Metoda kapitałowa
Co to jest metoda kapitałowa?
Metoda praw własności to technika księgowa stosowana przez firmę do rejestrowania zysków uzyskanych z inwestycji w inną firmę. W przypadku księgowania metodą praw własności firma inwestująca zgłasza przychody uzyskane przez drugą firmę w swoim rachunku zysków i strat w kwocie proporcjonalnej do procentu jej inwestycji kapitałowych w drugą firmę.
Zrozumienie metody kapitałowej
Metoda praw własności jest standardową techniką stosowaną, gdy jedna spółka, inwestor, ma znaczący wpływ na inną spółkę, inwestobiorcę. Kiedy firma posiada około 20% do 50% jej akcji, uważa się, że ma ona znaczący wpływ. Spółki, które mają mniej niż 20% udziałów w innej spółce, mogą również mieć znaczący wpływ, w takim przypadku również muszą stosować metodę praw własności.
Znaczący wpływ definiuje się jako zdolność do sprawowania władzy nad inną firmą. Władza ta obejmuje reprezentację w radzie dyrektorów,. zaangażowanie w rozwój polityki oraz wymianę kadry kierowniczej.
Rejestrowanie zmian przychodów i aktywów metodą praw własności
Metoda praw własności uwzględnia istotny związek ekonomiczny pomiędzy dwoma podmiotami. Inwestor rejestruje swój udział w zyskach jednostki, w której zainwestowano, jako przychód z inwestycji w rachunku zysków i strat. Na przykład, jeśli firma jest właścicielem 25% firmy z dochodem netto w wysokości 1 miliona USD, firma zgłasza dochody z inwestycji w wysokości 250 000 USD zgodnie z metodą praw własności.
Gdy inwestor ma znaczący wpływ na wyniki operacyjne i finansowe jednostki, w której dokonano inwestycji, może to bezpośrednio wpłynąć na wartość inwestycji inwestora. Inwestor rejestruje swoją początkową inwestycję w akcje drugiej spółki jako aktywa według kosztu historycznego. Zgodnie z metodą praw własności wartość inwestycji jest okresowo korygowana w celu odzwierciedlenia zmian wartości wynikających z udziału inwestora w przychodach lub stratach spółki. Korekty dokonywane są również, gdy dywidendy są wypłacane akcjonariuszom.
Stosując metodę praw własności, spółka wykazuje wartość bilansową swojej inwestycji niezależnie od zmian wartości godziwej na rynku. Mając istotny wpływ na politykę operacyjną i finansową innej firmy, inwestor opiera swoją wartość inwestycji na zmianach wartości aktywów netto tej firmy z działalności operacyjnej i finansowej oraz wynikających z niej wyników, w tym zysków i strat.
Na przykład, gdy spółka inwestująca zgłasza stratę netto, spółka inwestująca rejestruje swój udział w stracie jako „strata z inwestycji” w rachunku zysków i strat, co również zmniejsza wartość bilansową inwestycji w bilansie.
Kiedy spółka inwestująca wypłaca dywidendę pieniężną, wartość jej aktywów netto spada. Stosując metodę praw własności, spółka inwestycyjna otrzymująca dywidendę odnotowuje wzrost swojego salda gotówkowego, ale w międzyczasie zgłasza spadek wartości bilansowej swojej inwestycji. Inne działania finansowe, które wpływają na wartość aktywów netto jednostki, w której dokonano inwestycji, powinny mieć taki sam wpływ na wartość udziału inwestora w inwestycji. Metoda praw własności zapewnia właściwe raportowanie sytuacji biznesowej dla inwestora i podmiotu, w który zainwestowano, biorąc pod uwagę ich materialny związek ekonomiczny.
Przykład metody kapitałowej
Załóżmy na przykład, że ABC Company kupuje 25% XYZ Corp za 200 000 USD. Na koniec pierwszego roku XYZ Corp odnotował dochód netto w wysokości 50 000 USD i wypłaca akcjonariuszom 10 000 USD dywidendy. W momencie zakupu ABC Company rejestruje debet w wysokości 200 000 USD na „Inwestycję w XYZ Corp” (konto aktywów) oraz kredyt w tej samej kwocie w gotówce.
Na koniec roku ABC Company odnotowuje debet w wysokości 12 500 USD (25% dochodu netto XYZ w wysokości 50 000 USD) z tytułu „Inwestycji w XYZ Corp” oraz kredyt w tej samej wysokości w przychodach z inwestycji. Ponadto ABC Company rejestruje również debet w wysokości 2500 USD (25% dywidendy XYZ w wysokości 10 000 USD) w gotówce oraz kredyt w tej samej wysokości na „Inwestycję w XYZ Corp”. Obciążenie inwestycji zwiększa wartość aktywów, a kredyt inwestycji zmniejsza ją.
Nowe saldo na koncie „Inwestycja w XYZ Corp” wynosi 210 000 USD. Dochód z inwestycji w wysokości 12 500 USD pojawi się w rachunku zysków i strat ABC, a nowe saldo 210 000 USD na rachunku inwestycyjnym pojawi się w bilansie ABC. Gotówka netto (197,500 USD) wypłacona w ciągu roku (kupno 200 000 USD - otrzymana dywidenda 2500 USD) pojawi się w przepływie środków pieniężnych z / (wykorzystanych w) sekcji dotyczącej działalności inwestycyjnej rachunku przepływów pieniężnych.
Metody alternatywne
Kiedy spółka inwestująca sprawuje pełną kontrolę, zazwyczaj ponad 50% własności, nad spółką, w którą zainwestowano, musi zarejestrować swoją inwestycję w spółkę zależną przy użyciu metody konsolidacji. Wszystkie przychody, wydatki, aktywa i zobowiązania spółki zależnej zostaną uwzględnione w sprawozdaniu finansowym spółki dominującej .
Z drugiej strony, gdy inwestor nie sprawuje pełnej kontroli lub nie ma znaczącego wpływu na jednostkę, w której dokonano inwestycji, musiałby rejestrować swoją inwestycję metodą kosztową. W tej sytuacji inwestycja jest ujmowana w bilansie po koszcie historycznym.
##Przegląd najważniejszych wydarzeń
Dochód netto spółki, w którą zainwestowano, zwiększa wartość aktywów inwestora w jego bilansie, podczas gdy strata inwestora lub wypłata dywidendy ją zmniejsza.
Próg „znaczącego wpływu” to zwykle 20-50% własności.
Metodę praw własności stosuje się do wyceny inwestycji firmy w inną firmę, gdy ma ona znaczący wpływ na firmę, w którą inwestuje.
Inwestor odnotowuje również procent dochodu lub straty netto jednostki, w której zainwestowano, w swoim rachunku zysków i strat.
Zgodnie z metodą praw własności, inwestycja jest początkowo księgowana według kosztu historycznego, a wartość jest korygowana w oparciu o procentowy udział inwestora w dochodach netto, stracie i wypłatach dywidendy.
