SEC 수익률

SEC 수익률은 무엇입니까?

채권 펀드를 보다 공정하게 비교할 수 있도록 미국 증권 거래 위원회(SEC) 에서 개발한 표준 수익률 계산입니다 . 이는 펀드가 SEC에 제출한 가장 최근의 30일 기간을 기준으로 합니다. 수익률 수치는 펀드 비용을 공제한 후 기간 동안의 배당금과 이자를 반영 합니다. "표준화 수율"이라고도 합니다.

SEC 수익률 이해하기

SEC 수익률은 투자자가 미래에 받을 수 있는 유효 이자율을 포착하기 때문에 채권 펀드 를 비교하는 데 사용됩니다. 이 수익률 측정은 일반적으로 매월 매우 일관되기 때문에 뮤추얼 펀드 또는 상장지수펀드(ETF) 를 비교하는 좋은 방법으로 널리 간주됩니다 . 결과 수익률 계산은 펀드가 올해의 나머지 기간 동안 동일한 이자율을 계속해서 벌어 들인 경우 투자자에게 12개월 동안 수익률로 얻을 수 있는 금액을 보여줍니다. 펀드가 이 수익률을 계산하는 것은 필수입니다. 이 수익률 은 일반적으로 채권 웹사이트에 표시되는 분배 수익률과 다릅니다 .

SEC 수익률 계산

대부분의 펀드는 매월 말일에 30일 SEC 수익률을 계산하지만 미국 머니마켓 펀드 는 7일 SEC 수익률을 계산하고 보고합니다. 30일 SEC 수익률에 대한 표준화된 공식은 4가지 변수로 구성됩니다.

a = 지난 30일 동안 받은 이자 및 배당금

b = 상환을 제외한 지난 30일 동안 발생한 비용

c = 배당금을 받을 자격이 있는 일일 평균 발행 주식 수

d = 계산일의 주당 최고 가격, 기간의 마지막 날

연간 30일 SEC 수익률의 공식은 다음과 같습니다.

2 x (((a - b) / (cxd) + 1) ^ 6 - 1)

SEC 수익률의 예

투자 펀드 X가 $12,500의 배당금과 $3,000의 이자를 받았다고 가정합니다. 이 펀드는 또한 6,000달러 상당의 비용을 기록했으며 이 중 2,000달러가 상환되었습니다. 이 펀드는 배당금을 받을 자격이 있는 150,000주를 보유하고 있으며, 기간의 마지막 날인 수익률 이 계산되는 날 최고가는 $75입니다. 이 시나리오에서 변수는 다음과 같습니다.

a = $12,500 + $,3000 = $15,500

b = $6,000 - $2,000 = $4,000

c = 150,000

d = $75

이 숫자를 공식에 대입하면 다음과 같이 표시됩니다.

30일 수익률 = 2 x ((($15,500 - $4,000) / (150,000 x $75) + 1) ^ 6 - 1) 또는 2 x (0.00615) = 1.23%

하이라이트

• 수익률 계산은 펀드가 올해의 나머지 기간 동안 동일한 이자율을 계속해서 벌어 들인 경우 투자자에게 12개월 동안 수익률로 얻을 수 있는 금액을 보여줍니다.

• 삼성전자 수익률은 채권의 공정한 비교를 위해 개발된 표준 수익률 계산법입니다.