Potere d'acquisto
Che cos'è il potere d'acquisto?
Il potere d'acquisto è il valore di una valuta espresso in termini di numero di beni o servizi che un'unità di denaro può acquistare. Può indebolirsi nel tempo a causa dell'inflazione. Questo perché l'aumento dei prezzi riduce di fatto il numero di beni o servizi che puoi acquistare. Il potere d'acquisto è anche noto come potere d'acquisto di una valuta.
In termini di investimento, potere d'acquisto o potere d'acquisto è l'importo in dollari di credito disponibile per un cliente sulla base dei titoli marginabili esistenti nel conto di intermediazione del cliente.
Capire il potere d'acquisto
L'inflazione riduce il potere d'acquisto di una valuta e ciò che quella valuta può acquistare. La perdita di potere d'acquisto ha l'effetto di un aumento dei prezzi. Per misurare il potere d'acquisto in senso economico tradizionale, puoi confrontare il prezzo di un bene o servizio con un indice di prezzo come l'indice dei prezzi al consumo (CPI).
Un modo per pensare al potere d'acquisto è immaginare di guadagnare lo stesso stipendio che guadagnava tuo nonno 40 anni fa. Oggi avresti bisogno di uno stipendio molto più alto per mantenere la stessa qualità della vita.
Allo stesso modo, un acquirente di case in cerca di case 10 anni fa nella fascia di prezzo da $ 300.000 a $ 350.000 aveva opzioni più e migliori da considerare rispetto a quelle che hanno ora le persone nella stessa fascia di prezzo.
Il potere d'acquisto influisce su ogni aspetto dell'economia, dai consumatori che acquistano beni agli investitori che acquistano azioni fino alla prosperità economica di un paese.
Quando il potere d'acquisto di una valuta diminuisce a causa dell'inflazione eccessiva, possono verificarsi gravi conseguenze economiche negative. Questi possono includere un costo della vita più elevato, tassi di interesse più elevati che influiscono sul mercato globale e rating del credito in calo. Tutti questi fattori possono contribuire a una crisi economica.
Potere d'acquisto e CPI
I governi istituiscono politiche e regolamenti per proteggere il potere d'acquisto di una valuta e mantenere un'economia sana. Monitorano anche i dati economici per stare al passo con le mutevoli condizioni. Ad esempio, il Bureau of Labor Statistic s (BLS) degli Stati Uniti misura le variazioni di prezzo e annuncia tali modifiche con l'IPC.
L'IPC è una delle misure dell'inflazione e del potere d'acquisto. Calcola la variazione della media ponderata dei prezzi di beni di consumo e servizi, e in particolare di trasporti, cibo e cure mediche, in un dato momento. L'IPC può indicare cambiamenti nel costo della vita così come la deflazione.
Il CPI è solo una misura ufficiale del potere d'acquisto negli Stati Uniti
Parità prezzo d'acquisto
Un concetto relativo al potere d'acquisto è la parità dei prezzi d'acquisto (PPA). PPP è una teoria economica che stima l'importo di cui un articolo dovrebbe essere rettificato per la parità, dati i tassi di cambio di due paesi. Il PPP può essere utilizzato per confrontare l'attività economica, i livelli di reddito e altri dati rilevanti dei paesi relativi al costo della vita o ai possibili tassi di inflazione e deflazione.
Il programma di confronto internazionale della Banca mondiale pubblica i dati sulle parità di potere d'acquisto tra i diversi paesi.
Perdita o guadagno di potere d'acquisto
La perdita o il guadagno di potere d'acquisto si riferisce alla diminuzione o all'aumento di quanto i consumatori possono acquistare con una determinata quantità di denaro. I consumatori perdono potere d'acquisto quando i prezzi aumentano. Guadagnano potere d'acquisto quando i prezzi diminuiscono.
Le cause della perdita di potere d'acquisto possono includere regolamenti governativi, inflazione e disastri naturali e causati dall'uomo. Le cause dell'aumento del potere d'acquisto includono la deflazione e l'innovazione tecnologica.
Un esempio di guadagno di potere d'acquisto sarebbe se i computer portatili che costavano $ 1.000 due anni fa costassero $ 500 oggi. In assenza di inflazione, $ 1.000 ora compreranno un laptop più altri $ 500 di beni.
La grande inflazione degli anni '70 e l'inizio degli anni '80 ha devastato il potere d'acquisto e il tenore di vita degli americani. Il tasso di inflazione è salito alle stelle al 14%.
Esempi di potere d'acquisto
Germania dopo la prima guerra mondiale
Esempi storici di forte inflazione e iperinflazione (che possono distruggere il potere d'acquisto di una valuta) possono mostrarci le varie cause ed effetti di tali fenomeni. A volte, guerre costose e devastanti provocheranno un collasso economico, in particolare per il paese perdente. Questo è successo alla Germania dopo la prima guerra mondiale (prima guerra mondiale).
All'indomani della prima guerra mondiale durante gli anni '20, la Germania ha subito estreme difficoltà economiche e un'iperinflazione quasi senza precedenti, in parte a causa dell'enorme quantità di riparazioni che la Germania ha dovuto pagare.
Incapace di pagare queste riparazioni con il sospetto marco tedesco, la Germania ha stampato banconote di carta per acquistare valute estere, risultando in alti tassi di inflazione che hanno reso il marco tedesco privo di valore con un potere d'acquisto inesistente.
La crisi finanziaria del 2008
Gli effetti della perdita del potere d'acquisto all'indomani della crisi finanziaria globale del 2008 e della crisi del debito sovrano europeo sono ricordati ancora oggi. A causa della crescente globalizzazione e dell'introduzione dell'euro, le valute sono indissolubilmente legate e le difficoltà economiche possono oltrepassare i confini geografici. Di conseguenza, i governi di tutto il mondo istituiscono politiche per controllare l'inflazione, proteggere il potere d'acquisto e prevenire le recessioni.
Ad esempio, nel 2008 la Federal Reserve statunitense ha mantenuto i tassi di interesse vicino allo zero e ha istituito un piano chiamato quantitative easing (QE). Il quantitative easing, inizialmente controverso, ha visto la Federal Reserve System (Fed) statunitense acquistare titoli di stato e altri titoli di mercato per aumentare l'offerta di moneta e abbassare i tassi di interesse.
L'aumento di capitale ha stimolato un aumento dei prestiti e creato più liquidità. Gli Stati Uniti hanno interrotto la loro politica di allentamento quantitativo una volta che l'economia si è stabilizzata.
Anche la Banca centrale europea (BCE) ha perseguito un allentamento quantitativo per aiutare a fermare la deflazione nell'eurozona dopo la crisi del debito sovrano europeo e rafforzare il potere d'acquisto dell'euro.
L' Unione economica e monetaria europea ha stabilito norme rigorose nella zona euro relative alla rendicontazione accurata del debito sovrano, dell'inflazione e di altri dati finanziari. Come regola generale, i paesi cercano di mantenere l'inflazione fissa a un tasso del 2%. Sono accettabili livelli moderati di inflazione. Livelli elevati di deflazione possono portare alla stagnazione economica.
Considerazioni speciali
Investimenti che proteggono dal rischio di potere d'acquisto
I pensionati possono essere particolarmente consapevoli della perdita di potere d'acquisto poiché molti di loro vivono di una somma fissa di denaro. Devono assicurarsi che i loro investimenti guadagnino un tasso di rendimento uguale o superiore al tasso di inflazione in modo che il valore del loro gruzzolo non diminuisca ogni anno.
I titoli di debito e gli investimenti con tassi di rendimento fissi sono i più suscettibili al rischio di potere d'acquisto o all'inflazione. Rendite fisse, certificati di deposito (CD) e buoni del Tesoro rientrano tutti in questa categoria. Ad esempio, un'obbligazione a lungo termine con un basso tasso di rendimento fisso potrebbe non aumentare il tuo investimento durante i periodi di inflazione.
Alcuni investimenti o strategie di investimento possono aiutare a proteggere gli investitori dal rischio di potere d'acquisto. Ad esempio, i titoli del Tesoro protetti dall'inflazione (TIPS) si adeguano per tenere il passo con l'aumento dei prezzi. Materie prime come petrolio e metalli possono mantenere il potere di determinazione dei prezzi durante i periodi di inflazione.
La linea di fondo
Gli investitori di lunga data sanno che la perdita di potere d'acquisto può avere un grande impatto sui loro investimenti. L'aumento dell'inflazione influisce sul potere d'acquisto diminuendo il numero di beni o servizi che puoi acquistare con i tuoi soldi.
Gli investitori devono cercare modi per ottenere un rendimento superiore all'attuale tasso di inflazione. Gli investitori più avanzati possono monitorare le economie internazionali per il potenziale effetto sui loro investimenti a lungo termine.
Mette in risalto
L'inflazione erode il potere d'acquisto di una valuta nel tempo.
Le banche centrali adeguano i tassi di interesse per cercare di mantenere i prezzi stabili e mantenere il potere d'acquisto.
Una misura statunitense del potere d'acquisto è l'indice dei prezzi al consumo (CPI).
Il potere d'acquisto è la quantità di beni o servizi che un'unità di valuta può acquistare in un determinato momento.
La globalizzazione ha legato le valute più strettamente che mai, quindi proteggere il potere d'acquisto in tutto il mondo è fondamentale.
FAQ
Che cos'è il potere d'acquisto?
Il potere d'acquisto si riferisce a quanto puoi acquistare con i tuoi soldi. Con l'aumento dei prezzi, i tuoi soldi possono comprare di meno. Quando i prezzi scendono, i tuoi soldi possono comprare di più.
In che modo l'inflazione erode il potere d'acquisto?
L'inflazione è il graduale aumento dei prezzi di un'ampia gamma di prodotti e servizi. Se l'inflazione persiste a un livello elevato o va fuori controllo, può consumare il tuo potere d'acquisto, ciò che puoi acquistare con i soldi che hai. Lo stesso prodotto che costava $ 2 sei mesi fa potrebbe ora costare $ 4, a causa dell'inflazione. Questo aumento dei prezzi a sua volta può erodere i risparmi delle persone e, di conseguenza, il loro tenore di vita.
Qual è l'indice dei prezzi al consumo?
L'IPC misura i prezzi di alcuni beni di consumo e servizi nel tempo per discernere le variazioni dei prezzi che indicano l'inflazione. I prezzi di tali beni e servizi sono ottenuti dai consumatori americani tramite il Consumer Expenditure Survey condotto dal Census Bureau per il Bureau of Labor Statistics (che pubblica il CPI).
