mata hadapan

Apakah Mata Hadapan?

Dalam perdagangan mata wang, mata hadapan ialah bilangan mata asas yang ditambah atau ditolak daripada kadar spot semasa pasangan mata wang untuk menentukan kadar hadapan untuk penghantaran pada tarikh nilai tertentu. Apabila mata ditambah pada kadar spot ini dipanggil premium hadapan; apabila mata ditolak daripada kadar spot ia adalah diskaun hadapan. Kadar hadapan adalah berdasarkan perbezaan antara kadar faedah kedua-dua mata wang (urus niaga mata wang sentiasa melibatkan dua mata wang) dan masa sehingga tempoh matang perjanjian.

Mata hadapan juga dikenali sebagai sebaran ke hadapan.

Mata asas boleh sama ada ditambah atau diambil daripada kadar spot. Jika ia ditambah, ia adalah mata hadapan. Jika ditolak, ia adalah mata diskaun.

Asas Mata Hadapan

Mata hadapan digunakan untuk mengira harga bagi kedua-dua kontrak hadapan langsung dan pertukaran mata wang asing. Mata boleh dikira dan transaksi dilaksanakan untuk mana-mana tarikh yang merupakan hari perniagaan yang sah dalam kedua-dua mata wang. Mata wang hadapan yang paling biasa didagangkan ialah dolar AS, euro, yen Jepun, paun British dan franc Switzerland.

Ke hadapan paling kerap dilakukan untuk tempoh sehingga satu tahun. Harga untuk tarikh keluar lebih jauh tersedia, tetapi kecairan biasanya lebih rendah. Dalam kontrak tukaran mata wang asing ke hadapan secara terang-terangan, satu mata wang dibeli berbanding mata wang lain untuk penghantaran pada mana-mana tarikh di luar tempat. Harga ialah kadar spot tambah atau tolak mata hadapan ke tarikh nilai. Tiada wang bertukar tangan sehingga tarikh nilai.

Dalam swap pertukaran asing, mata wang dibeli untuk tarikh terdekat (biasanya spot) berbanding mata wang lain, dan jumlah yang sama dijual semula untuk tarikh hadapan. Kadar untuk kaki hadapan swap ialah kadar tarikh dekat campur atau tolak mata hadapan ke tarikh jauh. Wang bertukar tangan pada kedua-dua tarikh nilai.

Spread Diskaun

Berbeza dengan spread hadapan, spread diskaun ialah mata wang hadapan yang ditolak daripada kadar spot, untuk mendapatkan kadar hadapan untuk mata wang. Dalam pasaran mata wang, spread hadapan, atau mata, dibentangkan sebagai sebut harga dua hala; iaitu, mereka mempunyai harga tawaran dan harga tawaran. Dalam spread diskaun, harga bida akan lebih tinggi daripada harga tawaran, manakala dalam spread premium, harga bida akan lebih rendah daripada harga tawaran.

Contoh Mata Hadapan

Mata hadapan sering disebut dalam nombor, seperti +13.2 atau tolak -270.68. Ini mewakili 1/10,000, jadi +13.2 bermakna 0.00132 apabila ditambah pada harga spot mata wang.

Sebagai contoh, jika euro boleh dibeli berbanding dolar pada kadar 1.1350 untuk spot, dan mata hadapan ialah +13.2, kadar hadapan ialah 1.13632 (atau 1.1350 + 0.00132).

Hanya berdasarkan maklumat ini kita boleh menentukan bahawa kadar faedah di AS adalah lebih tinggi daripada di zon Euro. Mata hadapan positif apabila membeli EUR/USD memberitahu kami bahawa kadar itu meningkat lebih jauh ke masa hadapan yang kami lalui. Ini kerana mata hadapan mengimbangi perbezaan kadar faedah antara kedua-dua mata wang.

Memikirkannya dengan cara yang berbeza jika kadar faedah euro ialah 1% dan kadar faedah AS ialah 2%, anda boleh membuat perbezaan 1% dengan memegang dolar AS dan bukannya euro. Jadi apabila menukar atau mengunci kadar pertukaran mata wang untuk masa hadapan (kadar hadapan) ini perlu diambil kira.

##Sorotan

• Dalam perdagangan mata wang, mata hadapan ialah bilangan mata asas yang ditambah atau ditolak daripada kadar spot semasa pasangan mata wang untuk menentukan kadar hadapan untuk penghantaran pada tarikh nilai tertentu.

• Apabila mata ditambah pada kadar lani ini dipanggil premium hadapan; apabila mata ditolak daripada kadar spot ia adalah diskaun hadapan.

• Spread diskaun ialah mata wang hadapan yang ditolak daripada kadar spot, untuk mendapatkan kadar hadapan bagi mata wang.