Toplu Risk

Toplu Risk Nedir?

tek bir müşteriden kaynaklanan döviz karşı taraf riskine maruz kaldığı toplam tutar olarak tanımlanır.

Döviz (FOREX) sözleşmeleri - hem spot hem de vadeli - bir anlaşmanın kendi tarafını tutmaktan sorumlu olan bir karşı tarafı içerir. Bir kurum tek bir müşteri ile çok fazla anlaşma yapmışsa, müşteri tüm anlaşmalarını ödeyemezse önemli kayıplar yaşayabilir. Buradaki analojiyi, işinin çoğunluğunu tek bir işle yürüten bir B2B şirketi için yoğunlaşmış risk ile kurabiliriz ve bu, temerrüde düşerse veya başka bir satıcıya geçerse, kayıp yüksek olacaktır.

Tek bir karşı tarafla çok fazla sözleşme yapılması nedeniyle çok yüksek olan toplu risk, kolayca önlenebilir bir sorundur. Bir kurumun, çok sayıda müşteriyle anlaşmalar yaparak karşı taraf riski kaynaklarını çeşitlendirmesi gerekecektir.

Forex'teki toplam risk , bir işletmenin döviz kurlarındaki değişikliklere veya dalgalanmalara toplam maruziyeti olarak da tanımlanabilir.

Toplu Riski Anlama

, bir karşı taraf veya müşteriden kaynaklanan kredi sıkışıklığı ve hatta iflas gibi olumsuz finansal gelişmelere maruz kalmalarını en aza indirmek için toplam riski yakından izlerler. Bu, herhangi bir zamanda spot ve vadeli döviz sözleşmeleri için girilebilecek maksimum dolar açık işlem tutarını şart koşan pozisyon limitleri ile sağlanır.

Toplam risk limitleri, uzun vadeli karşı taraflar ve sağlam kredi notuna sahip müşteriler için genellikle daha büyük olacak ve yeni veya daha düşük kredi notuna sahip müşteriler için daha düşük olacaktır.

Toplu Risk Örneği

XYZ Corporation'ın ABC Company ile birkaç bekleyen forex sözleşmesi var. ABC Şirketi bir pozisyon sınırına ulaştı ve mevcut pozisyonlarından bazılarını kapatana kadar XYZ Corporation ile artık ek sözleşmeler yapamıyor.

Bu limitler, XYZ Corporation'ı ABC Company ile çok fazla karşı taraf riski veya toplu risk üstlenmekten korumak için uygulanmaktadır. ABC Şirketi sözleşmelerin kendi tarafını ödeyemezse, XYZ Corporation bu zarara maruz kalmasını sınırlamak isteyecektir.