omaisuuslaji
Mikä on omaisuusluokka?
Omaisuusluokka on joukko arvopapereita, joilla on samanlaiset ominaisuudet, jotka toimivat vertailukelpoisesti markkinoilla ja joita säätelevät samat lait ja määräykset. Tärkeimpiä omaisuusluokkia ovat osakkeet, joukkovelkakirjat, käteinen, kiinteistöt ja hyödykkeet.
Vaihtoehtoisia sijoituskohteita ovat taide, postimerkit ja muut keräilyesineet. Jotkut analyytikot pitävät myös riskipääomaa, bitcoineja ja hedge-rahastoja vaihtoehtoisina omaisuuserinä.
Syvempi määritelmä
Omaisuusluokat sekoitetaan usein keskenään sijoittajan salkun hajauttamiseksi ja sen volatiliteetin vähentämiseksi. Jokainen omaisuus tarjoaa erilaiset riski- ja tuottoominaisuudet ja reagoi eri tavalla markkinoilla. Omaisuusluokat reagoivat uutisiin eri tavalla. Esimerkiksi uutinen voi olla positiivinen osakkeille, negatiivinen joukkovelkakirjoille, mutta sillä ei ole vaikutusta käteiseen tai kiinteistöihin.
Historiallisesti osakkeet tarjoavat kaikista omaisuusluokista korkeimman tuoton, mutta ovat myös kaikkein epävakaimpia. Vaikka joukkovelkakirjat ja annuiteetit tarjoavat pienemmän tuoton kuin osakkeet, ne ovat vähemmän epävakaita.
Käteistä ja lyhytaikaisia likvidejä arvopapereita, kuten valtion liikkeeseen laskemia arvopapereita ja CD-levyjä, pidetään turvallisimpana sijoituksena. Yleensä kiinteistön arvo on vakaampi kuin osakkeiden arvo, mutta se voi myös nousta ja laskea jyrkästi.
Sijoittajat valitsevat omaisuuden eri tekijöiden perusteella, mukaan lukien kasvu, arvo ja tuotto. Jotkut sijoittajat analysoivat sijoituksen tuottoa tai arvostusmittareita, kuten hinta-voittosuhdetta (P/E) tai osakekohtaista tulosta (EPS).
Muut sijoittajat etsivät tietyntyyppisiä omaisuuseriä omaisuuden käyttäytymisen perusteella tietyissä ympäristöissä. Koska tietyn omaisuusluokan sijoitukset käyttäytyvät samalla tavalla, ne tarjoavat yleensä samanlaisen kassavirran.
Yleensä vaihtoehtoiset varat ovat vähemmän likvidejä. Näiden omaisuuserien myynti kestää usein kauemmin. Omaisuuserän likviditeetin puute ei kuitenkaan kuvasta sen mahdollista tuottoa.
omaisuusluokan esimerkki
Chrisillä on 100 000 dollaria ja hän haluaa hajauttaa salkkunsa vähentääkseen sen volatiliteettia. Taloudellisen neuvonantajansa avulla hän sijoittaa 40 000 dollaria osakkeisiin, 20 000 dollaria joukkovelkakirjoihin ja 20 000 dollaria lyhytaikaisiin CD-levyihin samalla, kun hän laskee 20 000 dollaria sijoituskiinteistöön. Chris on nyt sijoittanut neljään omaisuusluokkaan.
Automaatio ponnahtaa esiin kaikkialla, myös sijoittamisessa. Lisätietoja robo-neuvojista täällä.
##Kohokohdat
Osakkeet (esim. osakkeet), korkotuotto (esim. joukkovelkakirjalainat), rahavarat, kiinteistöt, hyödykkeet ja valuutat ovat tavallisia esimerkkejä omaisuusluokista.
Omaisuusluokka on joukko sijoituksia, joilla on samanlaiset ominaisuudet ja joihin sovelletaan samoja lakeja ja määräyksiä.
Rahoitusneuvojat keskittyvät omaisuusluokkiin auttaakseen sijoittajia monipuolistamaan salkkujaan.
Eri omaisuusluokkien välillä on yleensä hyvin vähän korrelaatiota ja joissain tapauksissa negatiivinen korrelaatio.
##UKK
Miksi omaisuusluokat ovat hyödyllisiä?
Rahoitusneuvojat keskittyvät omaisuusluokkaan auttaakseen sijoittajia monipuolistamaan salkkujaan tuoton maksimoimiseksi. Sijoittaminen useisiin eri omaisuusluokkiin varmistaa tietyn monimuotoisuuden sijoitusvalikoimissa. Jokaisen omaisuuslajin odotetaan heijastavan erilaisia sijoitustoiminnan riski- ja tuottoominaisuuksia ja toimivan eri tavalla missä tahansa markkinaympäristössä.
Millä omaisuusluokilla on paras historiallinen tuotto?
Osakemarkkinat ovat osoittaneet tuottavan korkeimman tuoton pitkiä aikoja. 1920-luvun lopulta lähtien S&P 500:n CAGR (yhdistetty vuotuinen kasvuvauhti) on ollut noin 7,63 % olettaen, että kaikki osingot sijoitettiin uudelleen ja oikaistu inflaatioon. Toisin sanoen sata dollaria sijoitettiin S&P 500 -indeksiin tammikuussa. 1, 1920, olisi ollut arvoltaan noin 167 500 dollaria (vuonna 1928 dollaria) joulukuuhun mennessä. 31. 2020. Ilman inflaatiooikaisua kokonaissumma olisi kasvanut yli 2,2 miljoonaan dollariin vuonna 2020. Vertailun vuoksi, sama 100 dollaria, joka on sijoitettu 10 vuoden valtion rahastoihin, olisi ollut vain hieman enemmän kuin 8 000 dollaria nykypäivän dollareissa.
Mitkä ovat suosituimmat omaisuusluokat?
Historiallisesti kolme pääasiallista omaisuusluokkaa ovat olleet osakkeet (osakkeet), kiinteätuottoiset (joukkovelkakirjat) ja käteisvarat tai rahamarkkinainstrumentit. Tällä hetkellä useimmat sijoitusammattilaiset sisältävät kiinteistöjä, hyödykkeitä, futuureja, muita rahoitusjohdannaisia ja jopa kryptovaluuttoja omaisuusluokkien yhdistelmään.
