Förenade fonden
Vad är en aktiefond
En enhetsfond är en typ av investeringsfondstruktur som använder poolade pengar för att investera med individuellt rapporterade andelsvärden för investerare. Tillgångar i poolen förvaltas till ett specifikt mål, ofta med koncentration i en aktie. Investerare ges ett dagligt enhetsvärde för sin del av investeringen.
Förenade aktiefonder ökar effektiviteten för anställdas aktieerbjudanden i förmånsplaner som ESOPs. Deras enhetspris kan generellt jämföras med priset på företagets aktie.
Hur unitized funds fungerar
Enhetsfonder används ofta i pensionsplaner för anställda. Arbetsgivare kan erbjuda unitized aktiefonder som inkluderar företagets börsnoterade aktier. Denna typ av fondfond kommer vanligtvis också att innehålla en del kontanter. En enhetsfond ger större effektivitet i hanteringen av företagets aktieköpsplaner som erbjuds investerare. Eftersom fonden är sammansatt av bolagsaktier med vissa kontantinnehav kommer dess andelsvärde att variera från bolagets aktieandelsvärde på marknaden.
Pensionsfonder kan också använda en typ av enhetsstruktur för att erbjuda konvertibla investeringar mellan förmånsbestämda och avgiftsbestämda planer. Deltagarna ges möjlighet att skapa individuella underkonton inom en enhetlig struktur. Detta ger investerare större flexibilitet att överföra och byta tillgångar inom sin plan.
Unitized Funds in Insurance
Försäkringsbolag kan också använda fondfonder. Fonden representerar en kollektiv investering med fondanknutna fondoptioner för investerarna. Investerade medel är förknippade med investeringar mot en försäkringsplan. I en fondanknutna fond utser investeraren placering i en angiven fondförsäkring som är en del av en bredare kollektiv investering. Fondanknutna fondinvesteringar varierar mellan fonden men investeringarna i många fondförsäkringar förvaltas kollektivt tillsammans. En investerare får rapportering om sin individuella fondanknutna fondinvestering som kan variera från värdet på andra fonder i kollektivet.
Det totala värdet av alla fonder redovisas heltäckande som totala tillgångar för den kollektiva investeringen. Dessa typer av fonder kan vanligtvis hittas i offshore finansiella centra i Storbritannien och de brittiska öarna.
Överväganden i en enhetsfond
I allmänhet kan ett investeringsbolag också använda en särskild enhetsfondstruktur för fondförvaltning om den följer värdepappersregleringen i det enskilda landet. Sammantaget kan strukturen ge effektivitet vid köp av andelar av värdepapper i fonden. Med denna typ av fond slås investerarnas tillgångar samman och fonden beräknar ett andelsvärde för varje deltagare. Enhetsvärdet fungerar vanligtvis som ett jämförbart värde eller en personlig balans för investeraren.
Unitized fonder erbjuds vanligtvis som ett alternativ till vanliga investeringsalternativ. Investerare bör noggrant granska prospektet för dessa typer av fonder för att förstå deras struktur. De kan ge effektivitetsvinster vid hantering av poolade tillgångar som investerar i koncentrerade positioner. I andra fall kräver de komplex journalföring och kan inkludera höga administrativa kostnader.
Höjdpunkter
- Unitized fonder kommer vanligtvis att hålla kontanter eller andra tillgångar i en liten mängd utöver den fokuserade investeringen, så att andelsvärdet ofta skiljer sig något från de faktiska aktierna i sig.
– En unitized fond är ett sätt att slå samman tillgångar från flera investerare ofta i en fokuserad investering som en enda aktie.
Försäkringsbolag i Storbritannien kan också använda en enhetsfondstruktur för att separera förvaltade investeringar för försäkringstagarnas räkning.
Pensioner och aktieägarplaner för anställda (ESOPs) som erbjuder arbetare företagsaktier använder ofta en enhetlig fondstruktur för att öka effektiviteten i förvaltningen av dessa aktier.
