Анализ объема

Что такое объемный анализ?

Анализ объема — это изучение количества акций или контрактов ценной бумаги,. которые были проданы за определенный период времени. Анализ объемов используется техническими аналитиками как один из многих факторов, влияющих на их торговые решения. Анализируя тенденции объема в сочетании с движением цены, инвесторы могут определить значимость изменений цены ценной бумаги.

Понимание анализа объемов

Анализ объемов проводится всеми типами аналитиков, следящих за конкретными ценными бумагами на финансовых рынках. Как правило, объем относится к количеству акций, проданных за день. Понимание объема торгов всего рынка по сравнению с объемом одного холдинга может быть важным сравнением, которое помогает аналитикам различать тенденции объема.

Часто большие объемы торгов могут многое сказать о взглядах инвесторов на рынок или ценную бумагу. Например, значительный рост цены наряду со значительным увеличением объема может быть надежным признаком продолжения бычьего тренда или бычьего разворота. И наоборот, значительное снижение цены при значительном увеличении объема может указывать на продолжение медвежьего тренда или на разворот медвежьего тренда.

В общем, для технических аналитиков может быть важно включать графики объемов в дневные диаграммы. Графики объемов обычно доступны под стандартным графиком свечей . Эти графики также обычно отображают линии тренда скользящих средних. Включение объема в торговое решение может помочь инвестору иметь более сбалансированное представление обо всех широких рыночных факторах, которые могут влиять на цену ценной бумаги, что помогает инвестору принять более обоснованное решение.

Индикаторы объема

В техническом анализе есть два популярных индикатора, разработанных специально для поддержки инвесторов, которые учитывают объем в своих торговых решениях. Индекс положительного объема (PVI) и индекс отрицательного объема (NVI) были разработаны Полом Дайзартом в 1930-х годах. Популярность этих индексов возросла в 1975 году, когда они обсуждались в книге Нормана Фосбака 1976 года под названием «Логика фондового рынка».

И PVI, и NVI основаны на объеме торгов предыдущего дня и рыночной цене ценной бумаги. Когда объем торгов увеличивается по сравнению с предыдущим днем, PVI корректируется. Когда объем торгов уменьшается по сравнению с предыдущим днем, NVI корректируется. Эти базовые расчеты индекса показывают, как объем влияет на цену.

Когда PVI увеличивается или уменьшается, это означает, что изменения цен вызваны большими объемами. И наоборот, когда NVI увеличивается или уменьшается, это означает, что цены колеблются с небольшим влиянием объема.

Расчет индекса положительного объема

Если текущий объем больше, чем объем предыдущего дня:

$\begin{выровнено} &\text = \text${предыдущий} + \left(\frac{\text{сегодня}-\text{вчера}}{ \text{вчера}}\right) * \text{предыдущий} \ &\textbf{где:}\ &\text{предыдущий} = \text{ Предыдущий PVI}\ &\text = \text{Сегодняшняя цена закрытия}\ &\text = \text{Предыдущая цена закрытия }\ \end

Если текущий объем ниже объема предыдущего дня, PVI не изменяется.

Индекс отрицательного объема

Если текущий объем меньше объема предыдущего дня:

$\begin{выровнено} &\text = \text${предыдущий} + \left(\frac{\text{сегодня}-\text{вчера}}{ \text{вчера}}\right) * \text{предыдущий} \ &\textbf{где:}\ &\text{предыдущий} = \text{ Предыдущий NVI}\ &\text = \text{Сегодняшняя цена закрытия}\ &\text = \text{Предыдущая цена закрытия }\ \end

Если текущий объем выше объема предыдущего дня, NVI не меняется. Многие инвесторы считают, что шумовая торговля является важным фактором для индекса положительного объема. Поэтому за индексом отрицательного объема часто следят за его пониманием рыночной активности профессиональных трейдеров.

Особенности

• Анализ объема включает в себя изучение относительных или абсолютных изменений объема торговли активом, чтобы сделать выводы о будущих движениях цены.

• Различные инструменты, такие как индекс положительного объема (PVI), используют объем в техническом анализе.

• Объем может быть индикатором силы рынка, поскольку растущие рынки при увеличении объема обычно считаются сильными и здоровыми. Когда цены падают при увеличении объема, тренд набирает силу в сторону понижения.