Aggregate Extension Clause (AEC)
Aggregate Extension Clause (AEC): En oversigt
En samlet forlængelsesklausul (AEC) i en genforsikringskontrakt tillader et enkelt krav for adskillige små tab af lignende karakter. Klausulen dækker generelt godtgørelse af en bestemt kategori af tab, der overstiger et angivet beløb.
Lad os f.eks. sige, at en glasproducent anslår sine årlige tab på grund af brud som 1 % af den samlede fabriksproduktion eller 1.000 USD om året. Den samlede forlængelsesklausul ville godtgøre tab på grund af brud, der overstiger $1.000. Virksomheden er ikke forpligtet til at dokumentere ethvert tilfælde af brud.
Forståelse af AEC (Aggregate Extension Clause)
En samlet forlængelsesklausul kan bruges til at dække enhver kendt risiko, som kan forventes at forekomme hyppigt. Hver enkelt hændelse er økonomisk triviel, men tilsammen tæller. Brugen af sådanne klausuler dukkede først op på Londons genforsikringsmarked så tidligt som i 1940'erne .
At dokumentere hver mindre hændelse ville være besværligt, hvis ikke umuligt. I stedet vil en virksomhed budgettere med forventede tab, og der kan søges forsikring for at dække risiko på et uventet niveau. Den aggregerede forlængelsesklausul estimerer hyppigheden af hændelser med lav indvirkning inden for en fastsat tidsramme og aggregerer dem for at nå frem til et dollarbeløb til genforsikring.
###Forsikring og genforsikring
Forsikringsselskaber forsikrer deres egne risici ved at købe genforsikring. Sådanne aftaler kaldes også genforsikringsaftaler. En specifik type genforsikringsaftale kaldet en selvrisiko - genforsikringsoverenskomst beskytter mod risikoen for, at et forsikringsselskab skal afholde omkostningerne ved tab, der er langt mere alvorlige end forventet.
Når der er angivet en samlet forlængelsesklausul i en genforsikringspolice, vil den underliggende forsikring have samme vilkår og bruge samme standardsprog.
Brug af AEC med overskudsgenforsikring
Overskydende tabsgenforsikring dækker individuelle tab, der overstiger et bestemt tabsreservebeløb. Tab under selve tabsbeløbet påhviler det afgivende selskab eller det selskab, der har købt selvrisikogenforsikringen. Dog er tab over tilbageholdelsesbeløbet genforsikringsselskabets ansvar. Genforsikringsselskabet begrænser sin risiko med lofter skrevet ind i kontrakten til en bestemt grænse.
Genforsikringsselskaber yder forsikringsselskaber beskyttelse mod for store tab.
Overskydende tabsgenforsikringsaftaler fungerer godt, når den underliggende forsikringsaftale behandler tab på en per-hændelse-basis. Når den underliggende forsikringsaftale omhandler tab samlet, kan overskydende tab genforsikringsaftaler løbe ind i problemer.
Genforsikring er designet til at yde dækning for tab, der overstiger det afgivne selskabs tilbageholdelse pr. hændelse. Genforsikring mod samlede tab er kompliceret, da tabet pr. hændelse typisk er lavere end det afgivne selskabs tilbageholdelsesniveau. Genforsikringsaftalen kan tilføje en aggregeret forlængelsesklausul (AEC) for at håndtere tab i det samlede beløb.
Eksempel på aggregeret udvidelsesklausul
En producent producerer hundredtusindvis af kasser med frosne måltider hvert år. Hvert produceret måltid indebærer en lille ansvarsrisiko, fordi emballagen kan blive beskadiget, hvilket gør produktet usælgeligt.
Producenten køber en produktansvarspolitik for at beskytte mod potentielle tab. Ansvarspolitikken beskytter producenten mod tab over en specifik grænse på aggregeret basis snarere end på en per-hændelse basis.
Ansvarsforsikringsgiveren køber til gengæld en selvrisiko-genforsikringspolice med en samlet forlængelsesklausul for at beskytte sig selv mod at betale producenten, hvis erstatningsbeløbet overstiger den underliggende polices tilbageholdelsesgrænse.
##Højdepunkter
Den samlede forlængelsesklausul giver generelt mulighed for kompensation for tab, der overstiger et bestemt beløb.
Det bruges typisk til genforsikring af en virksomhed, der har identificeret en specifik kendt risiko for skade eller tab.
En samlet forlængelsesklausul giver mulighed for godtgørelse af et enkelt krav for tab, der er forårsaget af en række lignende hændelser.
