso de fundos não resultará em aumento dos benefícios dos participantes e não pode ser usado pela empresa ou seus proprietários.
##Destaques
Com o passar do tempo, os planos de pensão podem ficar superfinanciados como resultado de longos períodos de alta no mercado de ações.
Um plano de previdência com excesso de recursos é um plano de aposentadoria da empresa que possui fundos mais do que suficientes para cobrir os benefícios atuais e futuros aos funcionários.
Os fundos de pensão geralmente são investidos em títulos financeiros, incluindo ações, fundos mútuos e títulos.
