Formel investering

Hvad er formelinvestering?

Formelinvestering er en investeringsmetode, der nøje følger en foreskrevet teori eller formel til at bestemme investeringspolitik. Formelinvestering kan være relateret til, hvordan en investor håndterer aktivallokering,. investerer i fonde eller værdipapirer eller beslutter, hvornår og hvor mange penge der skal investeres.

Forstå Formelinvestering

Formelinvestering tager det meste af den skønsmæssige beslutningstagning ud af investeringsprocessen, hvilket kan reducere stress for investorer og hjælpe dem med at automatisere deres strategier; investorer følger simpelthen reglerne eller formlen og investerer i overensstemmelse hermed. En ulempe ved at bruge formelinvestering er manglende evne til at tilpasse sig skiftende markedsforhold. For eksempel kan en investor i en periode med ekstrem volatilitet opnå bedre resultater ved at foretage en skønsmæssig justering af deres investeringsstrategi.

En investor skal sikre sig, at formlen passer til hans eller hendes risikotolerance , tidshorisont og likviditetskrav, for at den er effektiv. Gennemsnit af dollaromkostninger, geninvestering af udbytte og stiger er eksempler på simple investeringsstrategier.

Formelinvestering kan forenkle investeringsprocessen for uerfarne investorer eller dem, der mangler tid til aktivt at administrere deres konti; risikoen er dog, at en formel investor ikke kan reagere hurtigt nok på ændringer i markedet eller økonomien.

Formel investeringsstrategier

• Dollar-omkostningsgennemsnit: Denne strategi involverer at købe et fast beløb i dollar af en investering på en fast tidsplan, uanset hvordan investeringen klarer sig. For eksempel investerer en markedsdeltager $1.000 i en bestemt investeringsforening på den første dag i måneden, hver måned i et år, og investerer i sidste ende $12.000. Dollar-omkostningsgennemsnit hjælper med at opbygge en portefølje på en stykkevis måde, hvilket tilføjer små beløb over en ensartet tidsramme.

• Geninvestering af udbytte: Investorer kan oprette en udbyttegeninvesteringsplan (DRIP) for at geninvestere udbytte for at købe yderligere aktier. Denne strategi har den fordel, at den forstærker rigdommen, forudsat at virksomheden betaler konsekvent udbytte. For eksempel har en investor $10.000 på lager, der betaler et årligt afkast på 5%. Efter et år geninvesterer investoren $500 udbyttet og har nu aktiebeholdninger på $10.500. Efter to år geninvesterer investoren $525 udbyttet og har en beholdning på $11.025. Sammensætningseffekten fortsætter , så længe investoren bliver ved med at geninvestere udbytte. Dette eksempel forudsætter, at aktiekursen forblev uændret over en to-årig periode.

• Stiger: Investorer bruger denne strategi til fastforrentede investeringer, såsom obligationer. Investorer køber en portefølje af obligationer med forskellige udløbsdatoer. Ved at forskyde udløbsdatoerne opvejer de kortfristede obligationer volatiliteten af de langfristede obligationer. Kontanter modtaget fra udløbende obligationer bruges derefter til at købe yderligere obligationer for at bevare den definerede struktur.

Højdepunkter

• Formelinvestering appellerer til markedsdeltagere, der finder aktiv investering stressende eller overvældende; Formelinvestering er struktureret og konsekvent.

• Med formelinvestering følger en markedsdeltager en struktureret plan, der bestemmer faktorer som aktivallokering, typer af værdipapirer, der investeres i, eller størrelsen og hyppigheden af investeringer.

• Ulempen ved formelinvestering er, at det ikke giver meget plads for en investor at foretage ændringer for at tilpasse sig uforudsete markeds- eller økonomiske ændringer.

• Nogle eksempler på almindelige stilarter for formelinvestering omfatter gennemsnit af dollaromkostninger, geninvestering af udbytte og stiger.