빨간 깃발

적기란 무엇입니까?

재무 제표 또는 뉴스 보고서 에 잠재적인 문제나 위협이 있음을 나타내는 경고 또는 표시기입니다 . 위험 신호는 분석가나 투자자에게 눈에 띄는 바람직하지 않은 특성일 수 있습니다.

적색 플래그는 다양한 경향이 있습니다. 주식 및 투자 를 선택하는 데 사용되는 다양한 방법이 있으므로 다양한 유형의 위험 신호가 있습니다. 따라서 한 투자자의 위험 신호가 다른 투자자의 위험 신호가 아닐 수 있습니다.

위험 신호의 작동 방식

적기라는 용어는 은유입니다. 일반적으로 어떤 상황에 문제가 있다는 경고나 우려의 원인으로 사용됩니다. 비즈니스에서 투자자 와 분석가에게 회사나 주식의 재정적 미래 및/또는 건전성에 대해 경고하는 위험 신호가 있을 수 있습니다 . 경제적 위험 신호는 종종 경제에 다가오는 문제를 암시합니다.

위험 신호를 식별하는 보편적인 표준은 없습니다. 투자 기회와 관련된 문제를 감지하는 데 사용되는 방법은 투자자, 분석가 또는 경제학자가 사용하는 연구 방법론에 따라 다릅니다. 여기에는 재무제표, 경제 지표 또는 과거 데이터 검토가 포함될 수 있습니다.

투자자 는 회사 또는 증권에 투자할지 여부를 고려할 때 실사 를 해야 합니다. 재무제표는 조직의 상태에 대한 풍부한 정보를 제공하며 잠재적 위험 신호를 식별하는 데 사용할 수 있습니다. 그러나 투자자가 재무제표를 제대로 읽을 수 없다면 위험 신호를 식별하는 것은 거의 불가능합니다. 재무제표를 확실히 이해하고 읽을 수 있으면 투자의 성공을 보장하는 데 도움이 됩니다.

회사의 문제를 나타내는 몇 가지 일반적인 위험 신호에는 부채비율(D/E) 증가, 지속적으로 감소하는 수익, 변동 하는 현금 흐름 등이 있습니다. 위험 신호는 데이터와 재무 보고서의 메모에서 찾을 수 있습니다. 미래의 수익성을 위협할 수 있는 회사에 대해 계류 중인 집단 소송은 재무제표의 메모 섹션에서 흔히 볼 수 있는 위험 신호 중 하나입니다.

한 투자자의 위험 신호는 다른 투자자의 위험 신호가 아닐 수 있습니다.

재무제표 문제

위험 신호는 상장 기업의 최고 재무 책임자(CFO), 감사 또는 회계사가 작성한 분기별 재무제표에 나타날 수 있습니다. 이러한 위험 신호는 재정적 어려움이나 회사 내부의 근본적인 문제를 나타낼 수 있습니다.

위험 신호는 재무제표에 쉽게 나타나지 않을 수 있으므로 식별을 위해 추가 조사와 분석이 필요할 수 있습니다. 위험 신호는 일반적 으로 몇 분기 연속 보고서에 일관되게 나타나지만, 정보에 입각한 투자 결정을 내리기 위해 3년 분량의 보고서를 검토하는 것이 좋습니다.

기업 적신호

투자자는 수익 추세를 보고 회사의 성장 잠재력을 결정할 수 있습니다. 몇 분기 연속 하락세의 매출 은 회사에 파멸을 초래할 수 있습니다.

기업이 비즈니스에 가치를 더하지 않고 더 많은 부채를 떠맡게 되면 부채비율이 100% 이상으로 올라갈 수 있습니다. 높은 부채 비율은 투자자들에게 위험 신호를 불러일으킵니다. 투자자보다 더 많은 채권자가 운영 자금을 조달하기 때문에 회사의 실적이 좋지 않고 너무 위험한 투자라는 인식이 있을 수 있습니다.

안정적인 현금 흐름은 건강하고 번성하는 회사를 나타내는 반면 현금 흐름의 큰 변동은 회사에 문제가 있음을 나타낼 수 있습니다. 예를 들어, 현금이 많다는 것은 받은 작업보다 더 많은 계정이 결제되고 있음을 의미할 수 있습니다.

미수금 이 증가 하고 재고가 많다는 것은 회사가 제품이나 서비스를 판매하는 데 어려움을 겪고 있음을 의미할 수 있습니다. 적시에 해결되지 않으면 투자자는 회사가 재고를 판매할 수 없는 이유와 이것이 수익에 미치는 영향에 대해 의문을 제기할 것입니다.

경제 적신호

경제학자와 투자자는 경제가 곤경에 처해 있거나 침체를 향해 가고 있다는 신호를 식별할 수 있습니다. 주식 시장 거품 은 하나의 지표가 될 수 있습니다. 이것은 1929년 대공황의 전조였으며 수백만 명의 저축을 잠식하게 했습니다. 거품은 일반적으로 자산 가격의 급격한 상승을 특징으로 하며 대규모 매도 후에 축소됩니다. 이것은 수축 으로 이어집니다.

소매 판매 부진은 경제 약화에 대한 위험 신호일 수도 있습니다. 이 지표는 미국 경제의 약 3분의 2를 차지하므로 매우 중요한 고려 사항입니다. 소비자들은 가구, 의류, 식품, 전자 제품 및 가전 제품과 같은 구매를 보류하면서 지출을 억제하기 시작합니다. 이는 더 높은 부채 수준, 소득 수준의 변화 부족, 심지어 직업 안정성 때문일 수 있습니다. 소매 판매가 약할수록 경제는 약해진다.

하이라이트

• 투자 기회의 문제를 감지하는 데 사용되는 방법은 투자자, 분석가 또는 경제학자가 사용하는 연구 방법론에 따라 다릅니다.

• 그러나 한 투자자의 위험 신호가 항상 다른 투자자에게는 그렇지 않을 수 있습니다.

• 위험 신호는 실제 또는 인지된 잠재적 위협을 가리키고 추가 조사가 필요한 일부 경고 신호를 나타냅니다.

• 투자에서 위험 신호는 헤드라인 또는 소셜 미디어를 통해 회사 재무제표에 나타날 수 있는 회사 주가에 대한 위협입니다.

자주하는 질문

왜 "빨간 깃발"이라고 합니까?

위험이나 위협에 대한 경고로 사용되는 관용구 "빨간 깃발"은 적어도 1600년대 초반으로 거슬러 올라가며, 공격하려는 군대가 붉은 깃발을 올리는 것을 언급합니다. 그 이후로 해결해야 할 문제 또는 우려 사항의 성향을 설명하기 위해 많은 상황에서 사용되었습니다.

투자자가 주의해야 할 위험 신호는 무엇입니까?

회사에 문제를 일으킬 수 있는 위험 신호가 많이 있으며, 대부분은 돌이켜보면 명백합니다. 회계 부정이나 사기는 회사의 재무제표와 각주를 주의 깊게 조사하고 불일치 또는 놀라운 항목에 특별한 주의를 기울여 감지할 수 있습니다. 감사인은 회사의 기업 회계에서 발견되는 위험 신호를 감지하고 조사하도록 훈련받습니다.

재무 비율의 위험 신호는 무엇입니까?

때때로 투자자나 분석가는 재무 비율을 나쁜 일의 전조로 사용할 수 있습니다. 수익성 악화, 부채비율 증가, P/E 증가는 모두 위험 신호일 수 있습니다. 그러나 때때로 가능한 위험 신호는 평범하고 걱정할 필요가 없는 것일 수 있습니다.