Hypothèque hybride à taux variable 5/6 (ARM hybride 5/6)

Une hypothèque à taux variable hybride 5/6 (ARM hybride 5/6) est une hypothèque à taux ajustable (ARM) qui a un taux d'intérêt fixe pendant les cinq premières années, après quoi le taux d'intérêt peut changer tous les six mois.

Comment fonctionne un ARM hybride 5/6

Comme son nom l'indique, un ARM hybride 5/6 combine les caractéristiques d'un prêt hypothécaire traditionnel à taux fixe avec celles d'un prêt hypothécaire à taux révisable. Il commence avec un taux d'intérêt fixe pendant cinq ans. Ensuite, le taux d'intérêt devient ajustable pour les années restantes de l'hypothèque.

Le taux révisable est basé sur un indice de référence, tel que le taux préférentiel. En plus de cela, le prêteur ajoutera des points de pourcentage supplémentaires, appelés marge. Par exemple, si l'indice est actuellement de 4 % et que la marge du prêteur est de 3 %, votre taux d'intérêt entièrement indexé (le taux que vous paieriez réellement) sera de 7 %. Alors que l'indice est variable, la marge est fixe pour la durée du prêt.

Un ARM hybride 5/6 devrait avoir des plafonds sur l'augmentation du taux d'intérêt au cours d'une période de six mois donnée, ainsi que sur la durée du prêt. Cela offre une certaine protection contre la hausse des taux d'intérêt qui pourrait rendre les versements hypothécaires mensuels ingérables.

Astuce

Si vous magasinez pour un ARM hybride 5/6, ou pour tout autre type d'ARM, vous pourrez peut-être négocier avec le prêteur une marge inférieure.

Comment les prêts hypothécaires 5/6 sont-ils indexés ?

Les prêteurs peuvent utiliser différents indices pour fixer les taux d'intérêt sur leurs ARM hybrides 5/6. Deux indices couramment utilisés aujourd'hui sont le taux préférentiel américain et le taux du Trésor à échéance constante (CMT). L' indice LIBOR (London Interbank Offered Rate) était autrefois largement utilisé, mais il est maintenant progressivement supprimé.

Bien que les taux d'intérêt puissent être difficiles à prévoir, il convient de noter que dans un environnement de hausse des taux d'intérêt, plus la période de temps entre les dates de révision des taux d'intérêt est longue, mieux ce sera pour l'emprunteur. Par exemple, un ARM hybride 5/1,. qui a une période fixe de cinq ans et s'ajuste ensuite sur une base annuelle, serait préférable à un ARM 5/6 car son taux d'intérêt n'augmenterait pas aussi rapidement. Le contraire serait vrai dans un environnement de baisse des taux d'intérêt.

ARM hybride 5/6 vs hypothèque à taux fixe

La question de savoir si un prêt hypothécaire à taux variable ou un prêt hypothécaire à taux fixe serait mieux adapté à vos besoins dépend de divers facteurs. Voici les principaux avantages et inconvénients à prendre en compte.

Avantages d'un bras hybride 5/6

De nombreux prêts hypothécaires à taux ajustables, y compris les ARM hybrides 5/6, commencent avec des taux d'intérêt inférieurs à ceux des prêts hypothécaires à taux fixe. Cela pourrait fournir à l'emprunteur un avantage d'épargne important, surtout s'il s'attend à vendre la maison ou à refinancer son hypothèque avant la fin de la période à taux fixe de l'ARM.

Prenons l'exemple d'un couple nouvellement marié qui achète sa première maison. Ils savent dès le départ que la maison sera trop petite une fois qu'ils auront des enfants, alors ils souscrivent à un ARM hybride 5/6 et profitent du taux d'intérêt plus bas jusqu'à ce qu'ils soient prêts à échanger contre une maison plus grande.

Cependant, le couple doit veiller à vérifier le contrat ARM hybride 5/6 avant de le signer, pour s'assurer qu'il n'impose pas de pénalités de remboursement anticipé coûteuses en cas de résiliation anticipée de l'hypothèque.

Inconvénients d'un bras hybride 5/6

Le plus grand danger associé à un ARM hybride 5/6 est le risque de taux d'intérêt. Étant donné que le taux d'intérêt peut augmenter tous les six mois après les cinq premières années, les versements hypothécaires mensuels pourraient augmenter considérablement et même devenir inabordables si l'emprunteur conserve l'hypothèque aussi longtemps. Avec un prêt hypothécaire à taux fixe, en revanche, le taux d'intérêt n'augmentera jamais, peu importe ce qui se passe dans l'économie.

Bien sûr, le risque de taux d'intérêt est atténué dans une certaine mesure si l'ARM hybride 5/6 a des plafonds périodiques et à vie sur toute hausse des taux d'intérêt. Même ainsi, quiconque envisage un ARM hybride 5/6 serait avisé de calculer ce que seraient ses nouveaux paiements mensuels si les taux devaient atteindre leurs plafonds, puis de décider s'ils pouvaient gérer le coût supplémentaire.

Un ARM hybride 5/6 est-il une bonne idée ?

La question de savoir si un ARM hybride 5/6 vous convient peut dépendre de la durée pendant laquelle vous prévoyez de le conserver. Si vous envisagez de vendre ou de refinancer la maison avant l'expiration de la période de taux fixe de cinq ans, vous bénéficierez de son taux d'intérêt fixe généralement bas.

Cependant, si vous envisagez de maintenir le prêt au-delà de la barre des cinq ans, vous ferez peut-être mieux avec un prêt hypothécaire traditionnel à taux fixe. Vos paiements peuvent être un peu plus élevés au départ, mais vous ne risquez pas de les voir augmenter de façon spectaculaire lorsque l'ARM hybride 5/6 commencera à s'adapter.

N'oubliez pas qu'il existe de nombreux types de prêts hypothécaires, à taux fixe et à taux variable.

Points forts

• Une hypothèque à taux variable hybride 5/6 (ARM hybride 5/6) est une hypothèque dont le taux d'intérêt est fixe pendant les cinq premières années, puis s'ajuste tous les six mois par la suite.

• Le taux d'intérêt révisable sur les ARM hybrides 5/6 est généralement lié à un indice de référence commun.

• Le plus grand risque associé à un ARM hybride 5/6 est que le taux d'intérêt ajustable augmentera à un niveau qui rend les paiements mensuels inabordables.

FAQ

Qu'est-ce qu'un prêt hypothécaire à taux variable hybride 5/6 (ARM hybride 5/6) ?

Une hypothèque à taux variable hybride 5/6 (ARM hybride 5/6) a un taux d'intérêt fixe pendant les cinq premières années. Après cela, le taux d'intérêt peut changer tous les six mois.

Existe-t-il des protections avec un ARM hybride 5/6 pour empêcher le taux d'intérêt de monter trop haut ?

De nombreux ARM hybrides 5/6 et d'autres types d'ARM ont des plafonds qui limitent leur augmentation au cours d'une période donnée et au total sur la durée du prêt. Si vous envisagez un ARM, assurez-vous de savoir s'il a ces plafonds et jusqu'à quel point votre taux d'intérêt pourrait monter.

Comment le taux d'intérêt sur un ARM hybride 5/6 est-il déterminé ?

Le prêteur fixera le taux fixe sur cinq ans en fonction de votre solvabilité et des taux d'intérêt en vigueur à ce moment-là. Lorsque le taux ajustable entrera en vigueur après cinq ans, il sera basé sur un indice de référence, tel que le taux préférentiel, plus un pourcentage supplémentaire ajouté par le prêteur, connu sous le nom de marge.