Préstamo de almacén
¿Qué es el préstamo de almacén?
El préstamo de almacén es una línea de crédito otorgada a un originador de préstamos. Los fondos se utilizan para pagar una hipoteca que un prestatario utiliza para comprar una propiedad. La vida del préstamo generalmente se extiende desde su originación hasta el momento en que se vende en el mercado secundario, ya sea directamente o mediante la titulización.
Los prestamistas aseguran el reembolso de las líneas de crédito de almacén mediante cargos en cada transacción, además de los cargos cuando los originadores de préstamos depositan garantías.
Explicación de los préstamos de almacén
Las instituciones financieras proporcionan una línea de crédito de almacén a los prestamistas hipotecarios. Los prestamistas dependen de la eventual venta de préstamos hipotecarios para pagar a la institución financiera y obtener ganancias. Por esta razón, la institución financiera que proporciona la línea de crédito de almacén supervisa cuidadosamente cómo progresa cada préstamo con el prestamista hipotecario hasta que se vende.
Los préstamos de almacén no son préstamos hipotecarios. Una línea de crédito de depósito permite a un banco financiar un préstamo sin utilizar su propio capital.
Cómo funciona el préstamo de almacén
Los préstamos de almacén pueden entenderse más simplemente como un medio para que un banco o una institución similar proporcione fondos a un prestatario sin utilizar su capital. Un banco pequeño o mediano puede preferir utilizar préstamos de almacén y ganar dinero con las tarifas de originación y la venta del préstamo en lugar de ganar intereses y tarifas en un préstamo hipotecario a 30 años.
En los préstamos de depósito, un banco maneja la solicitud y aprobación de un préstamo, pero obtiene los fondos para el préstamo de un prestamista de depósito. Cuando el banco luego vende la hipoteca a otro acreedor en el mercado secundario, recibe los fondos que luego usa para pagar al prestamista del almacén. El banco se beneficia a través de este proceso al ganar puntos y tarifas de originación.
préstamos de almacén son comerciales como préstamos basados en conjuntos. Según Barry Epstein, consultor de préstamos hipotecarios, los reguladores bancarios suelen tratar los préstamos de depósito como líneas de crédito, lo que les otorga una clasificación ponderada por riesgo del 100 %. Epstein sugiere que las líneas de crédito de almacén se clasifiquen de esta manera en parte porque la exposición de tiempo/riesgo es de días, mientras que la exposición de tiempo/riesgo de las notas hipotecarias es de años.
Fundamentos
Los préstamos para almacenes son similares a la financiación de cuentas por cobrar para los sectores industriales, aunque la garantía suele ser mucho más significativa en el caso de los préstamos para almacenes. La similitud radica en la naturaleza a corto plazo del préstamo. A los prestamistas hipotecarios se les otorga una línea de crédito renovable a corto plazo para cerrar préstamos hipotecarios que luego se venden al mercado hipotecario secundario.
El desplome del mercado inmobiliario de 2007 a 2008 afectó drásticamente los préstamos para depósitos. El mercado hipotecario se secó porque la gente ya no podía permitirse el lujo de poseer una casa. A medida que la economía se ha recuperado, la adquisición de préstamos hipotecarios ha aumentado al igual que los préstamos para depósitos.
Reflejos
Los préstamos de almacén son una forma de que un banco proporcione préstamos sin utilizar su propio capital.
Un banco maneja la solicitud y aprobación de un préstamo y pasa los fondos del prestamista del almacén a un acreedor en el mercado secundario. El banco recibe fondos del acreedor para reembolsar al prestamista del almacén y se beneficia ganando puntos y tarifas originales.
Las instituciones financieras proporcionan líneas de crédito de depósito a los prestamistas hipotecarios; los prestamistas deben reembolsar a la institución financiera.
