varlık sınıfı
Varlık sınıfı nedir?
Varlık sınıfı, benzer özellikleri paylaşan, piyasada karşılaştırılabilir performans gösteren ve aynı kanun ve yönetmeliklere tabi olan bir menkul kıymetler grubudur. Başlıca varlık sınıfları, hisse senetleri, tahviller, nakit, gayrimenkul ve emtiaları içerir.
Alternatif yatırımlar arasında sanat, pullar ve diğer koleksiyonlar yer alır. Bazı analistler risk sermayesini, bitcoinleri ve hedge fonlarını da alternatif varlıklar olarak görüyor.
Daha derin tanım
Varlık sınıfları genellikle bir yatırımcının portföyünü çeşitlendirmek ve oynaklığını azaltmak için karıştırılır. Her varlık farklı risk ve getiri özellikleri sunar ve piyasada farklı tepkiler verir. Varlık sınıfları haberlere farklı tepki verir. Örneğin, bir haber hisse senetleri için olumlu, tahviller için olumsuz olabilir, ancak nakit veya gayrimenkul üzerinde herhangi bir etkisi olmayabilir.
Tarihsel olarak, hisse senetleri tüm varlık sınıfları arasında en yüksek getiriyi sağlar, ancak aynı zamanda en değişken olanıdır. Tahviller ve rantlar, hisse senetlerinden daha düşük getiri sağlarken, daha az değişkendir.
Devlet tarafından ihraç edilen menkul kıymetler ve CD'ler gibi nakit ve kısa vadeli likit menkul kıymetler en güvenli yatırım olarak kabul edilir. Genel olarak, gayrimenkulün değeri hisse senetlerinden daha istikrarlıdır ancak aynı zamanda keskin bir şekilde yükselip düşebilir.
Yatırımcılar varlıkları büyüme, değer ve gelir gibi farklı faktörlere göre seçerler. Bazı yatırımcılar, yatırımın performansını veya fiyat/kazanç (F/K) oranı veya hisse başına kazanç (EPS) gibi değerleme ölçütlerini analiz eder.
Diğer yatırımcılar, varlığın belirli ortamlardaki davranışına bağlı olarak belirli varlık türlerini ararlar. Belirli bir varlık sınıfındaki yatırımlar benzer şekilde davrandığından, genellikle benzer nakit akışı sunarlar.
Genel olarak, alternatif varlıklar daha az likittir. Bu varlıkların satılması genellikle daha uzun sürer. Ancak, bir varlığın likidite eksikliği, potansiyel getirisini yansıtmaz.
varlık sınıfı örneği
Chris'in 100.000$'ı var ve volatilitesini azaltmak için portföyünü çeşitlendirmek istiyor. Mali müşavirinin yardımıyla 40.000$ hisse senedi, 20.000$ tahvil ve 20.000$ kısa vadeli CD'ye yatırım yaparken, bir yatırım amaçlı gayrimenkule 20.000$ yatırıyor. Chris şimdi dört varlık sınıfına yatırım yapıyor.
Otomasyon, yatırımda bile her yerde ortaya çıkıyor. Burada robo-danışmanlar hakkında bilgi edinin.
##Öne çıkanlar
Hisse senetleri (örneğin, hisse senetleri), sabit gelir (örneğin, tahviller), nakit ve nakit benzerleri, gayrimenkul, emtialar ve para birimleri, varlık sınıflarının yaygın örnekleridir.
Bir varlık sınıfı, benzer özellikler sergileyen ve aynı kanun ve düzenlemelere tabi olan bir yatırım grubudur.
Finansal danışmanlar, yatırımcıların portföylerini çeşitlendirmelerine yardımcı olmanın bir yolu olarak varlık sınıfına odaklanır.
Farklı varlık sınıfları arasında genellikle çok az korelasyon vardır ve bazı durumlarda negatif korelasyon vardır.
##SSS
Varlık Sınıfları Neden Yararlıdır?
Finansal danışmanlar, yatırımcıların getirileri en üst düzeye çıkarmak için portföylerini çeşitlendirmelerine yardımcı olmanın bir yolu olarak varlık sınıfına odaklanır. Birkaç farklı varlık sınıfına yatırım yapmak, yatırım seçimlerinde belirli bir çeşitlilik sağlar. Her varlık sınıfının farklı risk ve getiri yatırım özelliklerini yansıtması ve herhangi bir verili piyasa ortamında farklı performans göstermesi beklenir.
En İyi Tarihsel Getiri Hangi Varlık Sınıfına Sahiptir?
Borsa, uzun süreler boyunca en yüksek getiriyi sağladığını kanıtlamıştır. 1920'lerin sonlarından bu yana, tüm temettülerin yeniden yatırıldığı ve enflasyona göre ayarlandığı varsayıldığında, S&P 500 için CAGR (birleşik yıllık büyüme oranı) yaklaşık %7,63'tür. Başka bir deyişle, 1 Ocak'ta S&P 500'e yüz dolar yatırım yaptı. 1, 1920, Aralık ayına kadar yaklaşık 167.500 $ (1928 doları) değerinde olacaktı. 31, 2020. Enflasyona göre ayarlama yapılmadan toplam, 2020 dolarında 2,2 milyon dolardan fazla büyüyecekti. Karşılaştırıldığında, 10 yıllık Hazinelere yatırılan aynı 100 dolar, bugünün dolarlarıyla 8.000 dolardan biraz daha fazla değere sahip olurdu.
En Popüler Varlık Sınıfları Nelerdir?
Tarihsel olarak, üç ana varlık sınıfı, hisse senetleri (hisse senetleri), sabit getirili (tahviller) ve nakit eşdeğeri veya para piyasası araçları olmuştur. Şu anda, çoğu yatırım uzmanı, varlık sınıfı karışımında gayrimenkul, emtia, vadeli işlemler, diğer finansal türevler ve hatta kripto para birimlerini içermektedir.
