SEC 양식 F-7

SEC 양식 F-7이란 무엇입니까?

SEC 양식 F-7은 증권 거래 위원회 (SEC)에 제출하는 서류입니다. 이 양식은 미국 투자자 에게 권리 를 제공하는 공개 거래되는 캐나다 외국 민간 발행자가 필요합니다 . SEC는 발행인이 SEC 양식 F-7을 사용하여 등록 된 경우 외국 주주에게 확대되는 조건보다 불리하지 않은 조건 으로 미국 주주 에게 권리를 부여해야 한다고 요구합니다 . 이 양식은 캐나다 증권 규정에서 요구하는 관련 캐나다 제공 문서에 대한 요약 양식입니다.

SEC 양식 F-7 이해하기

1933년 증권법 에 따라 기존 증권 보유자에게 부여된 권리 행사 시 현금으로 제안된 특정 캐나다 발행인의 증권에 대한 등록 명세서로도 알려져 있습니다 . 캐나다 법인이 다음과 같은 경우에 사용됩니다.

1. 캐나다 또는 캐나다의 모든 주 또는 준주의 법률에 따라 설립 또는 조직되었습니다.

2. 외국 사설 발행사

3. 양식 제출 직전 12개월 동안 몬트리올 증권 거래소, 토론토 증권 거래소 또는 밴쿠버 증권 거래소 시니어 보드에 상장된 증권 클래스를 보유하고 있습니다.

또한 해당 기업은 지난 36개월 동안 캐나다의 증권 위원회 또는 이에 상응하는 규제 당국의 지속적인 공개 요건을 준수해야 하며 이러한 상장으로 인해 발생하는 의무를 준수해야 합니다. 기업은 동일한 종류의 증권을 보유한 다른 보유자에게 제공되는 것보다 불리하지 않은 조건으로 미국 보유자인 증권 보유자에게 권리를 부여해야 합니다. SEC 지침에 따르면 해당 기업은 현재 이러한 상장 및 보고로 인해 발생하는 의무를 준수해야 합니다.

캐나다에서 수정 사항이 필요하지 않음

2015년 12월, 캐나다 SEC와 기능적으로 동등한 캐나다 증권 관리자( Canadian Securities Administrators,. CSA)는 유상증자에 대한 제출 요건을 일부 수정했습니다. 개정안의 목적은 투자자들이 자기자본 희석 으로부터 자신을 보호할 수 있는 기회를 제공하는 방식으로 신규 자본 을 조달하고자 하는 기업의 규제 부담을 줄이는 것이었 습니다 .

미국에 기반을 둔 투자자가 캐나다 기업의 투자 자본의 중요한 원천이 될 수 있기 때문에 미국 SEC가 개정안에 반대하지 않는 것이 중요했습니다. 실제로 2017년 2월 SEC는 "발행자는 등록 명세서와 투자 설명서가 미국 증권법에 따른 사기 방지 및 책임 조항"

하이라이트

• SEC Form F-7은 미국 증권거래위원회(SEC)에 제출하는 서류입니다.

• 미국 투자자는 캐나다 투자자에게 중요한 자본 공급원입니다.

• SEC 양식 F-7은 미국 투자자에게 권리 발행을 제공하는 상장된 캐나다 외국 사모 발행인이 필요합니다.

• 발행인이 SEC Form F-7을 사용하여 등록된 경우 미국 주주에게 부여된 권리 조건은 외국 주주에게 부여된 권리 조건보다 불리하지 않아야 합니다.