Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA)

Co to jest Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA)?

Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA) to profesjonalne oznaczenie nadawane przez Chartered Alternative Investment Analyst Association dla kandydatów, którzy zdali egzaminy I i II stopnia. Stowarzyszenie Chartered Alternative Investment Analyst Association ustanowiło oznaczenie CAIA, aby poświadczyć, że posiadacze spełnili standardy edukacyjne stowarzyszenia dla specjalistów w dziedzinie inwestycji alternatywnych. Do inwestycji alternatywnych, które powinien oceniać certyfikowany analityk inwestycji alternatywnych, należą fundusze hedgingowe,. venture capital, private equity,. fundusze funduszy, instrumenty pochodne i inwestycje w nieruchomości.

Zrozumienie Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA)

Tytuł Chartered Alternative Investment Analyst jest przeznaczony dla specjalistów finansowych, którzy będą pracować głównie w alternatywnej przestrzeni inwestycyjnej. Zwykle oznacza to osoby pracujące dla funduszy hedgingowych i private equity, chociaż oznaczenie CAIA jest również przydatne dla osób pracujących dla tradycyjnych instytucji finansowych na nietradycyjnych stanowiskach, takich jak osoby zarządzające księgą instrumentów pochodnych lub działem handlowym.

Wymogi dotyczące oznaczenia Chartered Alternative Investment Analyst

Aby otrzymać nominację, osoby muszą spełniać minimalne wymagania dotyczące wykształcenia i doświadczenia oraz muszą przejść dwupoziomowy program nauczania, który obejmuje tematy od analizy jakościowej i teorii handlu alternatywnymi inwestycjami po indeksację i analizę porównawczą. Egzamin poziomu I obejmuje 200 pytań wielokrotnego wyboru dotyczących:

• Standardy zawodowe i etyka

• Fundusze hedgingowe

• Wprowadzenie do inwestycji alternatywnych

• Private Equity

• Zarządzanie ryzykiem i zarządzanie portfelem

• Produkty strukturyzowane

• Realne aktywa

Egzamin poziomu II obejmuje 100 pytań wielokrotnego wyboru i trzy zestawy pytań opisowych. Pytania są aktualizowane co roku, aby odzwierciedlić postępy w branży. Pytania obejmują:

• Surowce

• Etyka i Standardy Zawodowe

• Private Equity

• Alokacja aktywów i inwestorzy instytucjonalni

• Produkty strukturyzowane

• Fundusze hedgingowe i zarządzane kontrakty terminowe

• Realne aktywa

Egzaminy są przeprowadzane w marcu i wrześniu, a Stowarzyszenie Chartered Alternative Investment Analyst zaleca co najmniej 200 godzin nauki.

Koszt rejestracji wynosi 400 USD, a rejestracja na egzaminy I i II poziomu to 1250 USD za każdy egzamin. Po uzyskaniu certyfikatu istnieją roczne składki członkowskie w wysokości 350 USD za rok lub 650 USD za dwa lata oraz narzędzie do samooceny, które należy wypełniać co trzy lata, aby utrzymać tytuł. Osoby rejestrujące się wcześniej i członkowie niektórych organizacji partnerskich mogą kwalifikować się do stypendiów lub zniżek, aby pomóc w pokryciu kosztów rejestracji i przystępowania do egzaminów I i II stopnia.

Różnice między CAIA a CFA

Podobnie jak w przypadku uzyskania tytułu Chartered Financial Analyst (CFA), posiadanie tytułu CAIA zapewnia osobom dostęp do miejsc pracy, oddziałów członkowskich i źródeł edukacji. Ponieważ zakres inwestycji alternatywnych znacznie różni się od inwestycji konwencjonalnych, takich jak akcje, obligacje, fundusze inwestycyjne i fundusze giełdowe, oznaczenie CAIA zostało stworzone, aby odróżnić osoby, które są najlepiej wykwalifikowane w radzeniu sobie z tą klasą inwestycji . CFA zawiera treści dotyczące inwestycji alternatywnych, ale CAIA znacznie głębiej zagłębia się w temat i metody wyceny specyficzne dla każdego z nich.

Z tych dwóch, CFA jest postrzegane jako trudniejsze do uzyskania, ponieważ egzaminy obejmują więcej treści i historycznie miały niższe wskaźniki zdawalności niż egzaminy CAIA. Ogólnie rzecz biorąc, CFA jest postrzegany jako doskonałe ogólne oznaczenie dla branży finansowej, ale CAIA może być czynnikiem różnicującym w niszowych obszarach finansów, takich jak private equity lub fundusze hedgingowe.

Przegląd najważniejszych wydarzeń

• Chociaż CFA obejmuje inwestycje alternatywne, zakres CAIA jest bardziej szczegółowy.

• Dyplomowani analitycy inwestycji alternatywnych są przeszkoleni w zakresie oceny inwestycji alternatywnych, takich jak fundusze hedgingowe, venture capital i private equity.

• Oznaczenie CAIA jest również przydatne dla osób zarządzających księgami instrumentów pochodnych lub stanowiskami handlowymi.