Opsiyon Ayarlanabilir Faizli Mortgage (Opsiyon ARM)
Opsiyonlu Ayarlanabilir Mortgage (Opsiyon ARM) Nedir?
Bir seçenek ayarlanabilir oranlı ipotek (opsiyon ARM), bir ARM türüdür Borçlunun borç verene ne tür bir ödeme yapılacağı konusunda çeşitli seçenekleri olduğu ipotek . Konvansiyonel ipoteklerde yapılanlara eşit faiz ve anapara ödemeleri yapma seçeneğine sahip olmanın yanı sıra, opsiyon ARM'leri, ipotek sahibinin yalnızca faiz ödemeleri veya minimum ödemeler yaparak önemli ölçüde daha küçük ödemeler yapabileceği alternatif ödeme seçeneklerine de sahiptir.
esnek bir ödeme ARM'si olarak da bilinir .
Seçenek ARM'lerini Anlama
Birçok opsiyon ARM'si düşük bir teaser oranı sunduğundan, birçok ipotek sahibi, daha düşük ödeme yapma umuduyla mevcut ipoteklerini bilmeden yeniden finanse ediyor. Ne yazık ki, bu kısa vadeli kısa vadeli faiz oranları sona erdiğinde, faiz oranları geleneksel ipoteklere benzer oranlara geri döndürülür.
asgari ödeme ARM seçeneğini seçmeyi seçen şanssız ipotek sahipleri için, ipotek borçlarının anaparasının fiilen arttığını göreceklerdir. Bunun nedeni, asgari ödemelerin değerinin ipotek faizini tamamen karşılamamasıdır. Kapsanmayan faiz daha sonra ipoteğin anaparasına eklenecektir.
, ev fiyatlarının hızla yükseldiği 2007-2008 subprime ipotek krizinden önce popülerdi . İpoteklerin çok düşük bir başlangıç teaser faiz oranı vardı, tipik olarak yüzde 1, bu da birçok insanın gelirlerinin önerebileceğinden daha fazlasını karşılayabileceklerini varsaymasına neden oldu. Ancak teaser oranı sadece bir aydı. Ardından faiz oranı, Wells Tasarruf Maliyeti Endeksi (COSI) artı bir marj gibi bir endekse sıfırlanır ve genellikle bir “ödeme şoku” ile sonuçlanır. 2014 düzenlemelerinden bu yana, opsiyon ARM'leri daha az popüler oldu
Seçenek ARM'lerin Ödeme Yolları
Yaygın bir senaryoda, borç veren borçluya ARM opsiyonu ile her ay ne tür bir ödeme yapmak istediğine karar vermesine izin verebilir. Bu seçenekler arasında bir asgari ödeme yapmak, yalnızca faiz ödemesi yapmak, 15 yıllık bir ipotek için tamamen amorti edilmiş bir ödeme yapmak veya 30 yıllık bir ipotek için itfa edilmiş bir ödeme yapmak yer alabilir.
Tüketici Mali Koruma Bürosu (CFPB),. yeni Nitelikli İpotek (QM) standartları aracılığıyla 2014 yılında Opsiyon ARM'lerini etkin bir şekilde ortadan kaldırdı.
Bir ARM seçeneği ile sunulan seçenekler, ödemelerde daha fazla esneklik sağlarken, borçlu, başladıklarından daha uzun vadeli borçlarla kolayca başa çıkabilir. Diğer ayarlanabilir oranlı ipoteklerde olduğu gibi, faiz oranlarının piyasaya göre büyük ve hızlı bir şekilde değişme olasılığı vardır.
ARM seçeneği, komisyon, sözleşmeli veya serbest çalışan meslekler gibi gelirin dalgalanabileceği hanelere hitap edebilir. Çok fazla iş görmezlerse, bir ipotek için asgari ücreti ödemeyi seçerler. Bu, ellerinde daha fazla para tutmalarına izin verse de, asgari miktar yıllık olarak artabilir. Ayrıca, asgari ödeme, beş veya 10 yıllık aralıklarla tamamen amorti edici bir ödemeye dönüştürülebilir.
Bu uyarılar borçlular tarafından gözden kaçırılabilir ve bu da onları potansiyel artan maliyetler ve artan anapara bakiyesi için hazırlıksız bırakabilir. Borçlu asgari ödemeyi yapmaya devam ederse ve ödenmemiş bakiye ipoteğin orijinal değerini, örneğin %110 veya daha fazlasını aşacak şekilde büyürse, ipotek otomatik olarak sıfırlanabilir.
Option ARM'ler, borçluların ödemeyi karşılayamayacakları evler için bu tür finansmanı aramalarından sonra gelişen konut krizine katkıda bulunanlar olarak gösterildi. Bu durumlarda, borçlular her ay ödenmesi gereken asgari tutarı bir ARM opsiyonu ile ödediler, daha sonra sonunda kendilerini evleri için ödeme yapamayacak durumda buldular veya evin satış değeri düşerken ipotek büyüdü.
##Öne çıkanlar
ARM seçeneği, borçlunun her ay farklı ödeme seçenekleri arasından seçim yapmasına olanak tanıyan, ayarlanabilir oranlı bir ipotek üzerindeki bir varyasyondur.
Borçlunun borç miktarını önemli ölçüde artırmaktan kaçınmak için, borçlunun bir ARM seçeneği ile benimsemek istediği geri ödeme yapısını dikkatli bir şekilde seçmesi gerekir.
Bu seçenekler tipik olarak 30 yıllık, tamamen amorti edici bir ödemedir; 15 yıllık, tamamen amorti edici bir ödeme; sadece faiz ödemesi veya aylık faizi karşılamayan sözde asgari ödeme.
