المعادن الثمينة

ما هي المعادن الثمينة؟

المعادن الثمينة هي معادن نادرة ولها قيمة اقتصادية عالية بسبب عوامل مختلفة ، بما في ذلك ندرتها ، واستخدامها في العمليات الصناعية ، والتحوط ضد تضخم العملة ، ودورها عبر التاريخ كمخزن للقيمة. المعادن الثمينة الأكثر شعبية لدى المستثمرين هي الذهب والبلاتين والفضة.

فهم المعادن الثمينة

في الماضي ، لعبت المعادن الثمينة دورًا مركزيًا في الاقتصاد العالمي لأن العديد من العملات كانت إما تُسكب فعليًا باستخدام معادن ثمينة أو تدعمها ، كما في حالة معيار الذهب. اليوم ، مع ذلك ، يشتري المستثمرون المعادن النفيسة بشكل أساسي كأصل مالي.

كاستثمار ، غالبًا ما يتم البحث عن المعادن النفيسة لتنويع المحافظ وكمخزن للقيمة ، لا سيما كتحوط ضد التضخم وأثناء أوقات عدم اليقين المالي. بالنسبة للمشترين التجاريين ، قد تكون المعادن الثمينة أيضًا مكونًا أساسيًا لمنتجات مثل المجوهرات أو الإلكترونيات.

ثلاثة من العوامل الرئيسية التي تؤثر على الطلب على المعادن الثمينة هي المخاوف بشأن الاستقرار المالي ، والخوف من التضخم ، والمخاطر المتصورة للحرب أو الاضطرابات الجيوسياسية الأخرى.

المعدن الثمين الأكثر شعبية لأغراض الاستثمار هو الذهب ، يليه الفضة. وفي الوقت نفسه ، تشمل المعادن الثمينة المستخدمة في العمليات الصناعية الإيريديوم ، الذي يستخدم في السبائك المتخصصة ، والبلاديوم ، الذي يستخدم في الإلكترونيات والتطبيقات الكيميائية.

الاستثمار في المعادن النفيسة

لدى المستثمرين الذين يرغبون في إضافة معادن ثمينة إلى محافظهم عدة طرق للقيام بذلك. يمكن لأولئك الذين يرغبون في الاحتفاظ بالمعادن مباشرة شراء السبائك المادية ، مثل العملات المعدنية أو القضبان ، ثم تخزينها في صندوق ودائع آمن. تتميز طريقة الملكية هذه بتقليل مخاطر الطرف المقابل ولكنها تزيد أيضًا من تكاليف التخزين والتأمين.

تشمل الطرق الشائعة الأخرى شراء العقود الآجلة لمعدن معين أو شراء أسهم في الشركات المتداولة علنًا العاملة في التنقيب عن المعادن الثمينة أو إنتاجها. تقدم الصناديق المشتركة والصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) أيضًا مجموعة متنوعة من الاستراتيجيات ، بما في ذلك الأموال المدعومة بالسبائك ، ومحافظ شركات التعدين ، والتعرض للرافعة المالية.

على الرغم من أنها قد تأتي بدرجة معينة من الأمان ، إلا أن هناك دائمًا بعض المخاطر التي تأتي مع الاستثمار في المعادن الثمينة. يمكن أن تنخفض الأسعار في أوقات اليقين الاقتصادي ، حيث يضطر المستثمرون إلى تصفية الأصول لتغطية طلبات الهامش أو تلبية متطلبات الأوراق المالية الأخرى.

وبالمثل ، قد يكون من الصعب بيع الأصول المادية بأسعار معقولة ، لا سيما خلال أوقات التقلبات المتزايدة. وبالطبع ، تحمل المعادن الثمينة مخاطر سرقة إضافية إذا تم تخزينها في المنزل.

مثال على معدن ثمين: الذهب

الذهب هو أكثر المعادن الثمينة شهرة ، حيث يحظى باستمرار باهتمام كبير من وسائل الإعلام المالية ، وكذلك المشاركين في السوق. حتى عام 1973 ، كان نظام العملة الأمريكية يعتمد على معيار الذهب.

هناك عدة عوامل تفسر الرغبة المتزايدة في اكتناز المعدن الأصفر اللامع:

1. ** مخاوف مالية منهجية: ** عندما يُنظر إلى البنوك والأموال على أنها غير مستقرة و / أو يكون الاستقرار السياسي موضع تساؤل ، غالبًا ما يتم البحث عن الذهب كمخزن آمن للقيمة.

2. ** التضخم: ** عندما تكون معدلات العائد الحقيقية في أسواق الأسهم أو السندات أو العقارات سلبية أو يُنظر إليها على أنها تنخفض في المستقبل ، يتدفق الناس بانتظام على الذهب كأصل.

3. ** الحرب أو الأزمات السياسية: ** الحروب والاضطرابات السياسية دفعت الناس دائمًا إلى اكتناز الذهب. يمكن جعل المدخرات التي تبلغ قيمتها مدى الحياة قابلة للنقل وتخزينها حتى يتم استبدالها بالمواد الغذائية أو المأوى أو الممر الآمن إلى وجهة أقل خطورة.

وصل الذهب إلى ذروة الأسعار المعدلة حسب التضخم بحوالي 2200 دولار في فبراير 1980 ، قبل أن ينخفض إلى أقل من 400 دولار في أبريل 2001. في السنوات العشرين الماضية ، ارتفع سعره بشكل عام ، ووصل إلى ما يقرب من 2000 دولار في أكتوبر 2020 وكسر أكثر من 2000 دولار لاحقًا. تلك السنة. بلغ سعر الذهب اعتبارًا من يونيو 2022 حوالي 1850 دولارًا أمريكيًا.

الخط السفلي

يتم التنقيب عن المعادن النفيسة والمتاجرة بها كوسيلة للتحوط من التضخم وتقديم ميزة القدرة على الاستثمار في الأصول المادية. هذا يجعل هذه المعادن مفيدة في أوقات الاضطرابات الجيوسياسية ، حيث قد تحتاج إلى مغادرة البلد أو حماية الأصول وعدم الثقة أو الإيمان بقوة أسواق الأسهم المحلية الخاصة بك.

يسلط الضوء

• يوجد العديد من المعادن النفيسة أكثر من الذهب والفضة والبلاتين. ومع ذلك ، فإن الاستثمار فيها محفوف بالمخاطر بسبب نقص التطبيق في العالم الحقيقي والسيولة.

• المعادن الثمينة من السلع النادرة التي طالما قيّمها المستثمرون.

• يمكن للتجار والمستثمرين شراء المعادن الثمينة من خلال عدة آليات ، بما في ذلك امتلاك السبائك المادية أو العملات المعدنية أو أسواق المشتقات أو صناديق الاستثمار المتداولة الخاصة بالمعادن الثمينة.

• ازداد الاهتمام بالاستثمار في المعادن النفيسة بسبب استخدام بعض المعادن في الإلكترونيات المتقدمة.

• كانت تُستخدم تاريخيًا كأساس للنقود ، ولكن يتم تداولها اليوم بشكل أساسي كمحفز لتنويع المحفظة والتحوط ضد التضخم.

التعليمات

ما هو أثمن المعادن؟

هناك نوعان من المقاييس المستخدمة لتحديد أغلى المعادن ، السعر والندرة. أغلى معدن ثمين هو الروديوم. اعتبارًا من يونيو 2022 ، يبلغ سعر الروديوم 14000 دولار للأوقية. قارن ذلك بحوالي 980 دولارًا للبلاتين وحوالي 1850 دولارًا للذهب.

كم عدد المعادن الثمينة الموجودة؟

هناك ثمانية معادن تعتبر ثمينة. هم الذهب والفضة والبلاتين والبلاديوم والروديوم والروثينيوم والإيريديوم والأوزميوم. من بين المعادن الثمينة التي ليست من الذهب أو الفضة ، يعتبر البلاتين الأكثر تداولًا.

ما هو صندوق الذهب الرئيسي؟

أكبر ETF للذهب من حيث إجمالي الأصول هو SPDR Gold Shares ETF (GLD). صناديق الاستثمار المتداولة الأربعة التالية هي iShares Gold Trust (IAU) ، و SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM) ، و abrdn Physical Gold Shares ETF (SGOL) ، و iShares Gold Trust Micro ETF (IAUM).